Biznes plan, Biznes plan - przedsiębiorstwo (46 stron)


BIZNES PLAN

„INWESTBRUK S.A. ”

SPIS TREŚCI:

  1. WPROWADZENIE

  1. Cel i zakres inwestycji

  2. Metodologia analiz

  1. PODSUMOWANIE

  2. PREZENTACJA FIRMY

  1. Historia firmy i informacja adresowa

  2. Zamierzenia na przyszłość

  3. Struktura organizacyjna

  4. Potencjał przedsiębiorstwa

  5. Sytuacja ekonomiczno - finansowa przedsiębiorstwa

  1. PREZENTACJA PRZEDSIĘWZIĘCIA INWESTYCYJNEGO

  1. Wykonawcy inwestycji

  2. Cele przedsięwzięcia inwestycyjnego

  3. Zakres rzeczowo - wartościowy inwestycji

  4. Źródła finansowania

  5. Kalendarz organizacyjny

  6. Plan techniczny

  1. KONCEPCJA MARKETINGOWA

  1. Analiza makrootoczenia

  2. Analiza mikrootoczenia

  3. Mix marketingowy

  1. ANALIZA FINANSOWO - EKONOMICZNA

  1. Założenia do analizy

  2. Analiza finansowa przedsięwzięcia inwestycyjnego

  3. Ocena przedsięwzięcia

VII. ANEKS

I . WPROWADZENIE

Niniejsza praca ma na celu prezentację wyników spółki „INWESTBRUK” w latach 1997 - 1998 w ujęciu rocznym.

„INWESTBRUK” prowadzi produkcję materiałów budowlanych od 1990 roku.

Zajmuje wysoką pozycję na rynku zachodnio - środkowej Polski ze względu na jakość wyrobów , bogactwo asortymentowe , a przede wszystkim ze względu na moc produkcyjną z nowoczesnych linii produkcyjnych niemieckich firm HENKE i OMAG.

Spółka ma zamiar ugruntować swoją pozycję na rynku poprzez rozszerzenie zakresu produkowanych materiałów budowlanych o produkcję kostki brukowej.

Służyć temu mają poniższe przedsięwzięcia:

Program inwestycyjny będzie w głównej mierze finansowany ze środków pozyskanych z kredytu bankowego.

Jednocześnie w przypadku wystąpienia dalszych potrzeb inwestycyjnych nieprzewidzianych w przedstawionym biznes planie , zgodnych ze strategią działania spółki , nakłady inwestycyjne niezbędne do realizacji będą sfinansowane ze środków własnych spółki .

I. 1. CEL I ZAKRES INWESTYCJII

CEL:

Spółka zamierza wejść na rynek z produktami pochodzącymi z wytwórni kostki brukowej , która będzie oferowała asortyment kostki zgodnie z życzeniami klienta tak od strony formy jak i rozwiązań kolorystycznych.

ŚRODKI REALIZACJI CELU:

Zarząd spółki systematycznie usprawnia procesy zarządzania , zwracając główną uwagę na racjonalizację systemu informacyjnego i informatycznego. Spółka będzie eksploatować nowoczesny , wielostanowiskowy program komputerowy , który umożliwi systematyczną kontrolę wszystkich istotnych wskaźników finansowych spółki. Spółka opracowała i wdrożyła system controlingu. Obecnie spółka pracuje nad wprowadzeniem systemu informacji marketingowej , którego zadaniem będzie stałe śledzenie procesów zachodzących w otoczeniu rynkowym

przedsiębiorstwa. Spółka szkoli pracowników w celu podniesienia jakości produkcji , świadomości pracowników i ich zaangażowania w działalność przedsiębiorstwa. Szkolenia stanowią pierwszy etap przygotowujący firmę do uzyskania certyfikatu ISO 9002.

UZASADNIENIE DLA INWESTYCJI :

ODDZIAŁYWANIE NA ŚRODOWISKO

Inwestycja posiada bardzo minimalne ujemne oddziaływanie na środowisko i nie powinna w przyszłości stwarzać problemów z powyższego tytułu , zwłaszcza dlatego ,że firma jest podłączona do oczyszczalni ścieków.

ŻRÓDŁA FINANSOWANIA INWESTYCJI

Wyszczególnienie

Kwota

KREDYT

1.500.000

ŚRODKI WŁASNE

236.000

RAZEM

1.736.000

I. 2. METODOLOGIA ANALIZ

Analizę strategiczna firmy przeprowadzono przy zastosowaniu metody SWOT przyjmując dziesięciostopniową skalę ocen.

SZANSE

WYSZCZEGÓLNIENIE

OCENA W SKALI 1-10

1.Kształtowanie popytu na kostkę bruk.

10

2.Poziom relacji z bankiem

8

3.Automatyzacja procesów technologicznych

9

4.Stworzenie nowych miejsc pracy

5

ŚREDNIA

8,0

Na pierwszym miejscu firma stawia na wzrost popytu na kostkę brukową. Wszelkie symptomy wskazują na dość duży wzrost wykorzystania tego produktu w przyszłości.

ZAGROŻENIA

WYSZCZEGÓLNIENIE

OCENA W SKALI 1-10

1.Brak ochrony krajowych producentów przed producentami zachodnimi wchodzącymi na rynek polski

8

2.Sezonowość sprzedaży

9

3.Ryzyko wzrostu cen surowca

7

4.Niestabilność przepisów podatkowych

5

ŚREDNIA

7,25

Jednym z największych zagrożeń wg firmy jest brak ochrony krajowych producentów kostki brukowej przed producentami zachodnimi wchodzącymi na rynek polski. Kapitał z zachodu wchodzi do Polski bez problemów korzystając z ulg podatkowych w znacznie większym stopniu niż producenci rodzimi.

SILNE STRONY

WYSZCZEGÓLNIENIE

OCENA W SKALI 1-10

1.Kultura obsługi klientów

10

2.Ocena produktu przez klienta

8

3.Poziom jakości produktów

9

4.Umiejętności menedżerskie

8

ŚREDNIA

8,75

Silną stroną wg firmy jest dokładanie wszelkich starań zmierzających do uzyskania i utrwalenia dobrej opinii o swych wyrobach wśród obecnych i potencjalnych klientów.

SŁABE STRONY

WYSZCZEGÓLNIENIE

OCENA W SKALI 1-10

1.Zbyt mała zdolność produkcyjna

9

2.Konieczność zachowania ostrego reżimu technologicznego

10

3.Brak doświadczenia w pracy z maszynami do produkcji kostki brukowej

8

4.Firma nieznana na rynku jako producent kostki brukowej

7

ŚREDNIA

8,5

Słabą stroną firmy jest zbyt mała zdolność produkcyjna , co powoduje , że firma może nie być w stanie sprostać wszystkim zamówieniom. Wraz z rozszerzeniem zdolności produkcyjnej sytuacja ta ulegnie znacznej poprawie.

