51976

System zarządzania ryzykiem kredytowym

Podejście konserwatywne w zarządzaniu ryzykiem kredytowym oznacza minimalizowanie ryzyka kredytowego. Ryzyko to można zmniejszać przez profesjonalną strukturę organizacyjną oraz odpowiednie zarządzanie akcją kredytową. Do podstawowych, tradycyjnych narzędzi zarządzania ryzykiem kredytowym zalicza się odpowiednie przygotowanie umów oraz zabezpieczeń, stosowanie limitów i monitorowanie akcji kredytowej.

Tradycyjnie stosowane limity mające na celu ograniczenie koncentracji nie zawsze uwzględniają zależność pomiędzy stopą zwrotu a ryzykiem, niedostatecznie rozróżniają portfel dobrze zdywersyfikowany o niskim ryzyku kredytowym od portfela skoncentrowanego o wysokim ryzyku kredytowym. Limity mogą być ustalane w kategoriach VaR. Podejście portfelowe umożliwia wyznaczenie dodatkowego zapotrzebow'ania na kapitał, wynikającego z ryzyka kr edytowego.

Aktywne strategie zarządzania ryzykiem kredytowym polegają na wyborze tej struktury inwestycji, która zapewnia osiąganie odpowiednich stóp zwrotu obciążonych założonym ryzykiem kredytowym Stosowanie aktywnych strategii dopuszcza możliwość inwestycji charakteryzujących się niższymi kategoriami zdolności kredytowej