popyt i podaż-wykłady (14 str)

1. Popyt i podaz.

1. Popyt i czynniki ksztaltujace popyt.

Poypyt - zapotrzebowanie zg�oszone na dobra i us�ugi na rynek przez nabywc�w (rynek konsumpcji, rynek czynnik�w produkcji).

Rodzaje popytu:

popyt efektywny - popyt poparty si�� nabywcz� pieni�dza,
popyt potencjalny - (co by by�o gdyby) preferencje,
popyt na dobra komplementarne - popyt na jedno dobro jest ograniczony popytem na drugie dobro,
popyt na dobra substytucyjne - potrzeb� zaspokaja dobro A lub dobro B,
popyt z�o�ony - popyt na opony zale�y od popytu na samochody.

Elementy kszta�tuj�ce popyt:

Cena dobra:

cena substytut�w,
ceny d�br komplementarnych,
przewidywania co do kszta�towania si� cen w przysz�oœci,
zjawisko antypacji popytu - wyprzedzanie faktycznego popytu,

Doch�d - ile mamy i ile mo�emy wzi�� na kredyt - uj�cie statystyczne i dynamiczne,

Preferencje popytowe - upodobania indywidualne, tradycje, religia, moda,

warunki geograficzne - demograficzne,

2. Prawo popytu i krzywa popytu.

Prawo Popytu - m�wi ono, wraz ze wzrostem ceny danego dobra lub us�ugi w ceteris paribus spada zapotrzebowanie na to dobro lub us�ug� (zale�noœci na rynku konkurencyjnym, produkt jest jednorodny, iloœ� produktu jest ograniczona, konsumenci i producenci decyduj� na swoich. Nabywcy podejmuj� decyzj� niezale�nie. Rynek dotyczy d�br ceteris paribus.)

Krzywa popytu.

cena

iloœ�

POPYT:

potencjalny, efektywny
komplementarny
substytucyjny
z�o�ony, ograniczony

Dobra substytucyjne - cena B spada - popyt A spada

Dobra komplementarne - cena B roœnie - popyt A i B spada

Krzywa popytu okreœla stosunek iloœci dobra do ceny i okreœla ile dobra mo�na naby� przy okreœlonej cenie.

3. Zmiany popytu.

Zmiana ceny dobra powduje zmian� wielkoœci popytu wzd�u� krzywej popytu, kt�ra przesuwa si� tylko w rezultacie czynnik�w niecenowych.

4. Podaz i czynniki ksztaltujace podaz.

Poda� - iloœ� d�br i us�ug zaoferowanych na rynek w danym czasie okreœlonemu lub nieokreœlonemu nabywcy (wyst�puje dzisiaj cz�œciej).

Czynniki kszta�tuj�ce poda�:

cena d�br substytucyjnych,
cena d�br komplementarnych,
statystyczne i dynamiczne badania - kszta�towanie si� cen,
cena czynnik�w produkcji,
technologia,
iloœ� przedsi�biorstw w ga��zi - warunki konkurencji,
warunki prawne,
pomoc pa�stwa (dotacje, subwencje),

5. Prawo podazy i krzywa podazy.

Prawo Poda�y - wraz ze zrostem ceny wzrasta iloœ� produktu czy us�ugi oferowana przez producent�w na rynek . (celem producent�w jest maksymalizacja zysk�w. Producenci s� niezale�ni od siebie - rynek konkurencyjny. Producenci s� sprzedawcami ceteris paribus).

Krzywa poda�y.

cena

Iloœ�

Krzywa poda�y ukazyje nam jak� iloœ�danego dobra jest oferowane na rynku przy okreœlonej cenie tego dobra.

6. Zmiany podazy.

Spadek ceny produktu wywo�uje “ceteris paribus” zmniejszenie oferowanych iloœci produktu.

7. R�wnowaga na rynku.

Mechanizm r�wnowa�enia rynku - cena, popyt, poda�.

Cena R�wnowagi Rynkowej - cena czyszcz�ca rynek, pozwala ona na uwolnienie rynku z nadmiernej iloœci popytu lub poda�y.

R�wnowaga Rynkowa

cena

C 3 - niedob�r popytu, nadwy�ka poda�y

C 2 - cena r�wnowagi (punkt przeci�cia

E krzywej popytu i poda�y)

C 1 - nadwy�ka popytu, niedob�r poda�y

poda�, popyt

Cena r�wnowagi - sytuacja modelowa.

