Praca na temat leasingu i kredytu.

1. Pojęcie leasingu i kredytu

2. Leasing finansowy i operacyjny

3. Wady i zalety leasingu oraz kredytu

4. Oferta leasingowa dowolnej firmy leasingowej, porównanie jej z kredytem

Ad. 1 Pojęcie leasingu i kredytu

W ramach leasingu jedna ze stron umowy – leasingodawca - przekazuje drugiej stronie – leasingobiorcy - prawo do korzystania z określonej rzeczy na pewien uzgodniony w umowie leasingu okres, w zamian za ustalone ratalne opłaty.

Kredyt bankowy to pisemna umowa pomiędzy bankiem, a kredytobiorcą. Bank zobowiązuje się udostępnić określoną kwotę na określony cel oraz czas, a kredytobiorca zobowiązuje się wykorzystać kredyt zgodnie z jego przeznaczeniem oraz zwrócić pobraną kwotę wraz z należnym bankowi wynagrodzeniem w postaci prowizji i odsetek.

Ad.2 Leasing finansowy i operacyjny

Leasing operacyjny to rodzaj leasingu, w którym przedmiot leasingu zaliczany jest do składników majątkowych leasingodawcy, na nim też spoczywa obowiązek dokonywania odpisów amortyzacyjnych. Raty leasingowe, wraz z opłatą wstępną, stanowią koszt uzyskania przychodu dla leasingobiorcy. Podatek VAT doliczany jest do każdej raty leasingowej. W przypadku leasingu operacyjnego leasingobiorca ma prawo wykupić przedmiot leasingu po upłynięciu okresu umowy leasingu.

Leasing finansowy to rodzaj leasingu, w którym nie cała rata leasingowa, lecz tylko jej odsetki, stanową koszt uzyskania przychodu leasingobiorcy, przedmiot leasingu zalicza się do składników majątkowych leasingobiorcy, a zatem to leasingobiorca dokonuje odpisów amortyzacyjnych, które wraz z częścią odsetkową rat leasingowych zalicza do kosztów uzyskania przychodu. VAT płatny jest w całości z góry przy pierwszej racie leasingowej po dokonaniu odbioru przedmiotu. W leasingu finansowym nie ma wykupu. Klient staje się właścicielem przedmiotu wraz z zapłaceniem ostatniej raty leasingowej.

Amortyzacja oznacza zmniejszenie się wartości dobra kapitałowego w pewnym okresie w wyniku użytkowania lub starzenia się.

Cecha	Leasing operacyjny	Leasing finansowy
Okres leasingu	dłuższy niż 40% czasu amortyzacji przedmiotu, nie więcej niż 60 miesięcy	Nie mniej niż 12 miesięcy, nie więcej niż 60 miesięcy
Amortyzacja	Po stronie leasingodawcy	Po stronie leasingobiorcy
Koszt uzyskania przychodu	Leasingobiorca zalicza w koszty raty leasingowy netto wraz z opłatą wstępną	Leasingobiorca zalicza w koszty amortyzację oraz część odsetkową rat leasingowych
Podatek VAT	Doliczany do każdej raty leasingowej	Płatny w całości z góry wraz z pierwszą ratą leasingową, po odbiorze przedmiotu leasingu
Wykup	Możliwy - zależny od stawki amortyzacji i okresu wykupu	Wraz z ostatnią ratą przedmiot staje się własnością leasingobiorcy

Ad.3 Wady i zalety leasingu oraz kredytu

Zalety leasingu

Wady leasingu

Korzyści podatkowe  w leasingu operacyjnym raty leasingowe stanowią w całości koszt uzyskania przychodu, co daje niższe podatki; w przypadku finansowania przez leasing kapitałowy klient sam amortyzuje przedmiot podczas trwania umowy leasingowej.  Korzyści bilansowe  leasing operacyjny nie jest wliczany do wartości aktywów bilansowych, więc ich suma nie ulega zmianie choć zysk wzrasta; leasing operacyjny nie jest uwidaczniany jako zobowiązanie w bilansie leasingobiorcy.  Poprawa sprawozdań finansowych  możliwość odliczania rat leasingowych dla potrzeb podatku dochodowego wpływa na poprawę sprawozdań finansowych.  Łatwiejsze zarządzanie środkami trwałymi  leasing na czas określony pozwala dokładnie określić założenia gospodarowania środkami trwałymi.  Możliwość uwolnienia zamrożonych środków własnych  leasing zwrotny umożliwia uwolnienie środków zamrożonych w zakupionym sprzęcie.  Możliwość szybkiego sfinansowania inwestycji przy minimum formalności.

