Prospekt emisyjny

Prospekt emisyjny

Filip Hinc

Filip Hinc

Radosław Mrozowski

Radosław Mrozowski

Prospekt emisyjny

Prospekt emisyjny

Prospekt emisyjny

Prospekt emisyjny

jest dokumentem

jest dokumentem

informacyjnym publikowanym przez emitentów

informacyjnym publikowanym przez emitentów

papierów wartościowych. Jego celem jest

papierów wartościowych. Jego celem jest

przedstawienie potencjalnym nabywcom

przedstawienie potencjalnym nabywcom

papierów wartościowych informacji o danej

papierów wartościowych informacji o danej

ofercie emisyjnej.

ofercie emisyjnej.

W Polsce obowiązek tworzenia prospektu

W Polsce obowiązek tworzenia prospektu

emisyjnego zachodzi wtedy, gdy emisja

emisyjnego zachodzi wtedy, gdy emisja

skierowana jest do więcej niż 100 osób, gdyż

skierowana jest do więcej niż 100 osób, gdyż

jest ona wtedy traktowana jako oferta publiczna

jest ona wtedy traktowana jako oferta publiczna

(w przeciwieństwie do prywatnej - poniżej 100).

(w przeciwieństwie do prywatnej - poniżej 100).

Informacje zawarte w

Informacje zawarte w

prospekcie emisyjnym:

prospekcie emisyjnym:

►

Informacje na temat emitenta - szczegółowe

Informacje na temat emitenta - szczegółowe

informacje na temat emitenta, jego

informacje na temat emitenta, jego

działalności, zarządu i inne informacje, które

działalności, zarządu i inne informacje, które

mogą być istotne w podejmowaniu decyzji

mogą być istotne w podejmowaniu decyzji

inwestycyjnej.

inwestycyjnej.

►

Informacje na temat emisji

Informacje na temat emisji

- informacje

- informacje

dotyczące konkretnej emisji. Będą one

dotyczące konkretnej emisji. Będą one

bardzo zróżnicowane, zależnie od rodzaju

bardzo zróżnicowane, zależnie od rodzaju

emisji.

emisji.

►

Adresat emisji

Adresat emisji

- informacja o tym, do kogo

- informacja o tym, do kogo

skierowana jest emisja

skierowana jest emisja

Prospekt emisyjny może być

Prospekt emisyjny może być

wydany w przypadku emisji:

wydany w przypadku emisji:

►

Akcji,

Akcji,

►

Obligacji,

Obligacji,

►

Jednostek funduszy inwestycyjnych,

Jednostek funduszy inwestycyjnych,

►

Innych ofert.

Innych ofert.

Prospekt emisyjny składa się z

Prospekt emisyjny składa się z

trzech części:

trzech części:

►

Część rejestrowa

Część rejestrowa

►

Część ofertowa

Część ofertowa

►

Część podsumowująca

Część podsumowująca

Część rejestrowa

Część rejestrowa

Zawiera ogólne dane o przedsiębiorstwie

Zawiera ogólne dane o przedsiębiorstwie

np. :

np. :

►

forma prawna przedsiębiorstwa,

forma prawna przedsiębiorstwa,

►

posiadany kapitał,

posiadany kapitał,

►

licencje, certyfikaty,

licencje, certyfikaty,

►

prezentacja składu rady nadzorczej,

prezentacja składu rady nadzorczej,

►

prezentacja składu zarządu,

prezentacja składu zarządu,

►

historia przedsiębiorstwa,

historia przedsiębiorstwa,

►

uproszczony bilans i rachunek wyników.

uproszczony bilans i rachunek wyników.

Część ofertowa

Część ofertowa

Zawiera parametry emisji:

Zawiera parametry emisji:

►

zasady działania i strukturę emisji,

zasady działania i strukturę emisji,

►

termin emisji,

termin emisji,

►

docelowy rynek giełdowy,

docelowy rynek giełdowy,

►

sposoby sprzedawania akcji,

sposoby sprzedawania akcji,

►

prezentacje pośrednika emisji.

prezentacje pośrednika emisji.

Część podsumowująca

Część podsumowująca

Zawiera krótkie podsumowanie części

Zawiera krótkie podsumowanie części

rejestrowej i ofertowej, musi być

rejestrowej i ofertowej, musi być

napisana językiem nieekonomicznym,

napisana językiem nieekonomicznym,

jej objętość nie może przekraczać 2500

jej objętość nie może przekraczać 2500

słów. Przedstawia charakterystykę

słów. Przedstawia charakterystykę

emitenta, strukturę emisji papierów

emitenta, strukturę emisji papierów

wartościowych, zawiera również

wartościowych, zawiera również

informacje na temat ryzyka

informacje na temat ryzyka

związanego z inwestycją.

związanego z inwestycją.

Formy publikacji prospektu

Formy publikacji prospektu

emisyjnego

emisyjnego

►

Zamieszczenie prospektu w

Zamieszczenie prospektu w

ogólnopolskiej gazecie jako dodatek

ogólnopolskiej gazecie jako dodatek

bezpłatny.

bezpłatny.

►

Forma elektroniczna, na stronie

Forma elektroniczna, na stronie

internetowej emitenta oraz podmiotów

internetowej emitenta oraz podmiotów

sprzedających.

sprzedających.

►

Umieszczenie w postaci elektronicznej

Umieszczenie w postaci elektronicznej

na stronie GPW.

na stronie GPW.

Bibliografia

Bibliografia

►

www.findict.pl

www.findict.pl

►

www.abc-ekonomii.net.pl

www.abc-ekonomii.net.pl

►

www.prawo.money.pl

www.prawo.money.pl

Dziękujemy

Dziękujemy