RYNEK ZBYTU

  1. Klienci

  1. Czynniki wpływające na rozwój rynku

RYNEK ZAOPATRZENIA

1.Surowce i dostawcy

Żwir ze współpracującej firmy „DROGBUD” z Rejowca

Kruszywo bazaltowe - kopalnia bazaltu w Michałowicach

Cement z Cementowni Chełm

Barwniki - KOLOREX Niemcy

W zasadzie nie ma większych problemów z zaopatrzeniem w materiały i surowce. Niemniej najbardziej wrażliwy na wzrost cen będzie cement ze względu na duże zaniedbania w ostatnich latach w przemyśle cementowym w Polsce.

Podstawowe materiały do produkcji wyrobów firmy to cement, kruszywa mineralne , spoiwo oraz barwniki i plastyfikatory. Koszty materiałów pochodzących od dostawców krajowych stanowią przeszło 90% kosztów materiałów podstawowych ogółem. Materiały importowane to wyłącznie barwniki i plastyfikatory , które spółka sprowadza z Niemiec.

Dostawy będą zorganizowane w oparciu o posiadaną własną bazę transportową (barwniki i żwir). Kruszywo bazaltowe będzie sprowadzane PKP a cement transportem wynajmowanym u drobnych przewoźników.

2. Warunki dostaw

Na dostawę cementu , kruszywa i barwników zostaną podpisane umowy długoterminowe , które zapewnią ciągłość dostaw. Obecnie trwają rozmowy w celu wynegocjowania jak najkorzystniejszych warunków umów.

  1. Prognoza reakcji konkurencji na inwestycję

W przypadku uruchomienia programu „AUTOSTRADY POLSKIE” zbyt dla wszystkich producentów powinien być zapewniony. W przeciwnym wypadku nie można wykluczyć wojny cenowej.

II. PODSUMOWANIE

Przedstawiony biznes plan opisuje nową inwestycję firmy „INWESTBRUK S.A.” mającą na celu uruchomienie wytwórni kostki brukowej.

Przedstawiona analiza dokumentów finansowych firmy z 2 lat ubiegłych pozwala stwierdzić , że firma jest w bardzo dobrej kondycji finansowej. Przedstawiona poniżej analiza przedsięwzięcia inwestycyjnego wskazuje na niezłą dochodowość tego przedsięwzięcia a więc inwestycja jest opłacalna.

Firmę cechuje stały rozwój.

Zauważalny jest znaczny wzrost stanu przychodów oraz występuje znaczący wzrost zysku netto , który powoduje wzrost wskaźników rentowności.

NPV wykazało , że przy stopie dyskontowej 18% wyniesie 2.882.517

a IRR wyniesie 55,13 %.

Analiza wskaźników wskazuje , że przedsiębiorstwo nie będzie miało problemów ze spłatą zobowiązań.

Przedstawione powyżej fakty świadczą o ciągłym polepszaniu się kondycji finansowej i umacnianiu pozycji spółki na rynku.

III .1. HISTORIA FIRMY

Siedziba spółki znajduje się w Poznaniu przy ul. Strzeszyńskiej 264

Firma powstała w wyniku przekształcenia spółki „INWESTBRUK spółka z ograniczoną odpowiedzialnością” z siedzibą w Poznaniu , która została zawiązana umową 13.4.1990r. Przedmiotem działalności utworzonej spółki było : produkcja materiałów budowlanych , świadczenie usług budowlanych.

Zgromadzenie Wspólników spółki dnia 21.9.1993r. podjęło uchwałę na mocy której rozszerzono przedmiot działalności przedsiębiorstwa o :

„INWESTBRUK SPÓŁKA AKCYJNA” powstała w wyniku przekształcenia spółki „INWESTBRUK spółka z o.o.” z siedzibą w Poznaniu dokonanego w dniu 1.1.1996r.

Obecnie podstawowym przedmiotem działalności spółki jest:

  1. produkcja materiałów budowlanych dla drogownictwa

  2. wykonawstwo robót drogowych

  3. prowadzenie handlu materiałami budowlanymi , maszynami i sprzętem budowlanym

  4. prowadzenie importu na potrzeby produkcyjne spółki

Produkty „INWESTBRUK” charakteryzują się wysokimi parametrami technicznymi. Produkty spełniają normy zakładowe i DIN 18 501.

Firma zlikwidowała w 1998 roku produkcję stropów wg technologii OWT ze względu na stopniowy zanik w Polsce zapotrzebowania na elementy do technologii przemysłowych dla budownictwa i w miejsce zlikwidowanej produkcji ma zamiar uruchomić wytwórnię kostki brukowej gdyż rynek kostki brukowej w Polsce znajduje się w fazie intensywnego wzrostu.

Spółka nie prowadzi żadnych spraw sądowych tak w kraju jak i za granicą , które mogłyby mieć ujemny wpływ na jej sytuację finansową.

III.2. ZAMIERZENIA NA PRZYSZŁOŚĆ

Według prognozy duńskich analityków z European Construction Research (ERC) w 2000 r. wzrost wartości wykonanych robót budowlanych powinien średnio wynieść 20% , z czego największą dynamiką powinien charakteryzować się sektor budownictwa przemysłowego . Zgodnie z założeniami ERC gwałtowny wzrost popytu nastąpi około 2002 roku , kiedy zbliży się moment przystąpienia Polski do Unii Europejskiej.

PROGNOZOWANA STRUKTURA ROBÓT BUDOWLANYCH W POLSCE

0x08 graphic

Perspektywy rozwoju rynku kostki brukowej

Analizując perspektywy rozwoju rynku kostki brukowej w Polsce można prześledzić jej rozwój w Niemczech w ostatnich latach, gdzie można wyróżnić 4 charakterystyczne fazy:

I - lata 60 - te wprowadzenie produktu na rynek

II- lata 70- te faza szerokiej akceptacji , znaczny wzrost produkcji

III lata 80 -te upowszechnienie kostki kolorowej na rynku , nowe wzornictwo

IV lata 90 -te produkcja kostki o szlachetnych powierzchniach zewnętrznych

Rozwój kostki brukowej w Polsce znajduje się obecnie między II i III fazą, co pozwala prognozować wysoki przyrost rynku. Jednak produkowanie kostki brukowej przyniesie korzyści tym producentom ,którzy będą produkować kostkę w bardzo dużych ilościach przy dużej automatyzacji , na wydajnych , gwarantujących uzyskanie wysokiej jakości maszynach. Decydujące także znaczenie będzie miała konsekwencja w obniżaniu kosztów produkcji i stałym rozszerzaniu asortymentu

III.3. STRUKTURA ORGANIZACYJNA

Organem uchwałodawczym spółki jest Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy. Jego uchwały wymagają:

Walne zgromadzenie zwołuje Zarząd Spółki w kwietniu każdego roku po zakończeniu roku obrachunkowego oraz zawsze gdy wymagają tego ważne sprawy spółki.