Leasing jest droższy od kredytu. Opóźnienie w zapłacie kolejnych rat pociąga bardzo surowe konsekwencje. Obowiązek zapłaty kolejnych rat nawet w przypadku utraty przedmiotu leasingu, Przedmiot leasingu pozostaje własnością finansującego, co może mieć fatalne skutki w przypadku upadłości firmy leasingowej, gdyż może on zostać przejęty przez wierzycieli leasingodawcy, a korzystający nie będzie mógł wykonać opcji własności.  Leasingodawca nie ma obowiązku usuwania szkód rzeczy leasingowanej na własny koszt.  Rzadko możliwe jest wcześniejsze wypowiedzenie umowy leasingowej Możliwe jest wystąpienie niespodziewanych finansowych obciążeń leasingobiorcy wskutek zmian ustaw podatkowych lub ich interpretacji.

Zalety kredytu

Wady kredytu

Produkty bankowe dostosowane są do wielkości i charakteru firmy. Możliwość otrzymania środków na sfinansowanie bardziej złożonych inwestycji. W trakcie ubiegania się o kredyt bankowy zyskuje się niezależną opinię banku o przedsięwzięciu. Na tym etapie istnieje jeszcze możliwość poprawy wszelkich niedociągnięć. Czasami bywa tak, że kredytobiorca po zasięgnięciu rady specjalistów rezygnuje z inwestycji, gdyż dochodzi do wniosku, że jest ona nieopłacalna. Możliwość skorzystania z usług doradcy kredytowego. Jego pomoc może być potrzebna przy pisaniu biznesplanu. Raty kredytu inwestycyjnego powiększają wartość inwestycji, co wpływa na powiększenie wartości majątku oraz możliwości zwiększenia kosztów uzyskania przychodów w postaci odpisów amortyzacyjnych

Brak dostępności kredytów dla młodej firmy. Brak zdolności kredytowej oznacza małe szanse na pozyskanie środków od banku. Szanse pojawiają się dopiero, kiedy firma przedstawi odpowiednie zabezpieczenia rzeczowe czy poręczenie. Długotrwały proces rozpatrzenia wniosku kredytowego. Formalności oraz zbieranie potrzebnej dokumentacji (wniosek kredytowy, dokumenty firmowe). Problemy z ustanowieniem zabezpieczeń kredytu. Kredyt bankowy pogarsza zdolność kredytową. W przypadku rosnących stóp wzrasta koszt kredytu o zmiennym oprocentowaniu.

Ad. 4 Oferta leasingowa dowolnej firmy leasingowej, porównanie jej z kredytem

Interesuje nas zakup nowego środku transportu o wartości 100 000 zł dla naszej firmy. Dysponujemy kwotą 20 000 zł, którą możemy przeznaczyć na opłatę początkową w przypadku leasingu lub wkład własny przy zaciągnięciu kredytu bankowego. Okres kredytowania to 60 miesięcy. Porównajmy ze sobą najlepsze oferty leasingu operacyjnego oraz kredytu samochodowego.

Według porównywarki finansowej Comperia.pl, najbardziej opłacalny kredyt na ten cel zapewnia BNP Paribas: „Kredyt samochodowy- oferta promocyjna”. Zaś najtańszą ofertę leasingową proponuje ING Lease.

	Leasing operacyjny ING Lease	Kredyt samochodowy BNP Paribas
Opłata inicjalna / Wkład własny	20 000 PLN	20 000 PLN
miesięczna rata	1630.00 PLN	1546.25 PLN
Czynsz/Prowizja	1.63 %	0 %
Koszt wszystkich miesięcznych rat	96 170 PLN	92 775 PLN
Pełny koszt przedsięwzięcia	117 170 PLN	112 775 PLN
Tarcza podatkowa	22 382 PLN	21 427 PLN
Koszt ostateczny po odjęciu tarczy podatkowej	96 418 PLN	91 348 PLN

Tarcza podatkowa polega na zmniejszeniu kwoty podatku dochodowego dzięki zaliczeniu do kosztów uzyskania przychodu wydatków takich jak raty leasingowe, amortyzacja, odsetki od kredytu.

Źródła, z których korzystałam przy opracowywaniu tematu:

http://pl.wikipedia.org/

http://www.bankier.pl/

http://www.samochodowe-kredyty.info/

http://www.comperia.pl/

http://mojafirma.infor.pl/

http://poradnik.wfirma.pl/

http://gazeta-msp.pl/

http://finansopedia.forsal.pl/

http://taxcare.pl/

http://www.kompasfinansowy.pl/