Flubturencje - ruch wok� ceny r�wnowagi.

Procesy dostosowawcze - kr�tko lub d�ugo okresowe.

Kr�tki okres czasu - przynajmniej jeden czynnik = constans (technologia) - poda� jest ma�o elastyczna - limituje nas wielkoœ� produkcji.

D�ugi okres czasu - wszystkie czynniki produkcji s� zmienne.

Bardzo kr�tki okres czasu - tylko cena si� zmienia.

Ex - ante -dzia�anie wyprzedzaj�ce.

Ex - post - dzia�anie po wyst�pieniu jakiegoœ czynnika.

Model Paj�czyny - opisuje op�Ÿnione dostosowanie poda�y w stosunku do zmian popytu na rynku (rolnictwo - op�Ÿnienie jednoroczne).

Dostosowanie ekstrapolacyjne - dostosowanie z op�Ÿnieniem, poda� w danym okresie dostosowuje si� do poda�y bazowej (rok poprzedni).

8. Cena minimalna i maksymalna.

Cena maksymalna. Wyznaczenie g�rnego pu�apu cen sprawia, �e jego przekroczenie przez sprzedawc� staje si� nielegalne. Ograniczenie te wprowadza si� w przypadku wyst�pienia braku pewnych d�br na rynku lub dla ochrony konsumenta. Wzrost cen jest jedynym sposobem racjonowania d�br przez rynek w sytuacji zbyt ma�ej poda�y.

Cena minimalna. W odr�nieniu od ceny maksymalnej, kt�ra ma na celu obron� konsument�w, cena minimalna ma chroni� producent�w i ma zapewni� im minimalny doch�d lub maksymaln� strat� kt�r�mog� ponieœ�. Z reg�y straty ponoszone przy okreœleniu cen minimalnych rekompensowane s� przez pa�stwo.

9. Zmiany r�wnowagi.

PopytPoda�Cena r�wnowagiIloœ� r�wnowagi====

Elastycznosc popytu i podazy.

2. 1. Elastycznosc cenowa popytu.

Elastycznoœ� - miara zmian wzgl�dnych, pokazuje nam jak zmienia si� dana wielkoœ� pod wp�ywem danego czynnika.

Elastycznoœ� cenowa popytu to stosunek

Popyt elastyczny, gdy: E > -1,

Popyt nieelastyczny, gdy: -1>E>0.

2. 2. Przyczyny zr�znicowania elastycznosci cenowej popytu.

Krzywe popytu przy r�nych poziomach elastycznoœci cenowej .

elastyczny E > 1 jednostkowy E = 1 nieelastyczny E < 1

sztywny E = 0 doskonale elastyczny

Produkty spo�ywcze - niska elastycznoœ� , mniej ni� jednostka

Produkty przemys�owe - wy�sza elastycznoœ� , prawie jednostkowa

Us�ugi - wysoka elastycznoœ� , wi�cej ni� jednostkowa

Czynniki wp�ywaj�ce na wartoœ� elastycznoœci cenowej popytu:
a) stopie� substytucyjnoœci dobra - im wi�cej substytut�w danego dobra tym wi�ksza elastycznoœ� jego popytu,

b) rodzaj d�br - popyt na dobra podstawowe jest mniej elastyczny ni� na dobra luksusowe,
c) znaczenie dobra dla konsumenta - popyt na dobro o du�ym udziale w bud�ecie jest stosunkowo elastyczny,

d) poziom ceny towaru - im wy�szy poziom ceny, tym elastycznoœ� jest wi�ksza,
e) czas trwania ceny - im d�u�ej utrzymuje si� zmiana ceny, tym elastycznoœ� cenowa dobra b�dzie ceteris paribus wi�ksza.

3. Elastycznosc dochodowa popytu.

Elastycznoœ� dochodowa popytu to stosunek

Dodatnia (+) dla d�br normalnych,

Ujemna (-) dla d�br ni�szego rz�du.

2. 4. Elastycznosc mieszana popytu.

Elastycznoœ� mieszana (krzy�owa) to stosunek

Dodatnia (+) dla d�br substytucyjnych,

Ujemna (-) dla d�br komplementarnych.