Stały nadzór nad działalnością spółki wykonuje Rada Nadzorcza (3 osoby), w skład której wchodzi 1 przedstawiciel załogi.

Rada składa Walnemu Zgromadzeniu pisemne sprawozdanie z badania bilansu oraz r-ku zysku i strat , z badania sprawozdania zarządu jak i wniosków co do podziału zysków lub pokrycia strat.

Na zewnątrz spółkę reprezentuje Zarząd powoływany przez Walne Zgromadzenie co trzy lata. Zarząd prowadzi też bieżące sprawy spółki. Do składania oświadczeń woli w imieniu spółki konieczne jest współdziałanie Prezesa oraz jednego z członków Zarządu.

W skład obecnego zarządu wchodzą:

1/ Prezes - dyrektor naczelny Tadeusz Bury - lat 55 , mgr inż. Budownictwa (Politechnika Poznańska). Posiada wieloletnią praktykę produkcyjną jak i zarządczą. W latach 1978-1988 dyrektor naczelny przedsiębiorstwa państwowego „DROG-BUD”, 1988-1993 dyrektor ds. zaplecza technicznego „ INWESTPROJEKT S.A.”. od 1993-1996 dyrektor techniczny „INWESTBRUK sp. Z o. o.”. Od 1997r. Dyrektor naczelny „INWESTBRUK S.A.”

2/ Członek Zarządu ; dyrektor techniczny - Piecha Józef - lat 35 , mgr inż. Budownictwa ( Politechnika Poznańska). Od 5 lat pracuje w „INWESTBRUK” od lat trzech jest dyrektorem technicznym.

3/ Członek Zarządu , dyrektor finansowy Łukasik Maria - lat 40 , mgr ekonomii (Akademia Ekonomiczna). Od 1991 główny księgowy w s.c. Sawa , od 1993r. Pracuje w „INWESTBRUK”

Dalszy podział organizacyjny firmy przedstawia załączony schemat.

III. 4. POTENCJAŁ PRZEDSIĘBIORSTWA

POTENCJAŁ LUDZKI

Spółka zatrudnia 220 osób , głównie ludzi młodych. Średnia wieku wynosi 35 lat. Z uwagi na profil prowadzonej działalności kobiety stanowią 5% załogi i zajmują głównie stanowiska w dziale finansowym. 15% załogi to ludzie z wyższym wykształceniem , następne 30% z wykształceniem średnim zawodowym . Pozostali ( 15%) to osoby bez zawodu , przeszkoleni w spółce i dokształcający się w szkołach średnich dla dorosłych. Pracownicy bezpośrednio produkcyjni stanowią 65% załogi , pośrednio produkcyjni to 20% załogi , a kadra kierownicza stanowi 15% załogi.

Zarząd dąży do zrównoważenia nacisku na rezultaty produkcyjne i na zapewnienie prawidłowej atmosfery wśród załogi. Szczególny nacisk kładziony jest na dobrą komunikację między kierownictwem a załogą.

Skutkiem tego jest wysoka wydajność pracy , niska fluktuacja wśród załogi , a rezultatem końcowym zysk spółki.

III. 5. SYTUACJA FINANSOWO-EKONOMICZNA

ANALIZA PIONOWA BILANSU

Zadaniem analizy pionowej bilansu jest badanie struktury składników majątku i funduszy jednostki gospodarczej , t.j. udziału poszczególnych pozycji aktywów i pasywów lub ich grup w sumie bilansowej.

W szczególności powinna ona ustalić :

  1. Jakim majątkiem dysponuje jednostka - co się na niego składa , jakie zmiany w nim nastąpiły , czy majątek jest regularnie wykorzystywany

  2. Z jakich funduszów jednostka korzysta i jakie zmiany w nich nastąpiły

  3. Jaka jest rentowność majątku i funduszy własnych

  4. Jak się mają do siebie terminy dopływu środków i terminy spłaty zobowiązań; utrata zdolności do spłaty zobowiązań oznacza bankructwo. Powinna obowiązywać podstawowa zasada , że majątek trwały powinien być pokryty funduszami własnymi lub częściowo obcymi , ale przyznawanymi przedsiębiorstwu na długie okresy.

Wskaźniki struktury aktywów rozpatrywanego podmiotu gospodarczego w

latach 1997 i 1998

Rodzaj

wskaźnika

Formuła

Obliczenia

1997

1998

Udział trwałych składn. majątku w aktywach

Majątek trwały

Aktywa ogółem

3.607.992,18

7.561.566,24

3.342.393,50

7.994.624,02

Udział wart. niem. i praw. w aktywach

Wart. niem. i prawne

Aktywa ogółem

2.069,20

7.561.566,24

0

7.994.624,02

Udział rzeczow. skład.

majątku w aktywach

Rzeczowy mająt. Trwały

Aktywa ogółem

3.605.072,98

7.561.566,24

3.342.393,50

7.994.624,02

Udział finans. majątku trwałego w aktywach

Finans. majątek trwały

Aktywa ogółem

850,00

7.561.566,24

0

7.994.624,02

Udział majątku obrotowego w aktywach

Majątek obrotowy

Aktywa ogółem

3.879.607,48

7.561.566,24

4.612.145,22

7.994.624,02

Udział zapasów w aktywach

Zapasy

Aktywa ogółem

2.502.866,42

7.561.566,24

2.794.792,80

7.994.624,02

Udział należn. i roszcz. w aktywach

Należności i roszczenia

Aktywa ogółem

539.375,68

7.561.566,24

990.869,86

7.994.624,02

Udział krótkoter.papier. wart. w aktywach

Krótkotermin.pap.wart.

Aktywa ogółem

400.000,00

7.561.566,24

0

7.994.624,02

Udział środków pienięż.

w aktywach

Środki pieniężne

Aktywa ogółem

437.365,38

7.561.566,24

826.482,56

7.994.624,02

Udział rozl. międzyokr.

w aktywach

Rozlicz. międzyokr.

