4126968770

Polimex Vrl Mostostal

Sprawozdanie Zarządu z działalności Polimex-Mostostal S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2008 roku

Przejęcie zorganizowanej części przedsiębiorstwa WIBUD Wiśniewski Sp. j. spowodowało pozyskanie w 2007r. trzech dodatkowych linii kredytowych w Banku Spółdzielczym w Nidzicy, do łącznej wysokości 2.700 tys. zł, w związku z przejęciem umów o kredyt obrotowy z terminem spłaty do 31.03.2008r., o kredyt obrotowy z terminem spłaty do 29.02.2008r. oraz o kredyt w rachunku bieżącym z terminem spłaty 18.04.2008r. Powyższe kredyty zostały w całości spłacone w lutym 2008r. Ponadto Polimex-Mostostal S.A. przejął kredyt inwestycyjny na zakup pojazdów i urządzeń w Toyota Bank Polska S.A. na kwotę 122 tys. zł z terminem spłaty przypadającym w dniu 28.06.2010r. Saldo zadłużenia na koniec grudnia 2008r. wynosiło 66 tys. zł.

W 2008r. Spółka nadal korzystała z pożyczek zaciągniętych w spółkach Depolma GmbH, Polibur Engineering oraz Polimex Hotele Sp. z o.o.

•    W kwietniu 2008r. Spółka podpisała z Polibur Engineering Ltd. Memorandum do Umowy pożyczki z kwietnia 2003r. o przedłużeniu terminu spłaty pożyczki w wysokości 200 tys. funtów brytyjskich do 10.04.2009r. Na dzień sporządzania niniejszego sprawozdania ustalono przesunięcie spłaty na dzień 30.09.2009r. Oprocentowanie zostało ustalone na bazie stawki LIBOR 6M powiększonej o marżę.

•    W grudniu 2008r. między Polimex-Mostostal S.A. a Depolma GmbH został podpisany Aneks nr 4 do Umowy pożyczki z grudnia 2004r. przedłużający termin spłaty do 10.12.2009r. Jednocześnie, w wyniku dokonanych spłat, uległa zmniejszeniu kwota pożyczki, która na 31.12.2008r. wyniosła 153 tys. EUR (z wyłączeniem odsetek). Oprocentowanie ustalono na bazie stawki EURIBOR 12M powiększonej o marżę.

•    W grudniu 2008r. Spółka podpisała z Polimex Hotele Sp. z o.o. Aneks nr 2 do Umowy pożyczki z grudnia 2006r. w kwocie 1.900 tys. zł przedłużający termin spłaty pożyczki do 31.12.2009r. Oprocentowanie zostało ustalone na bazie stawki WIBOR IM powiększonej o marżę.

Średnioważona marża dla pożyczek, których beneficjentem był Polimex-Mostostal S.A., liczona na podstawie przyznanej Spółce kwoty finansowania wynosiła na koniec 2008 roku: dla pożyczki zlotowej WIBOR + 0,25 p.p., a dla pożyczek walutowych LIBOR + 0,25 p.p. i EURIBOR + 0,25 p.p.

W dniu 30.09.2008r. zostały podpisane aneksy do umów dotyczących Programu emisji Obligacji (Aneks nr 2 do Umowy Agencyjnej i Aneks nr 3 do Umowy Dealerskiej), zgodnie z którymi wartość programu podwyższono do 400 min zł. Obligacji na tę kwotę jeszcze nie wyemitowano. Łącznie^{1 2}, saldo obligacji wyemitowanych przez Polimex-Mostostal S.A. na dzień sporządzenia niniejszegp sprawozdania wynosi 350,0 min zł, z czego z tytułu obligacji krótkoterminowych 32,5 min zł, a z tytułu obligacji długoterminowych 317,5 min zł.

20

1

Dotychczasowe emisje w ramach Programu Emisji Obligacji:

2

   obligacje długoterminowe:

w dn. 25.07.2007r. transza obligacji kuponowych nie dopuszczonych do obrotu publicznego, nominowanych w złotych, na kwotę 100 min zł z terminem zapadalności 25.07.2012r. oraz

w dn. 16.10.2007r. transza obligacji kuponowych nie dopuszczonych do obrotu publicznego, nominowanych w złotych, na kwotę 73 min zl z terminem zapadalności 25.01.2013r.

Obie ww. transze obligacji kuponowych zostały skonsolidowane i do dn. 25.07.2012r zapadalność półrocznych kuponów odsetkowych przypada w tych samych terminach.

w dn. 17.07.2006r. transza obligacji długoterminowych kuponowych nie dopuszczonych do obrotu publicznego, nominowanych w złotych, na kwotę 114,5 min zl z terminem zapadalności 18.01.2010r.;

w dn. 27.09.2006r. transza obligacji długoterminowych kuponowych nie dopuszczonych do obrotu publicznego, nominowanych w złotych, na kwotę 15 min zł z terminem zapadalności 18.01.2010r.;

w dn. 17.10.2006 transza obligacji długoterminowych kuponowych nie dopuszczonych do obrotu publicznego, nominowanych w złotych, na kwotę 15 min zł z terminem zapadalności 18.01.2010r.

Trzy ww. transze długoterminowe zostały skonsolidowane i zapadalność kwartalnych kuponów odsetkowych, jak i termin wykupu transz przypada w tych samych datach.

ii)    obligacje krótkoterminowe:

w dn. 28.06.2006r. dwie transze obligacji krótkoterminowych dyskontowych nie dopuszczonych do obrotu publicznego na łączną kwotę 32,5 min zł, które zostały połączone w dniu 07.01.2009r. w jedną transzę i jej aktualny termin wykupu przypada na 20.05.2009r.