2. 5. Elastycznosc cenowa podazy.

Elastycznoœ� cenowa poda�y to stosunek

cena

ec < 1

ec = 1

ec > 1

poda�

2. 6. Przyczyny zr�znicowania elastycznosci podazy.

Elastycznoœ� cenowa poda�y zale�y od: rodzaju towaru (dzie�a sztuki, bogactwa naturalne, ziemia itp. charakteryzuj� si� doskona�� nieelastycznoœci�) oraz od czasu obserwacji poda�y.

W okresie infrakr�tkim poda� jest sta�, wi�c elastycznoœ� wynosi 0. W okresie kr�tkim elastycznoœ� jest wzgl�dnie niedu�a (poda� mo�e wzrosn�� w granicach sta�ego potencja�u produkcyjnego). W okresie d�ugim elastycznoœ� poda�y jest stosunkowo du�a.

Im poda� jest bardziej elastyczna wahania ceny r�wnowagi s� coraz mniejsze (nie wzrasta, a w skrajnych przypadkach nawet maleje).

2. 7. Elastycznosc a dochody przedsiebiorstwa.

Zmiana cenye=1e>1e<1zmiana TR = 0zmiana TR < 0zmiana TR > 0zmiana TR = 0zmiana TR > 0zmiana TR < 0

1. Producent na rynku konkurencji doskonalej.

KONKURENCJA DOSKONALA:

Jednorodnoœ� produktu
Pe�na mobilnoœ� czynnik�w
Du�a liczba sprzedaj�cych i kupuj�cych
Pe�na, doskona�a informacja o rynku

Si�a wielu producent�w jest wyr�wnana. Produkt nie r�ni si� cechami jakoœciowymi wyr�b jest standaryzowany, wybierany na podstawie ceny (konkurencja cenowa).

Podmioty (producent, sprzedawca) pe�ni� role cenobiorcy, tak�e kupuj�cy pe�ni rol� cenobiorcy. Cenodawc� jest rynek. Ka�dy podmiot przyjmuje, akceptuje cen� kt�ra jest wynikiem gry rynkowej. Nie ka�dy produkt mo�e by� spostrzegany jako jednorodny w�wczas zmienia si� model konkurencji. Doskona�a informacja o rynku jest za�o�eniem modelowym, bo nigdy nie ma pe�nej informacji. Gdy jest du�o podmiot�w, to traci si� mo�liwoœ� dostania informacji o wszystkich produktach i podmiotach.

Dlaczego musi by� konkurencja?

��czenie firm jest zbyt kosztowne, jest to mniej op�acalne.

Mniejsze koszty ponosi si� przy dzia�aniu samodzielnym, niezale�nym, czyli przy pe�nej mobilnoœci, swobodzie przenoszenia kapita�u. S� to firmy, kt�re nie wymagaj� du�ych nak�ad�w, nie s� kapita�och�onne, ni�sze wymagania kwalifikacyjne pracownik�w. Dlatego decyzyjnym czynnikiem przenoszenia kapita�u jest zysk, czyli rentownoœ�. Je�eli cena si� obni�a, obni�a si� te� rentownoœ�, zmniejsza si� op�acalnoœ� i nast�puje odp�yw kapita�u do innych ga��zi rynku. Alokacja dokonywana jest w zale�noœci od efektywnoœci dzia�ania kapita�u.

Pe�na konkurencja w ekonomii zapewnia najefektywniejsze wykorzystanie zysku. Cena jest wielkoœci� dan�, dlatego aby zwi�kszy� zysk, przedsi�biorstwo nie zmienia ceny lecz zwi�ksza produkcj� (do wysokoœci swych mo�liwoœci). Je�eli zwi�kszymy cen�, ponad cen� rynkow� to przedsi�biorstwo wypadnie z rynku bo wyprzedzi go konkurencja. Natomiast cena znacznie poni�ej ceny rynkowej wskazuje na nieefektywne dzia�anie. Przedsi�biorstwo mo�e zwi�ksza� produkcje do chwili, gdy koszt marginalny r�wna si� przychodowi marginalnemu. PM = KM

Czyli koszty pokry�y zyski (jest to d�ugoterminowy warunek efektywnego dzia�ania przedsi�biorstwa, minimalna akceptowana stopa zysku = 0)

To by�a strategia maksymalizacji zysku.

