1
www.xtb.pl forex, indeksy, towary.
nie bój się zarabiać więcej
Marcin Rafał Kiepas
X-Trade Brokers Dom Maklerski SA
Jak grać, żeby wygrać na rynku Forex,
czyli prawdy i mity o rynku walutowym,
spekulacja na Forexie krok po kroku.
2
2
www.xtb.pl forex, indeksy, towary.
nie bój się zarabiać więcej
„Znalazłem się na rynku, bo wydawało mi się to dość
łatwy
sposób
zarabiania
pieniędzy.
Wyglądało
na
łatwiejsze niż rabowanie banków, a można było zdobyć
naprawdę sporo, jeśli się było w tym dobrym.”
Larry Williams
3
3
www.xtb.pl forex, indeksy, towary.
nie bój się zarabiać więcej
„Ale to była tylko częściowo prawda. Owszem, można
było tu zarobić dużo pieniędzy i udało mi się to, ale to nie
jest łatwy kawałek chleba. Zwłaszcza jeśli popełni się
błąd, jest to najtrudniejsza praca, jaką mogę sobie
wyobrazić. Ale jeśli postępuje się właściwie, to jest to
łatwiejsze niż uporanie się z szyfrem sejfu bankowego.”
Larry Williams
4
4
www.xtb.pl forex, indeksy, towary.
nie bój się zarabiać więcej
Krzywa kapitału zwycięzcy X-Trade Forex Cup 2007
0
50000
100000
150000
200000
250000
300000
350000
400000
450000
500000
1
7
13
19
25
31
37
43
49
55
61
67
73
79
85
91
97 103 109
numer transakcji
zł
5
5
www.xtb.pl forex, indeksy, towary.
nie bój się zarabiać więcej
Statystyka zwycięzcy X-Trade Forex Cup 2007 (1/2)
3 546 zł
386 475 zł
109
suma
-415 zł
- 7063 zł
17
USDJPY
16 221 zł
16 211 zł
1
GBPJPY
5 871 zł
29 354 zł
5
EURGBP
3 031 zł
45 466 zł
15
EURUSD
8 996 zł
62 970 zł
7
EURJPY
7 199 zł
71 992 zł
10
GBPUSD
3 102 zł
167 545 zł
54
USDCHF
Ś
rednio na transakcj
ę
Wynik
finansowy
Ilo
ść
transakcji
Instrument
6
6
www.xtb.pl forex, indeksy, towary.
nie bój się zarabiać więcej
Statystyka zwycięzcy X-Trade Forex Cup 2007 (2/2)
1,19
stosunek Z/S
-4577,90
-96 135,82
21
STRATA
5431,08
477 934,83
88
ZYSK
ŚREDNIA
WARTOŚĆ
WARTOŚĆ
ILOŚĆ TRANSAKCJI
7
7
www.xtb.pl forex, indeksy, towary.
nie bój się zarabiać więcej
Zwycięzcy Robbins World Cup Trading Championships
Ralph Casazzone 264%
1984
Reinhart Rentsch 95%
1996
Ralph Casazzone 1283%
1985
Michelle Williams 1000%
1997
Henry Thayer 231%
1986
Jason Park 99%
1998
Larry Williams 11376%
1987
Chuck Hughes 315%
1999
David Kline 148%
1988
Kurt Sakaeda 595%
2000
Mike Lundgren 176%
1989
David Cash 53%
2001
Mike Lundgren 244%
1990
John Holsinger 608%
2002
Thomas Kobara 200%
1991
Int. Capital Mngt.. 88%
2003
Mike Lundgren 212%
1992
Kurt Sakaeda 929%
2004
Richard Hedreen 173%
1993
Ed Twardus 278%
2005
Frank Suler 85%
1994
Kevin Davey 107%
2006
Dennis Minogue 219%
1995
?
2007
8
8
www.xtb.pl forex, indeksy, towary.
