WYKŁAD 8 (15.04.2004)

RODZAJE KREDYTÓW

Leasing - rodzaj kredytu rzeczowego, polega na udostępnieniu rzeczy albo wartości niematerialnych i prawnych do wykorzystania za odpłatnością.

Odpłatność - rata, czynsz leasingowy

Rata leasingowa*część kapitałowa, udostępniający liczy na odzyskanie wydatku poniesionego na zakup*część odsetkowa

Część kapitałowa - dzięki tej części właściciel przedmiotu leasingu, leasingodawca odzyskuje wydatek poniesiony na zakup tego przedmiotu

Część odsetkowa - jest wynagrodzeniem dla leasingodawcy za to, że udostępnił swój kapitał leasingobiorcy

Leasing : - kapitałowy, - operacyjny

Leasing finansowy to umowa na dłuższy okres czasu zbliżony do przewidywanego okresu użytkowania tego przedmiotu. Przedmiot leasingu wykazuje w ewidencji środków trwałych leasingobiorca (tzw. korzystający), on dokonuje odpisów amortyzacyjnych

Część odsetkowa raty leasingowej jest dla leasingodawcy tzw. udostępniającym przychodem, a dla leasingobiorcy kosztem. Zaś część kapitałowa raty zmienia stan rozrachunków tzn. zmniejsza należność u leasingodawcy i zobowiązania u leasingobiorcy.

Umowa leasingu finansowego powinna przewidywać prawo leasingobiorcy do nabycia tego przedmiotu po zakończonym okresie umowy za określoną z góry cenę.

Leasing operacyjny jest to umowa na krótszy okres czasu - przedmiot leasingu wykazuje w ewidencji leasingodawca (udostępniający), on dokonuje odpisów amortyzacyjnych. Cała rata leasigowa jest dla leasingobiorcy kosztem zaś dla leasingodawcy przychodem. Umowa nie przewiduje prawa leasingobiorcy do zakupu tego przedmiotu po zakończonym okresie umowy.

Leasing w kodeksie cywilnym.

Pojęcie leasingu zostało wprowadzone do kodeksu cywilnego ustawą - kodeks cywilny 26.07.2000, Dz.U. nr 74

Wg kodeksu cywilnego przez umowę leasingu finansujący, będący przedsiębiorcą zobowiązuje się nabyć rzecz i oddać ją korzystającemu do używania, a korzystający zobowiązuje się zapłacić finansującemu w uzgodnionych ratach wynagrodzenie równe, co najmniej cenie tej nabytej rzeczy.

Korzystający zobowiązany jest płacić raty w terminach, jeżeli dopuszcza się zwłoki co najmniej jednej raty to finansujący powinien wyznaczyć termin dodatkowy a gdy i on nie zostanie dotrzymany to może dojść do zerwania umowy w trybie natychmiastowym.

W razie zbycia przez finansującego nabywca wstępuje w stosunek leasingu na miejsce finansującego

Leasing w prawie bilansowym (w ustawie o rachunkowości)

1. Leasing finansowy

Środki trwałe, WNiP oddane do odpłatnego używania wykazywane są w aktywach korzystającego (cecha leasingu finansowego), gdy:

1. umowa zawarta jest na co najmniej ¾ okresu ekonomicznej użyteczności środka trwałego

2. przyrzeczone jest prawo do przeniesienia własności na korzystającego po zakończonym okresie umowy (opinia zakupu)

3. suma opłat ustalona w umowie przypadająca do zapłaty w okresie obowiązywania umowy przekracza 90% rynkowej wartości przedmiotu umowy

Spełnienie jednego z tych warunków powoduje, że środki te wykazuje w aktywach korzystający - leasing finansowy.

W pozostałych przypadkach mamy do czynienia z leasingiem operacyjnym

Leasing w prawie podatkowym (podatek dochodowy)

1. Leasing operacyjny

1. umowa zawarta na co najmniej 40% normatywnego okresu amortyzacji, jeżeli przedmiotem są nieruchomości podlegające odpisom amortyzacyjnym to co najmniej na 10 lat

2. suma opłat leasingowych wraz z ceną, za jaką może nastąpić przeniesienie własności musi być równa co najmniej początkowej wartości przedmiotu leasingu

3. finansujący nie korzysta ze zwolnień w podatku dochodowym

(po zakończonym okresie umowy finansujący może przenieść własność na korzystającego za cenę dowolną, ale jeśli jest ona niższa od wartości netto tego przedmiotu to organ podatkowy określa przychody z takiej sprzedaży kierując się cechą rynkową)

2. Leasing finansowy

1. umowa zawarta na czas oznaczony (bez ograniczeń ile to ma być)

2. suma ustalonych w umowie opłat, ale bez należnego VATu odpowiada co najmniej wartości początkowej przedmiotu leasingu

3. umowa zawiera postanowienie, że odpisów amortyzacyjnych dokonuje korzystający

3. Leasing gruntu

Jeżeli przedmiotem umowy zawartej na czas oznaczony są grunty a suma opłat leasingowych odpowiada co najmniej wydatkom na nabycie tego gruntu to jest to Leasing finansowy.

UWAGA! Umowy nie spełniające w/w warunków nie są w rozumieniu prawa podatkowego leasingiem, czyli traktowane są jak umowy najmu czy dzierżawy.

Faktoring

Dostawca - kredyt kupiecki - Odbiorca

Dostawca - cesja należności Faktor

Faktor - środki pieniężne Dostawca

Odbiorca - uregulowanie płatności Faktor

Faktor (np. bank albo instytucja faktoringowa)

Strumień środków pieniężnych (mniejsze od należności) - kodeks cywilny - przeniesiony jest przed terminem zapłaty

Faktoringi:

1. Pełny (właściwy), polega na przejęciu przez faktora całego ryzyka ewentualnej niewypłacalności dłużnika - droższy

2. Niepełny (niewłaściwy) - pozostawia całe ryzyko niewypłacalności przy wierzycielu (dostawcy) (kredyt pod zastaw faktur)

3. Mieszany (gdy części ryzyka przejmuje faktor, a część zostaje przy dostawcy)

---