Inna strategia - minimalizacja straty, jest to strategia naprawcza firmy (kr�tkoterminowy warunek).

PUNKTY GRANICZNE RENTOWNOŒCI PRZEDSI�BIORSTWA

cena

koszt KCP

KZP

E P max zysk

E' P' min strat

zamkni�cie przedsi�biorstwa

E - graniczny punkt op�acalnoœci

E ` - punkt zamkni�cia przedsi�biorstwa

Cena P zapewnia zysk zerowy. Ka�da cena powy�ej ceny P zapewnia strategi� maksymalizacji zysku. Ka�da cena poni�ej ceny P zapewni strategi� min strat.

Od P do P' mo�emy prowadzi� strategi� min strat. Poziom odtworzenia koszt�w poni�ej P' nie funkcjonuje, dotarcie do punkt E' powoduje tzw. zamkni�cie przedsi�biorstwa.

Zamkniecie przedsi�biorstwa (koszty likwidacji) jest bardzo z�o�one, nale�y zatrudni� prawnik�w, kosztorysant�w, rzeczoznawc�w. Nale�y up�ynni� maj�tek, sprzeda� go, zazwyczaj po niskich cenach.

Wtedy przedsi�biorstwo musi dokona� decyzji czy op�aca mu si� zamkn�� przedsi�biorstwo czy mo�e dalej prowadzi� strategi� naprawcz� (min strat).

2. Producent na rynku monopolu.

MONOPOL PELNY

Jeden sprzedawca, wielu kupuj�cych
Jednorodna lub zr�nicowana produkcja ale bez bliskich substytut�w
Brak mo�liwoœci wejœcia na rynek opanowany przez monopol
Doskona�a informacja o rynku

Jest to odwrotnoœ� modelu konkurencji doskona�ej. Brak tu koncepcji ga��zi. Jest jeden producent kt�ry stanowi ga��Ÿ.

Produkt zr�nicowany r�ni si� cechami jakoœciowymi, czyli powstaje konkurencja pozacenowa (mo�emy wprowadzi� r�ne narz�dzia konkurencyjne).

Producent jest pe�nym cenodawc� (narzuca cen�), nabywca mo�e tylko przyj�� t� cen� lub zrezygnowa� z danego dobra.

Zdarzaj� si� tzw. sytuacje pozorowane (mimo �e jest jeden producent pojawia si� konkurencja).

Przy monopolu pe�nym s� bariery wejœcia/wyjœcia na rynek, mog� one mie� charakter administracyjny.

Konkurencja pozacenowa:

reklama
promocja
us�ugi dodatkowe
serwis

Taka pozycja na rynku jest po��dana. Firma realizuj�ca strategi� maksymalizacji zysku mo�e optymalizowa� sw� sytuacj� pos�uguj�c si� kombinacj� cena - wielkoœ� produkcji. Te dwie wielkoœci nie s� niezale�ne. Nie mo�emy dowolnie zmienia� jednej bez wp�ywu na drug�. Nie mo�na zwi�kszy� np. tylko produkcji bo wtedy zmieni si� krzywa popytu i zmieni si� cena. Mo�na wykorzysta� te narz�dzia ale trzeba pami�ta� �e s� one ze sob� powi�zane.

CENA MONOPOLOWA

koszty

przychody KM

cena

monopolowa

zerowy zysk

krzywa popytu

DD = P = PP

0 Q wielkoœ� produkcji

Cena wyznaczona przez monopol jest ukszta�towana przez kombinacj�

cena - wielkoœ� produkcji (poprzez popyt)

ZYSK DODATNI MONOPOLU

cena

koszty

KCP

P C

A DD = P = PP

0 Q e Q

Sk�d bior� si� zyski przedsi�biorstwa monopolowego ?

Mo�e ono stosowa� dyskryminacj� cenow� - kt�rej istot� jest przejmowanie nadwy�ki konsumenta przez producenta. nie zawsze ono mo�e to robi�. Mo�e wtedy gdy konsument potrafi oddzieli� na sztywno rynki (czyli aby nie by�o przep�ywu miedzy rynkami), musi r�wnie� wyodr�bni� rynki o r�nych elastycznoœciach.