Aktywa ogółem

73..966,58

7.561.566,24

40.085,30

7.994.624,02

Tablica 1

Struktura aktywów rozpatrywanego podmiotu gospodarczego

w latach 1997 - 1998 ( % )

AKTYWA

1997

1998

A. MAJĄTEK TRWAŁY

47,71

41,81

I. WARTOŚCI NIEMATER. I PRAWNE

0,02

-

II. RZECZOWY MAJĄTEK TRWAŁY

47,68

41,81

III. FINANSOWY MAJATEK TRWAŁY

0,01

-

B. MAJĄTEK OBROTOWY

51,31

57,69

I. ZAPASY

33,10

34,96

II. NALEŻNOŚCI I ROSZCZENIA

7,14

12,39

III. PAPIERY WARTOŚC. DO OBROTU

5,29

-

IV. ŚRODKI PIENIĘŻNE

5,78

10,34

C. ROZLICZ. MIĘDZYOKRES.

0,98

0,50

RAZEM AKTYWA

100,00

100,00

Struktura aktywów firmy „INWESTBRUK” w latach 1996 - 1997

0x08 graphic

Wskaźniki struktury pasywów rozpatrywanego podmiotu gospodarczego

w latach 1997 - 1998

Rodzaj

wskaźnika

Formuła

Obliczania

1997

1998

Wyposażenie przedsiębiorstwa w kapitał włas.

Kapitał własny

Pasywa ogółem

6.880.611,51

7.561.566,24

7.204.405,60

7.994.624,02

Wyposażenie przedsiębiorstwa w kapitał podst

Kapitał podstawowy

Pasywa ogółem

1.015.000,00

7.561.566,24

1.015.000,00

7.994.624,02

Wyposażenie przedsiębiorstwa w kapit.zapas.

Kapitał zapasowy

Pasywa ogółem

5.800.682,42

7.561.566,24

5.865.611,51

7.994.624,02

Udział rezerw w pasywach przedsiębiorstwa

Rezerwy

Pasywa ogółem

111.705,82

7.561.566,24

0

7.994.624,02

Obciążenie przedsiębiorstwa zobow. bieżąc.

Zobowiązania bieżące

Pasywa ogółem

553.138,91

7.561.566,24

637.318,91

7.994.624,02

Obciążenie przedsięb. zobow. długotermin.

Zobowiązania długoter.

Pasywa ogółem

0

7.561.566,24

0

7.994.624,02

Udział rozliczeń

Międzyokresowych

Rozlicz. międzyokres.

Pasywa ogółem

16.110,00

7.561.566,24

152.899,51

7.994.624,02

Tablica nr 2

Struktura pasywów rozpatrywanego podmiotu gospodarczego

w latach 1997 - 1998 (w % )

PASYWA

1997

1998

A. KAPITAŁ WŁASNY

90,99

90,12

I. KAPITAŁ PODSTAWOWY

13,42

12,70

II. KAPITAŁ ZAPASOWY

76,71

73,37

III. ZYSK NETTO

0,86

4,05

B. REZERWY

1,48

-

C. ZOBOWIĄZANIA DŁUGOTER.

-

-

D. ZOBOWIĄZANIA KRÓTKOTERMINOWE

7,32

7,97

E. ROZLICZENIA MIĘDZYOKRES

0,21

1,91

RAZEM PASYWA

100,00

100,00

Wykres nr 2

Struktura pasywów firmy „INWESTBRUK” w latach 1997-1998

0x08 graphic

Wskaźniki struktury kapitałowo-majątkowej rozpatrywanego podmiotu

w latach 1997 - 1998

Rodzaj

Wskaźnika

Formuła

Obliczania

1997

1998

Wsk.pokrycia majątku trwałego kapit.własnym

Kapitał własny

Majatek trwały

6.880.611,51

3.607.992,18

7.204.405,60

3.342.393,50

Wsk.pokrycia majątku trwałego kapit. stałym

Kapitał stały

Majątek trwały

6.880.611,51

3.607.992,18

7.204.405,60

3.342.393,50

Wsk. pokrycia kapit.

Krótkoterm.maj. obrot.

Kapitał krótkotermin.

Majątek obrotowy

430.363,19

3.879.607,48

513.259,93

4.612.145,22

Udział kapit. obrot. w finans.majątku ogółem

Kapitał obrotowy

Aktywa ogółem

3.272.619,33

7.561.566,24

3.862.012,10

7.994.624,02

Udział kapit. obrot. w finans. maj. obrotowego

Kapitał obrotowy

Majątek obrotowy

3.272.619,33

3.879.607,48

3.862.012,10

4.612.145,22

Tablica nr 3

Wskaźniki struktury kapitałowo - majątkowej firmy „INWESTBRUK”

w latach 1997 - 1998 (w % )

Rodzaj wskaźnika

1997

1998

Wsk. pokrycia majątku trw.kapit. własnym

190,71

215,55

Wsk. pokrycia maj. trw. kapit. Stałym

190,71

215,55

Wsk. pokrycia kapit. Krótkoterminowymi

majątku obrotowego

11,09

11,13

Udział kapit. obrot.w finans. maj. Ogółem

43,28

48,31

Udział kapit. obrot. w finans. maj obrot.

84,36

83,74

W grupie wykazującej stan majątku trwałego mamy kategorie majątku : wartości niematerialne i prawne , rzeczowy i finansowy majątek trwały.

W badanym bilansie głównym składnikiem majątku trwałego zarówno w 1997 r. jak i w 1998r. jest rzeczowy majątek trwały , który wynosi odpowiednio 47,68% i 41,81% w aktywach firmy. Wartości te są wartościami netto. Finansowy majątek trwały nie podlega amortyzacji a wartości niematerialne i prawne stanowią bardzo niski udział w majątku trwałym , w związku z tym całą amortyzację odniesiono do rzeczowego majątku trwałego.