nie bój się zarabiać więcej
Krzywa kapitału – Larry Williams rok 1987
- 3 00 0 0 0
2 00 0 0 0
7 00 0 0 0
1 2 00 0 0 0
1 7 00 0 0 0
2 2 00 0 0 0
1
9
8
6
-1
2
-3
1
1
9
8
7
-0
1
-1
4
1
9
8
7
-0
1
-2
8
1
9
8
7
-0
2
-1
1
1
9
8
7
-0
2
-2
5
1
9
8
7
-0
3
-1
1
1
9
8
7
-0
3
-2
5
1
9
8
7
-0
4
-0
8
1
9
8
7
-0
4
-2
2
1
9
8
7
-0
5
-0
6
1
9
8
7
-0
5
-2
0
1
9
8
7
-0
6
-0
3
1
9
8
7
-0
6
-1
7
1
9
8
7
-0
7
-0
1
1
9
8
7
-0
7
-1
5
1
9
8
7
-0
7
-2
9
1
9
8
7
-0
8
-1
2
1
9
8
7
-0
8
-2
6
1
9
8
7
-0
9
-0
9
1
9
8
7
-0
9
-2
3
1
9
8
7
-1
0
-0
7
1
9
8
7
-1
0
-2
1
1
9
8
7
-1
1
-0
4
1
9
8
7
-1
1
-1
8
1
9
8
7
-1
2
-0
2
1
9
8
7
-1
2
-1
6
1
9
8
7
-1
2
-3
0
9
9
www.xtb.pl forex, indeksy, towary.
nie bój się zarabiać więcej
Zysk/strata z transakcji – Larry Williams rok 1987
- 6 0 ,0 0 %
- 4 0 ,0 0 %
- 2 0 ,0 0 %
0 ,0 0 %
2 0 ,0 0 %
4 0 ,0 0 %
6 0 ,0 0 %
8 0 ,0 0 %
1 0 0 ,0 0 %
1 2 0 ,0 0 %
1 4 0 ,0 0 %
1
9
8
6
-1
2
-3
1
1
9
8
7
-0
1
-3
1
1
9
8
7
-0
2
-2
8
1
9
8
7
-0
3
-3
1
1
9
8
7
-0
4
-3
0
1
9
8
7
-0
5
-3
1
1
9
8
7
-0
6
-3
0
1
9
8
7
-0
7
-3
1
1
9
8
7
-0
8
-3
1
1
9
8
7
-0
9
-3
0
1
9
8
7
-1
0
-3
1
1
9
8
7
-1
1
-3
0
1
9
8
7
-1
2
-3
1
10
10
www.xtb.pl forex, indeksy, towary.
nie bój się zarabiać więcej
Jak zostać najbogatszym człowiekiem na świecie
czyli potęga procentu składanego
Kapitał początkowy 10.000 $
Reinwestycja zysków
Miesięczna stopa zwrotu 14% czyli 70x mniej niż Larry Williams
67 mld $ po 10 latach spekulacji
63 mld $ - majątek Mukesh Ambani (Indie), obecnie najbogatszego
człowieka świata
11
11
www.xtb.pl forex, indeksy, towary.
nie bój się zarabiać więcej
Powrót do rzeczywistości czyli jakie są fakty
Medallion Fund
wehikuł inwestycyjny James’a Simons’a (matematyk
i kryptolog) – średnioroczna stopa zwrotu 36 proc.
Berkshire Hathaway
wehikuł
inwestycyjny
Warren’a Buffet’a
średnioroczna stopa zwrotu 29 proc.
Forbes 11/2007, „Wojna giełdowych robotów”, Tomasz Symonowicz
12
12
www.xtb.pl forex, indeksy, towary.
nie bój się zarabiać więcej
Co pozwala wygrać z rynkiem?
Znajomość rynku (wiedza, doświadczenie, instrumenty)
Styl inwestycyjny (indywidualne predyspozycje inwestora, dyscyplina)
Strategia inwestycyjna (zasady wejścia, zarządzanie pozycją)
13
13
www.xtb.pl forex, indeksy, towary.
nie bój się zarabiać więcej
Piramida inwestycyjna
14
14
www.xtb.pl forex, indeksy, towary.
nie bój się zarabiać więcej
Reakcja na dane z rynku pracy w USA (1/2)
15
15
www.xtb.pl forex, indeksy, towary.
nie bój się zarabiać więcej
Reakcja na dane z rynku pracy w USA (2/2)
7 września 2007:
Zatrudnienie w sektorze pozarolniczym -4 tys. (prog. 110 tys.)
5 października 2007:
Zatrudnienie w sektorze pozarolniczym 110 tys. (prog. 100 tys.)
2 listopada 2007:
Zatrudnienie w sektorze pozarolniczym 166 tys. (prog. 80 tys.)
16
16
www.xtb.pl forex, indeksy, towary.
nie bój się zarabiać więcej
Dlaczego warto znać siebie
„Śmiertelnymi wrogami spekulanta są: ignorancja, chciwość, strach i
nadzieja. śadne kodeksy świata i żadne regulacje na całym świecie
nie są w stanie wyeliminować tych uczuć z człowieka”
Edwin Lefevre
17
17
www.xtb.pl forex, indeksy, towary.
nie bój się zarabiać więcej
Strategia inwestycyjna
Wybór rynku/instrumentu
Zasady wejścia i wyjścia
Ochrona kapitałów i zysków
Zarządzanie kapitałem
18
18
www.xtb.pl forex, indeksy, towary.
nie bój się zarabiać więcej
O czym należy pamiętać rozpoczynając
spekulację (1/3)
Każdy rynek jest emocjonalny, a nie logiczny.