Warianty dyskryminacji cenowej:

Ten sam produkt sprzedawany r�nym odbiorcom po r�nych cenach (bilety PKP i autobusowe)
Temu samemu odbiorcy r�ne jednostki produktu sprzedawane po r�nej cenie (taryfy - korzystanie z us�ug o r�nych porach)

Dyskryminacja doskona�a - producent przejmuje ca�� nadwy�k� konsumenta (wynikaj�c� z u�ytecznoœci), producent doskonale zna rynek

STRATA MONOPOLU

cena KM

koszty A C

KCP

P B

PM DD = P = PP

0 Qe Q

Sytuacja wynika z ingerencji rz�du na rynku monopolowym np. :

Cena minimalna - skup �ywca (rolnictwo)
Cena maksymalna - œwiat�o, pr�d, gaz (aby by�o sta� ka�dego na podstawowe dobra)

3. producent na rynku konkurencji monopolistycznej.

MODELE KONKURENCJI MONOPOLISTYCZNEJ

Wielu sprzedaj�cych i kupuj�cych
Produkty zr�nicowane i posiadaj�ce bliskie substytuty
Swoboda wchodzenia na rynek i opuszczania go
Pe�na informacja

Produkty zr�nicowane - jest to znaczenie kardynalne gdy� ka�dy d��y do wyr�nienia swego produktu, ch�� przyci�gania klienta do danego produktu . Pojawia si� konkurencja niecenowa, przejawem takie dzia�ania jest wszechobecnoœ� reklamy - du�e znaczenie strategii marketingowej (wykreowanie swego produktu).

Ograniczenia wejœcia na rynek maj� charakter ekonomiczny a nie administracyjny .

S� to rynki ukszta�towane na zasadzie substytucyjnoœci produkt�w, ka�dy producent stara si� jednak odr�ni� sw�j produkt od innych, nadaje mu pewne cechy, dlatego jest to daleko id�ca substytucja bo jednak te produkty mog� zaspokoi� r�ne potrzeby.

S� dwie sytuacje ruchu cen:

Kiedy firma zmieni cen� mo�e to spowodowa� zmian� ceny rynkowej (inne te� zmieni�)
Firma zmienia ale inni nie

Je�eli inna firma obni�a cen� to my obawiaj�c si�, �e przejm� naszych klient�w te� obni�amy cen� . Istnieje tak�e przyzwolenie (lojalnoœ�) klienta do danej marki. Kupujemy coœ bez wzgl�du na to czy cena roœnie czy spada. Nasza u�ytecznoœ� indywidualna sprawia �e przyzwyczajamy si� do produktu. Ta lojalnoœ� zmienia elastycznoœ� cenow� - zmniejsza j�.

PROCESY DOSTOSOWAWCZE NA RYNKU KONKURENCJI MONOPOLISTYCZNEJ

P dd - krzywa popytu przedsi�biorstwa

D DD - krzywa popytu w sytuacji gdy wszyscy

d zmieni� cen�

B - wielkoœ� popytu po obni�eniu ceny

P1 A

B C

D d

Q1 Q2 Q3 Q

Obni�enie ceny zawsze przesunie krzyw� popytu na prawo (popyt roœnie) i firma mo�e sprzeda� wi�cej . Klienci pozostaj� z nimi mimo �e inni te� obni�aj� cen�.

R�WNOWAGA PRZEDSIEBIORSTWA W WARUNKACH KONKURENCJI MONOPOLISTYCZNEJ

P d D

PE AE

CE PME d

0 QE Q

R�WNOWAGA D�UGOOKRESOWA PRZEDSI�BIORSTWA W KONKURENCJI MONOPOLISTYCZNEJ

P d D KCP

D d

0 Q1 Q2 Q

D�ugookresow� sytuacj� optimum jest sytuacja zerowego zysku (minimalny akceptowany poziom zysku), czyli przedsi�biorstwo mo�e zap�aci� za wszystkie czynniki.

Krzywa popytu DD w d�ugim okresie zmienia si� pod wp�ywem zmiany iloœci przedsi�biorstw w ga��zi.

Narz�dzia konkurencji niecenowej - (NKN) r�nicuj� produkt. Jest to r�nicowanie pozorowane (np. proszki - ten sam proszek w r�nych opakowaniach) lub rzeczywiste. W r�nicowaniu pozorowanym u�ywa si� reklamy, a w rzeczywiste mo�e doprowadzi� do zmian jakoœciowych.