Na majątek obrotowy składają się : zapasy , należności , papiery wartościowe przeznaczone do obrotu i środki pieniężne. Udział majątku obrotowego w aktywach firmy jest bardzo wysoki i wynosi w 1997r. 51,31% a w 1998r. 57,69% ; wynika z tego , że płynność finansowa przedsiębiorstwa jest zadawalająca. Budzi jednak wątpliwości duży udział zapasów charakteryzujących się , spośród środków obrotowych , najniższym stopniem płynności. Stan zapasów stanowi dość znaczną pozycję majątku obrotowego i wynosi odpowiednio 33,10% i 34,96% w aktywach firmy. Pozostałe składniki majątku obrotowego kształtują się mniej więcej na tym samym poziomie co rok wcześniej. Rozliczenia międzyokresowe w aktywach firmy stanowią marginalny składnik i wynoszą w 1997r. 0,98% a w 1998r. 0,50%

Jeżeli chodzi o pasywa bilansu badanego podmiotu gospodarczego to jego głównym składnikiem jest kapitał własny i wynosi w 1997r. 90,99% a w 1998r, 90,12%. Im większy udział posiada kapitał własny w finansowaniu działalności gospodarczej , tym solidniejszy jest podmiot gospodarczy i mniejsze ryzyko operacyjne. Szczególne znaczenie tego kapitału wynika z faktu pozostawania w długookresowej dyspozycji. Kapitał własny gwarantuje więc samodzielność i daleko idącą niezależność od kredytodawców. Z punktu widzenia wierzycieli przedstawia on gwarancję spłaty długów. Straty roku obrachunkowego pomniejszają w pierwszej kolejności kapitał własny. Im większy udział kapitału własnego , tym lepiej są chronieni wierzyciele przed poniesieniem strat. Duży udział kapitału własnego zapewnia samodzielność, chroni przed upadłością w następstwie zadłużenia , zmniejsza ryzyko wierzycieli , stwarza dobre podstawy finansowe dla nowych kredytów i redukuje niebezpieczeństwo krótkoterminowej utraty płynności finansowej. Ten wysoki wskaźnik informuje też o tym , że przedsiębiorstwo w bardzo nikłym stopniu korzysta z kapitału obcego. Te z których korzysta to zobowiązania krótkoterminowe wynoszące odpowiednio 7,32% i 7,97% w pasywach firmy. Ostatnią pozycję pasywów stanowią rozliczenia międzyokresowe ,których udział w pasywach przedsiębiorstwa jest bardzo mały i wynosi w 1997r. 0,21% a w 1998r. 1,91%.

Badanie struktury kapitałowo - majątkowej pozwala ustalić podstawowe powiązania między aktywami a pasywami.

Wskaźnik pokrycia majątku trwałego kapitałem własnym i kapitałem stałym wynosił w 1997r. 190,71% a w 1998r. 215,55% co oznacza , że firma w pełni finansuje trwałe składniki majątku kapitałem własnym a jego „nadwyżka” pokrywa środki obrotowe. Wynika z tego jednoznacznie , że przedsiębiorstwo nie ma kłopotów finansowych a swoje zobowiązania płaci na bieżąco.

Wskaźnik pokrycia kapitałem krótkoterminowym majątku obrotowego wynosi odpowiednio 11,09% i 11,13%. Oznacza to , że firma korzysta w minimalnym stopniu z kredytów krótkoterminowych , gdyż jej kapitał własny pozwala na regulowanie swoich zobowiązań.

Udział kapitału obrotowego w finansowaniu majątku ogółem wynosi w 1997r. 43,28% i w 1998r. 48,31%. Z wysokości tego wskaźnika wynika , że kapitał obrotowy pokrywa w ponad 40% majątek przedsiębiorstwa.

Udział kapitału obrotowego w finansowaniu majątku obrotowego przedsiębiorstwa wynosi odpowiednio 84,36% i 83,74%. Oznacza to , że firma w ponad 80% finansuje majątek obrotowy kapitałem obrotowym.

Z powyższych wskaźników wynika , że firma jest w doskonałej kondycji finansowej co oznacza stabilność oraz pewność i zaufanie kontrahentów do niej.

ANALIZA POZIOMA BILANSU

Analiza ta polega na porównaniu poszczególnych pozycji aktywów i pasywów. Analiza tych zmian , które można przedstawić także w postaci % w stosunku do poprzedniego okresu , ułatwia wnioskowanie na temat prawidłowości firmy w przeszłości i przewidywanie tendencji jej rozwoju w następnych okresach.

W poziomej analizie bilansu bada się więc przede wszystkim , w jakim stopniu majątek trwały znajduje pokrycie w kapitałach własnych. Im zatem wyższy jest stopień pokrycia majątku trwałego przez kapitał własny , tym bardziej wierzyciel może liczyć na odzyskanie swoich pieniędzy nawet w razie likwidacji firmy. Urządzenia przemysłowe są raczej trudno zbywalne. Środki obrotowe można uznać za zbywalne , chociaż nie zawsze (np. część środków może być objęta zastawem bankowym).Z tych też względów uważa się , że bieżąca działalność gospodarcza może być kredytowana , majątek trwały natomiast powinno się pokrywać kapitałem własnym.

Tabela 4

Poziom aktywów rozpatrywanego podmiotu gospodarczego

w latach 1997 - 1998 ( w tys. zł)

Aktywa

1997

1998

Zmiany

A. MAJATEK TRWAŁY

3.607,99

3.342,39

- 265,60

I. WART. NIEMATER. I PRAWNE

2,07

-

- 2,07

II. RZECZOWY MAJĄTEK TRWAŁY

3.605,07

3.342,39

- 262,68

III. FINANSOWY MAJATEK TRWAŁY

0,85

-

- 0,85

IV. NALEŻNOŚCI DŁUGOTERMINOWE

-

-

-

B. MAJATEK OBROTOWY

3.879,60

4.612,14

732,54

I. ZAPASY

2.502,87

2.794,79

291,92

II. NALEŻNOŚCI

539,37

990,87

451,50

III.PAPIERY WARTOŚCIOWE PRZEZNACZONE DO OBROTU

400,00

-

- 400,00

IV. ŚRODKI PIENIĘŻNE

437,36

826,48

389,12

C. ROZLICZENIA MIĘDZYOKRESOWE

73,97

40,09

- 33,88

RAZEM AKTYWA

7.561,56

7.994,62

433,06

Wykres nr 3

Poziom aktywów firmy “INWESTBRUK” w latach 1997 - 1998 ( w tys. zł.)

0x08 graphic

Tablica nr 5

Poziom pasywów rozpatrywanego podmiotu gospodarczego

w latach 1997 - 1998 ( w tys. zł.)

Pasywa

1997

1998

Zmiany

A. KAPITAŁ WŁASNY

6.880,61

7.204,40

323,79

I. KAPITAŁ PODSTAWOWY

1.015,00

1.015,00

0

II.KAPITAŁ ZAPASOWY

5.800,68

5.865,61

64,93

III. ZYSK NETTO

64,93

323,79

258,86

B. REZERWY

111,70

-

- 111,70

C. ZOBOWIĄZANIA

553,14

637,32

84,18

I. ZOBOW. DŁUGOTERMIN.

-

-

-

II. ZOBOW. KRÓTKOTERM.

553,14

637,32

84,18

D. ROZLICZENIA MIĘDZYOKRESOWE

16,11

152,90

136,79

RAZEM PASYWA

7.561,56

7.994,62

433,06

Wykres nr 4

Poziom pasywów firmy „INWESTBRUK” w latach 1997 - 1998 ( w tys. zł.)