19
19
www.xtb.pl forex, indeksy, towary.
nie bój się zarabiać więcej
O czym należy pamiętać rozpoczynając
spekulację (2/3)
Odgadniecie kierunku w którym podąży rynek
jest niepotrzebnym wysiłkiem, który zazwyczaj nie
przynosi wymiernych korzyści finansowych.
20
20
www.xtb.pl forex, indeksy, towary.
nie bój się zarabiać więcej
O czym należy pamiętać rozpoczynając
spekulację (1/3)
To czy mamy rację czy nie jest sprawą drugorzędną. Ważne
jest to ile zarobiliśmy mając rację, a ile straciliśmy jej nie mając.
Przede wszystkim jednak ważne jest to, żeby zarobić jak
najwięcej mając rację i stracić jak najmniej jej nie mając. Może w
tym pomóc hołdowanie dwóm starym zasadom: szybko tnij straty i
pozwól zyskom rosnąć oraz zasadzie 3:1.
21
21
www.xtb.pl forex, indeksy, towary.
nie bój się zarabiać więcej
Zasada 3:1 w praktyce (1/2)
22
22
www.xtb.pl forex, indeksy, towary.
nie bój się zarabiać więcej
Zasada 3:1 w praktyce (2/2)
23
23
www.xtb.pl forex, indeksy, towary.
nie bój się zarabiać więcej
Rodzaje stop lossów
Stopy kwotowe
Stopy procentowe
Stopy oparte na zmienności
Stopy wskaźnikowe
Stopy czasowe
Stopy uznaniowe
24
24
www.xtb.pl forex, indeksy, towary.
nie bój się zarabiać więcej
EUR/USD i Parabolic SAR
25
25
www.xtb.pl forex, indeksy, towary.
nie bój się zarabiać więcej
•
model równych pozycji
•
model ryzyka procentowego
•
model procentowej zmienności
•
model jednostki o równej wartości (rynek akcji)
Van K. Tharp, „Giełda, wolność i pieniądze. Poradnik spekulanta”
Money Management wg Tharpa
26
26
www.xtb.pl forex, indeksy, towary.
nie bój się zarabiać więcej
Kapitał początkowy 50.000 $
Strategia 3%:
•
5.000 $ zostanie na rachunku po 76 kolejnych błędach
•
41.500 $ (83 proc.) zostanie po 6 kolejnych błędach
Strategia 1%:
•
5.000 $ zostanie na rachunku po 230 kolejnych błędach
•
47.000 $ (94 proc.) zostanie po 6 kolejnych błędach
Strategia 5%:
•
5.000 $ zostanie na rachunku po 45 kolejnych błędach
•
37.000 $ (74 proc.) zostanie po 6 kolejnych błędach
Ocena ryzyka
27
27
www.xtb.pl forex, indeksy, towary.
nie bój się zarabiać więcej
Kapitał początkowy 50.000 $
Stop loss dla pary EUR/USD 35-50 pipsów
Strategia 3%
Koszt ryzyka 1500 $
Wielkość pozycji na EUR/USD od 3 lotów (SL 50 pipsów)
do 4,3 lota (SL 35 pisów)
Wielkość pozycji dla strategii 3%
28
28
www.xtb.pl forex, indeksy, towary.
nie bój się zarabiać więcej
Zawsze jest gdzieś hossa...
29
29
www.xtb.pl forex, indeksy, towary.
nie bój się zarabiać więcej
...bessa...
30
30
www.xtb.pl forex, indeksy, towary.
nie bój się zarabiać więcej
...lub trend boczny
31
31
www.xtb.pl forex, indeksy, towary.
nie bój się zarabiać więcej
Dziękuję za uwagę
Marcin Rafał Kiepas
X-Trade Brokers Dom Maklerski S.A.
www.xtb.pl
Wyszukiwarka
Podobne podstrony:
Analiza Techniczna Wykresów?nowych Na Rynku Forex (2)
Liczby Fibonacciego na rynku FOREX fr
Analiza Techniczna Wykresów Cenowych Na Rynku Forex
Czy na rynku forex występują trendy cz 2
zycie to gra czyli jak grac by wygrac Edycja dla kobiet gameko
zycie to gra czyli jak grac by wygrac gamezy
Liczby Fibonacciego na rynku FOREX fr
Lotto jak grać aby wygrać
więcej podobnych podstron