W ka�dej konkurencji niecenowej najpierw pojawiaj� si� koszty. Graniczny warunek PM = PK, np. dzi�ki reklamie musz� przynajmniej tyle przychod�w dosta� ile ponios�em na ni� nak�ad�w. Jest to strategia kr�tkookresowa . NKN nie s� bezpiecznymi narz�dziami.

Racjonalny konsument powinien by� sk�onny (przygotowany do zap�acenia wy�szej za lepszy produkt, czy za lepsz� jakoœ�). Czasami konsument nie chce kupi� produktu z wy�sz� jakoœci� gdy jest wy�sza cena, ale nawet jeœli jakoœ� spada wraz z cen� to konsument te� rezygnuje z kupna dobra (dlatego pojawiaj� si� problemy).

Na rynku konkurencji doskona�ej producent mo�e tylko zwi�ksza� produkcj� , a na rynku konkurencji monopolistycznej mo�e narzuca� cen� monopolistyczn�

(produkuje mniej a ceny s� wy�sze), nie musi dochodzi� do bariery wykorzystania zdolnoœci produkcyjnej.

Wg Chamberliana powstaj� du�e firmy, produkuj� lepiej, sprzedaj� wi�cej, monopolizacja nie przynosi koszt�w spo�ecznych.

4. Producent na rynku oligopolu.

OLIGOPOL

Produkty jednorodne lub zr�nicowane
Niewielka liczba sprzedaj�cych ( ekstremalnie 2 - duopol ) du�a liczba kupuj�cych
Ograniczony dost�p do rynku
Pe�na informacja

Na r�nych rynkach jest r�na liczba firm. G�rn� granic� nie jest liczba firm ale s� to bardzo du�e firmy (istnieje daleko id�ca przejrzystoœ� rynku bo jest ma�o firm w ga��zi). Zale�noœ� firm na rynku opiera si� na zasadzie akcji - reakcji.

Istnieje tendencja do rezygnacji z konkurencji, mog� u�ywa� konkurencji niecenowej ale to kosztuje. Dlatego lepiej przejœ� z sytuacji konkurencji do kooperacji. Firmy wsp�pracuj� aby dzieli� korzyœci.

Istniej� powa�ne bariery wejœcia na rynek (o charakterze ekonomicznym). Firmy istniej�ce ju� na rynku s� du�e, nowoczesne (du�y post�p techniczny), aby ma�a firma mog�a wejœ� na rynek musi by� lepsza od ju� istniej�cych. Jest to bardzo trudne. Ale istniej� sytuacje, �e mo�na wejœ� na rynek - teoria rynk�w spornych, czyli rynki dzia�aj� tam na zasadzie swobodnej konkurencji.

Krzywa popytu na rynku oligopolu - Model Suiziego

P0 E

PM1

PM2

Ceny nie reaguj� na zmian� koszt�w

Maksymalizacja zysku

d KM2

KM1

P0 E

Model Suiziego obejmuje model produkt�w zr�nicowanych . Nie odnosi si� do zachowa� oligopolist�w .

Modele przyw�dztwa:

Przyw�dztwo firmy dominuj�cej. Firmy musz� dostosowa� si� do firmy lidera. Lider obni�y cen� do momentu, kiedy kombinacja wielkoœ� produkcji a cena b�dzie maksymalizowa� zysk.
Przyw�dztwo firmy efektywnej. Na rynku liderem zaczyna by� firma, kt�ra ma najni�sze koszty produkcji. Mo�e ona zmienia� cen�.

Wyszukiwarka

Podobne podstrony:
popyt i podaż-wykłady (14 str), Ekonomia, ekonomia
UE - wykłady (14 str), Unia Europejska
marketing-wykłady (14 str), Marketing
finanse publiczne-wykłady (14 str), Finanse
bankowość-wykłady (14 str), Bankowość i Finanse
wyklad3 popyt i podaz
Wykład II 03 12 11 Rynek, popyt, podaz
Controlling, controling wykłady (26 str), Wykład I 14
Wykład RYNEK, POPYT I PODAŻ
Wykład 3 Popyt i podaż
Wykład 3 Popyt i podaż
wyklad 14
wyklad 14 15 2010
Wyklad 14 2010
Wyklad 14 PES TS ZPE
Wyklad 14

więcej podobnych podstron