0x08 graphic

Z wykonanych obliczeń wynika , że w przeciągu roku w aktywach firmy zaszły pewne zmiany. Majątek trwały netto zmniejszył się o 265,6 tys. zł. W tym majątek rzeczowy o 262,68 tys. zł. Zmniejszenie to jest spowodowane amortyzacją rzeczowego majątku trwałego , która wynosiła w 1998r. 296,36 tys. zł. W związku z tym można wnioskować , że zakupiono nowe środki trwałe , co świadczy o tym , że firma się rozwija.

Majątek obrotowy przedsiębiorstwa uległ powiększeniu o 732,54 tys. zł. Firma całkowicie zbyła krótkoterminowe papiery wartościowe na sumę 400 tys. zł. Natomiast uległy znacznemu zwiększeniu inne składniki majątku obrotowego. I tak : zapasy zwiększyły się o 291,92 tys. zł., może to oznaczać zwiększenie asortymentu towarów i wyrobów oferowanych klientom. W bardzo znacznym stopniu zwiększyły się też należności , bo aż o 451,5 tys. zł. Środki pieniężne w firmie wykazują także duży wzrost na sumę 389,12 tys. zł. Przyczyną wzrostu środków pieniężnych może być przede wszystkim zbycie krótkoterminowych papierów wartościowych.

Pasywa firmy na przestrzeni roku uległy też znacznym zmianom.

Kapitał własny wzrósł o 323,79 tys. zł. Na tę kwotę składa się wzrost kapitału zapasowego o 64,93 tys. zł. ( czyli o wartość ubiegłorocznego wyniku finansowego ) i wzrost zysku o kwotę 258,86 tys. zł.

Rezerwy wynoszące w 1997r. 111,7 tys. zł. przedsiębiorstwo zlikwidowało w 1998r. gdyż przy tak dużym wzroście kapitału własnego były one zbędne. W stosunku do 1997r. wzrosły także zobowiązania krótkoterminowe o 84,18 tys. zł. Wzrost ten był związany ze wzrostem zobowiązań :

1/ z tytułu dostaw i usług o 44,06 tys. zł. ( być może przedsiębiorstwo posiada zobowiązania z odroczonym terminem płatności) ;

2/ z tytułu wynagrodzeń o 29,56 tys. zł.

3/ z odpisem na fundusz specjalny o 1,28 tys. zł.

4/ innych o kwotę 11,86 tys. zł. ( może być to związane z wypłatą dywidendy dla akcjonariuszy) .

Natomiast zmniejszeniu o kwotę 2,58 tys. zł. uległy zobowiązania z tytułu ceł , podatków i ubezpieczeń społecznych.

Ostatnią pozycją pasywów są rozliczenia międzyokresowe i przychody przyszłych okresów , które wzrosły w stosunku do 1997 r. o 136,79 tys. zł.

ANALIZA WSKAŹNIKOWA

Wnioski wynikające z poziomej i pionowej analizy sprawozdania finansowego mogą być poważnie wzbogacone przez zastosowanie odpowiednio dobranych wskaźników czyli relacji zachodzących między określonymi wielkościami , jakie ujęte są w tych sprawozdaniach.

WSKAŹNIKI DU PONTA

Analiza wskaźnikowa wg Du Ponta to zestaw wskaźników , który daje syntetyczny obraz firmy.

Należą do nich:

  1. Rentowność sprzedaży netto (RSN)

  2. Rotacja kapitału stałego (ROTKS)

  3. Rentowność kapitału stałego (RKS)

  4. Wskaźnik struktury kapitału (WSK)

  5. Rentowność kapitału własnego (RKW)

Na podstawie sprawozdań finansowych firmy „INWESTBRUK” za lata 1997 - 1998 wskaźniki wg Du Ponta kształtują się następująco:

Rodzaj wskaźnika

Formuła

Obliczenia

1997 r.

1998 r.

Wskaźnik 1997 1998

RSN

Zysk netto

Sprzedaż netto

64.929,09

390.615,81

323.794,09

449.961,88

0,17

0,72

ROTKS

Sprzedaż netto

Kapitał stały

390.615,81

6.880.611,51

449.961,88

7.204.405,60

0,06

0,07

RKS

Zysk netto

Kapitał stały

64.929,09

6.880.611,51

323.794,09

7.204.405,60

0,01

0,05

WSK

Zobow.długot.

Kapitał stały

0

6.880.611,51

0

7.204.405,60

0

0

RKW

RKS x

(1-WSK)

0,0094 x (1-0)

0,0449 x (1-0)

0,01

0,05

Wskaźnik rentowności sprzedaży netto informuje o tym , ile złotych wypracowanego zysku przypada na złotówkę sprzedaży netto. W badanej firmie wskaźnik ten wyniósł w roku 1997 0,17 a w roku 1998 0,72. Oznacza to , że każda złotówka sprzedaży przyniosła zysk 0,17 zł. w 1997r. i 0,72 zł. w 1998r. Była to wartość przewyższająca pożądany poziom ( 0,15 zł.) już w 1997 roku , a tak duży wzrost do 0,72 zł. w roku następnym świadczy o bardzo dużej zyskowności sprzedaży. Wskaźnika tego nie należy jednak przeceniać ponieważ zależy on w dużym stopniu od rodzaju i struktury sprzedawanych towarów i produktów, a więc i od długości cyklu obrotowego. Marża zysku z reguły jest wyższa przy obrocie produktami wolniej sprzedawalnymi i tak jest w tym przypadku.. Gdy jest długi cykl obrotu są wyższe koszty zamrożenia kapitałów i wyższa skala ryzyka.

Wskaźnik rotacji kapitału stałego informuje o tym ile jednostek pieniężnych sprzedaży netto przypada na 1 złotówkę zaangażowanego kapitału stałego. Z obliczeń wynika , że na 1 złotówkę zaangażowanego kapitału przypadało w 1997r. 0,06 zł. a w 1998r. 0,07zł..Wskaźnik na przestrzeni roku wzrósł nieznacznie.

