| Lp. | Wskaźnik | Wzór | Zastosowanie | Ocena |
|---|---|---|---|---|
| Wskaźniki rentowności | ||||
| 1 | Wskaźnik rentowności sprzedaży netto | $$\frac{\text{zysk}\ \text{netto}\ x\ 100\%}{\text{przyc}hod\ \text{ze}\ \text{sprzeda}zy}$$ |
Mierzy zyskowność sprzedaży | Jak najwyższy |
| 2 | Wskaźnik rentowności aktywów | $$\frac{zysk\ netto\ x\ 100\%}{aktywa\ ogolem}$$ |
Mierzy stopę zysku aktywów | Jak najwyższy |
| 3 | Wskaźnik rentowności kapitałów własnych | $$\frac{zysk\ netto\ x\ 100\%}{kapital\ wlasny}$$ |
Określa zyskowność i właściwą alokację kapitałów własnych | Jak najwyższy |
| 4 | Wskaźnik zwrotu z inwestycji | $$\frac{zysk\ z\ inwestycji\ x\ 100\%}{zainwestowany\ kapital}$$ |
Określa efektywność inwestycji | Jak najwyższy |
| 5 | Wskaźnik rentowności kapitału całkowitego | $$\frac{zysk\ netto\ x\ 100\%}{kapital\ calkowity}$$ |
Określa zyskowność źródeł finansowania | Jak najwyższy |
| Wskaźniki płynności finansowej | ||||
| 6 | Wskaźnik płynności III stopnia | $$\frac{\text{aktywa\ obrotowe}}{zobowiazania\ krotkoterminowe}$$ |
Mierzy płynność finansową | 1,5 – 2,0 |
| 7 | Wskaźnik płynności II stopnia | $$\frac{aktywa\ obrotowe - zapasy}{zobowiazania\ krotkoterminowe}$$ |
Informuje o zdolności jednostki do pokrycia zobowiązań | 1,0 – 1,5 |
| 8 | Wskaźnik płynności I stopnia | $$\frac{srodki\ pieniezne}{zobowiazania\ krotkoterminowe}$$ |
Zdolność do natychmiastowej spłaty zobowiązań | 0,3 – 0,9 |
| Wskaźniki aktywności (obrotowości) | ||||
| 9 | Wskaźnik produktywności aktywów | $$\frac{przychody\ ze\ sprzedazy}{przecietny\ stan\ aktywow}$$ |
Mierzy szybkość obrotu aktywami | Jak najwyższy |
| 10 | Wskaźnik produktywności aktywów trwałych | $$\frac{przychody\ ze\ sprzedazy}{przecietny\ stan\ aktywow\ trwalych}$$ |
Mierzy zdolność aktywów trwałych do generowania zysku | Jak najwyższy |
| 11 | Wskaźnik rotacji należności w razach | $$\frac{przychody\ ze\ sprzedazy}{przecietny\ stan\ naleznosci}$$ |
Określa, ile razy firma odtwarza stan należności | Jak najwyższy |
| 12 | Wskaźnik rotacji należności w dniach | $$\frac{przecietny\ stan\ naleznosci\ x\ 360}{przychody\ ze\ sprzedazy}$$ |
Określa po ilu dniach odbiorcy regulują należności | Jak najkrótszy |
| 13 | Wskaźnik rotacji zapasów w razach | $$\frac{przychody\ ze\ sprzedazy}{przecietny\ stan\ zapasow}$$ |
Ile razy następuje pełny cykl obrotowy | Jak najwyższy |
| 14 | Wskaźnik rotacji zapasów w dniach | $$\frac{przecietny\ stan\ zapasow\ x\ 360}{przychody\ ze\ sprzedazy}$$ |
Na ile dni wystarczają zapasy | Jak najkrótszy |
| Wskaźniki zadłużenia | ||||
| 15 | Wskaźnik ogólnego zadłużenia | $$\frac{zobowiazania\ ogolem}{aktywa\ ogolem}$$ |
Bada wielkość zadłużenia | Powyżej 50% |
| 16 | Wskaźnik zadłużenia kapitałów własnych | $$\frac{zobowiazania\ ogolem}{kapital\ wlasny}$$ |
Możliwość pokrycia zobowiązań z kapitałów własnych | Malejący |
| 17 | Wskaźnik wypłacalności | $$\frac{kapitaly\ wlasne}{kapitaly\ obce}$$ |
Określa udział kapitałów własnych w finansowaniu firmy | Rosnący |
| 18 | Wskaźnik pokrycia odsetek | $$\frac{\text{zysk\ operacyjny}}{\text{odsetki}}$$ |
Zdolność do spłacenia odsetek z zysku operacyjnego | Min. 4 – 8 |
| 19 | Wskaźnik obsługi zadłużenia | $$\frac{zysk\ netto + amortyzacja}{aktywa\ ogolem + odsetki}$$ |
Możliwość uregulowania zobowiązań ze źródeł wewn. | Rosnący |
| Wskaźniki rynku kapitałowego | ||||
| 20 | Wskaźnik zysku na 1 akcję (EPS) | $$\frac{\text{zysk\ netto}}{ilosc\ wyemitowanych\ akcji}$$ |
Informuje ile zysku netto przypada na 1 akcję | Jak najwyższy |
| 21 | Wskaźnik zysku na 1 akcję (P/E) | $$\frac{cena\ rynkowa\ 1\ akcji}{zysk\ na\ 1\ akcji}$$ |
Informuje o efektywności inwestycji w 1 akcję | Jak najwyższy |
| 22 | Stopa dywidendy | $$\frac{dywidenda\ na\ 1\ akcje}{cena\ rynkowa\ 1\ akcji}$$ |
Informuje o stopie efektywności inwestycji kapitału w akcje | Jak najwyższy |
| WSKAŹNIKI W ANALIZIE BILANSU - INFORMACYJNE | ||||
| 23 | Wskaźnik struktury aktywów trwałych | $$\frac{aktywa\ trwale\ x\ 100\%}{aktywa\ ogolem}$$ |
Wskazuje jaki jest udział aktywów trwałych w sumie bilansowej | |
| 24 | Wskaźnik struktury aktywów obrotowych | $$\frac{aktywa\ obrotowe\ x\ 100\%}{aktywa\ ogolem}$$ |
Określa udział majątku obrotowego w majątku ogółem | |
| 25 | Wskaźnik struktury majątku | $$\frac{aktywa\ trwale\ x\ 100\%}{\text{aktywa\ obrotowe}}$$ |
Informuje o wzajemnej relacji pomiędzy aktywami obrotowymi i trwałymi | |
| 26 | Wskaźnik struktury kapitałów własnych | $$\frac{kapitaly\ wlasne\ x\ 100\%}{pasywa\ ogolem}$$ |
Określa udział kapitału własnego w pasywach ogółem | |
| 27 | Wskaźnik struktury kapitałów obcych | $$\frac{kapitaly\ obce\ x\ 100\%}{pasywa\ ogolem}$$ |
Określa udział zobowiązań w pasywach ogółem | |
| 28 | Wskaźnik źródeł finansowania | $$\frac{kapitaly\ wlasne}{kapitaly\ obce}$$ |
Określa stopień zadłużenia kapitałów własnych i ilość jednostek kapitału własnego na j.obcego | |
| 29 | Wskaźnik zadłużenia | $$\frac{kapitaly\ obce}{kapitaly\ wlasne}$$ |
Określa relację kapitałów obcych do własnych |