Wskaźnik rentowności kapitału stałego dostarcza informacji o wielkości zysku przypadającego na każdą złotówkę kapitału stałego. W badanym podmiocie wskaźnik ten kształtował się następująco : w 1997r. 0,01 a w 1998r. 0,05 i równał się wskaźnikowi rentowności kapitału własnego gdyż firma nie miała żadnych zobowiązań długoterminowych i kapitał własny był zarazem kapitałem stałym. Wskaźnik ten wskazuje bardzo niskie wartości wskazujące na niekorzystną sytuację finansową firmy , szczególnie z punktu widzenia akcjonariuszy. Wzrósł on wprawdzie ponad 4 - krotnie w stosunku do poprzedniego roku ( co jest bardzo obiecujące ) , ale przez pryzmat stopy zyskowności osiąganej przez firmę w porównaniu z zyskownością innych alternatywnych lokat kapitałowych efektywność inwestycji jest bardzo słaba

/ np. lokata bankowa oprocentowana jest znacznie wyżej /.

Wskaźnik struktury kapitału nie został obliczony gdyż firma nie posiada zobowiązań długoterminowych.

WSKAŹNIKI PŁYNNOŚCI FINANSOWEJ

Pomiędzy majątkiem obrotowym a zobowiązaniami bieżącymi w prawidłowo funkcjonującym podmiocie gospodarczym musi istnieć odpowiednia korelacja. Dotyczy to zarówno sum , jak i terminów upłynniania pozycji aktywów i spłaty poszczególnych zobowiązań. W ocenie krótkoterminowej majątku i źródeł jego finansowania stosuje się wypracowane w wieloletniej teorii i praktyce wskaźniki płynności. Wyrażają one stosunek środków o określonym stopniu płynności do zobowiązań krótkoterminowych.

Ustalenie wielkości wskaźników i późniejsza ich ocena poprzedzone muszą być klasyfikacją składników majątku obrotowego według stopnia ich płynności.

Pod uwagę brane są trzy stopnie płynności , a mianowicie:

Aktywa bieżące

1) wskaźnik bieżącej płynności --------------------------

Zobowiązania bieżące

dla :

1997r. 1998r.

3.879.607,48 4.612.145,22

------------------------ = 7,01 ---------------------- = 7,23

553.138,91 637.318,91

Aktywa - Zapasy

2) szybki wskaźnik płynności ---------------------------

Zobowiązania bieżące

dla:

1997r. 1998r.

3.879.607,48 - 2.502.866,42 4.612.145,22 - 2.794.792,80

------------------------------------ = 2,48 -------------------------------------- = 2,85

553.138,91 637.318,91

3) wskaźnik natychmiastowej wymagalności

Aktywa bieżące - Zapasy - Należności

---------------------------------------------------

Zobowiązania bieżące

dla:

1997r.

3.879.607,48 - 2.502.866,42 - 539.375,68

----------------------------------------------------- = 1,51

553.138,91

1998r.

4.612.145,22 - 2.794.792,80 - 990.869,86

------------------------------------------------------- = 1,29

637.318,91

Wskaźnik bieżącej płynności powinien oscylować w granicach 2,00 czyli 200%. Wskaźnik ten traktuje się w podmiocie gospodarczym jako wskaźnik bezpieczeństwa w zakresie płynności środków. Przy określaniu wielkości wzorcowej tego wskaźnika wychodzi się z założenia , że z uwagi na rozbieżności czasowe pomiędzy terminami płatności zobowiązań a uzyskiwanymi wpływami z działalności , środki obrotowe powinny z odpowiednim nadmiarem pokrywać bieżące zobowiązania. Doprowadziło to w praktyce do wymogu , aby majątek obrotowy ogółem był dwukrotnie wyższy od zobowiązań. W przypadku przedsiębiorstwa „ INWESTBRUK „ wskaźnik ten wynosi w 1997 r. 7,01 a w 1998 r. 7,23.Tak wysoki wskaźnik płynności wskazuje na nadmierną płynność , co może mieć wpływ na rentowność podmiotu gospodarczego , który powinien przeprowadzić analizę kapitału obrotowego i określić przyczyny tak wysokiego wskaźnika. W tym przypadku występuje bardzo duża nadpłynność finansowa co powoduje zmniejszenie skali wykorzystania obcego kapitału krótkoterminowego dla poprawy zyskowności kapitałów własnych.

Wskaźnik szybkiej płynności powinien kształtować się w granicach od 1,2 do 1,5 ( do 150%) , gdyż taka wielkość umożliwia szybką spłatę zobowiązań bieżących podmiotu gospodarczego. Wskaźnik ten świadczy o nieprodukcyjnym gromadzeniu środków pieniężnych na rachunkach bankowych oraz występowaniu wysokiego stanu należności. W liczniku tego wzoru zawarto najbardziej płynne aktywa bieżące , za które przyjmuje się środki pieniężne , należności i inne aktywa finansowe , czyli głównie krótkoterminowe papiery wartościowe. Nieuwzględnienie zapasów ( surowców i materiałów oraz wyrobów gotowych) i produkcji w toku wynika z faktu , że te rodzaje aktywów podmiotu gospodarczego zazwyczaj dają się upłynnić w krótkim czasie. Jeśli jednak to następuje, to są one zwykle odsprzedawane po niższej cenie. W badanym podmiocie gospodarczym wielkość tego wskaźnika wynosi w 1997r. 2,48 a w 1998r. 2,85. Wskaźniki te są na wysokim poziomie w związku z czym możliwa jest bardzo szybka spłata bieżących zobowiązań podmiotu oraz występuje zjawisko nieproduktywnego gromadzenia środków pieniężnych. Przedsiębiorstwo powinno zastanowić się nad wysokością tego wskaźnika zwłaszcza , że jego wysokość na przestrzeni roku wzrosła o 0,37 wymagalności.

Wskaźnik natychmiastowej wykonalności powinien oscylować w granicach jedności czyli 100%. Określa on najwyższy stopień płynności finansowej , uwzględnia bowiem te aktywa , których zdolność do regulowania zobowiązań jest natychmiastowa lub niemal natychmiastowa. Informuje jaka część zobowiązań może być regulowana bez zwłoki , gdy w danej chwili stały się wymagalne. Według innego źródła nie ma dla tego wskaźnika jakiejś wartości granicznej , gdyż z jednej strony zupełny brak środków pieniężnych nie może być oceniany jako stan najkorzystniejszy , a z drugiej strony - trzymanie nadmiernych rezerw środków pieniężnych nie jest racjonalne , gdyż pieniądze te powinny być zainwestowane , aby stać się źródłem przyszłych przychodów podmiotu gospodarczego. W badanym podmiocie wysokość tego wskaźnika jest także zbyt wysoka , gdyż wynosi w 1997r. 1,51 a w 1998r. 1,29. Pocieszającym jest fakt , że wysokość tego wskaźnika zmalała w porównaniu z poprzednim rokiem o 0,22. Można przypuszczać , że przedsiębiorstwo dąży do wskaźnika w granicach jedności .

PODSUMOWANIE BADANEGO BILANSU

Przeprowadzona analiza pionowa i pozioma aktywów i pasywów bilansu Spółki „INWESTBRUK” w latach 1997 - 1998 pozwala stwierdzić , że zachowane są odpowiednie relacje pomiędzy jego składnikami majątkowymi i finansowymi.

Analiza pozioma bilansu badanego podmiotu ukazała relacje środków trwałych oraz majątku obrotowego do majątku całkowitego. Wysoki stan kapitałów własnych powoduje „duże zabezpieczenie ” przed korzystaniem z długoterminowych lub wyższych krótkoterminowych kredytów i uniezależnia firmę o obcych kapitałów.

Pozytywnie należy ocenić także sytuację finansową firmy. Z przeprowadzonej analizy wynika zauważalny wzrost własnych źródeł finansowania świadczący o silnych podstawach finansowych podmiotu a także w związku z tym o dużym zaufaniu kontrahentów do tego przedsiębiorstwa.

Pełniejsze i bardziej szczegółowe wnioski można wyciągnąć na podstawie analizy poziomej aktywów i pasywów bilansu badanego podmiotu. Przeprowadzona analiza dowodzi, że podmiot gospodarczy jest przygotowany na szybką spłatę zobowiązań , daje to firmie poczucie bezpieczeństwa i stabilizacji. Zyskowność sprzedaży jest duża i ma tendecje silnie wzrostowe , rotacja kapitału stałego ma nieznaczne tendencje wzrostowe a dynamika zysku jest bardzo duża.

IV. 1. WYKONAWCY INWESTYCII

Spółka „INWESTBRUK” ma zamiar uruchomić wytwórnię kostki brukowej.

W związku z powyższym ogłosiła przetarg na dostawę kompletnej wytwórni kostki brukowej i na jej wyposażenie w urządzenia potrzebne do produkcji kostki.

  1. Zestawienie posiadanych ofert

Inwestor posiada następujące oferty na dostawę kompletnej wytwórni do produkcji kostki brukowej

  1. Główni dostawcy na rynku

Potentatami na rynku dostaw urządzeń do produkcji kostki brukowej są firmy:

Niemieckie: Schlosser

Hess

Kessel

Duńskie: Olsen

Niellsen

Po rozpatrzeniu ofert tak od strony technicznej jak i cenowej oraz warunków dostaw i płatności wybrano ofertę SCHLOSSER AG

OTOCZENIE INWESTYCJI

W związku z uruchomieniem przez Polskę programu budowy autostrad i przeznaczeniem z budżetu znacznych kwot na rozwój drogownictwa zapotrzebowanie na usługi i wyroby dla drogownictwa powinno systematycznie wzrastać do roku 2010.

IV. 2. CELE PRZEDSIĘWZIĘCIA INWESTYCYJNEGO

Podstawowy cel

Firma chce zaspokajać zapotrzebowanie na szeroko rozumianą produkcję budowlaną ze szczególnym uwzględnieniem kostki brukowej.

W związku z tym firma będzie dostarczać wyroby gotowe dostosowane do potrzeb odbiorców , dbając o ich wysoką jakość.

Spółka posiada odpowiednie zasoby , doświadczenie , kontakty i rozeznanie w branży , a także prowadzić będzie działania zmierzające do dalszego , ciągłego udoskonalania swych wyrobów.

Firma dążyć będzie do umacniania swej pozycji na tradycyjnych rynkach zbytu w rejonie Polski zachodnio-środkowej oraz starać się zdobywać klientów w całym kraju.

Co robimy

Podstawowym celem działania firmy jest zapewnienie stabilności , dostarczanie wyrobów satysfakcjonujących klientów ,a tym samym zapewnienie długotrwałych zysków w przyszłości.

Działania te umożliwić mają również utrzymanie , a nawet powiększenie stanu zatrudnienia ze szczególnym uwzględnieniem osób bezrobotnych. Firma będzie starać się również dokonywać dalszych inwestycji w celu uatrakcyjnienia wyrobów.

Podstawowym polem działania firmy jest produkcja budowlana.

Firma będzie nie tylko dostarczała produkty końcowe , ale będzie także pośredniczyć w handlu materiałami budowlanymi. Pomagać będzie również odbiorcom w ich odpowiednim doborze. Wszystkie działania , takie jak badanie rynku , rozwój rynków , promocja , marketing , działalność finansowa i podobne traktowane są jako podstawowe formy aktywności firmy.

Dla pozyskania tego celu może także być potrzebne wprowadzenie innych produktów lub dodatkowych usług uzupełniających i podnoszących jakość. Wszystkie te działania będą zgodne z oczekiwaniem właścicieli , klientów oraz pracowników.

Gdzie to robimy

Produkcja zlokalizowana jest w zakładzie w Poznaniu a dystrybucja na terenie całego kraju ze szczególnym naciskiem na region wielkopolski.

Jak to zrobić

Firma będzie prowadziła swoje interesy z pełną świadomością odpowiedzialności wobec kredytodawców.

Kierunki działań firmy wobec inwestorów , dostawców i klientów

INWESTORZY

Firma będzie:

  1. starać się zapewnić właścicielom wzrost akcji , mierzony wzrostem dochodu

  2. dbać o interesy udziałowców i zachęcać do zakupu akcji

  3. zapewnić sprawny rynek akcji

  4. sensownie angażować fundusze i majątek firmy

  5. utrzymywać strukturę kapitału korzystna dla właścicieli i atrakcyjną dla potencjalnych inwestorów

KLIENCI

Firma będzie:

  1. dostarczać swoim klientom produkty wysokiej jakości

  2. dostarczać je po cenach możliwie niskich , zadawalających inwestorów i klientów

  3. reklamować zalety swoich produktów

  4. szukać i wprowadzać ulepszenia do redukcji kosztów

  5. zapewnić wykwalifikowany personel , uprzejmy i szybko reagujący na potrzeby klientów

DOSTAWCY

Firma będzie:

  1. zawierać uczciwe transakcje z dostawcami

  2. składać potwierdzone zamówienia

  3. wystrzegać się układów monopolistycznych

  4. instruować swoich pracowników , aby nie przyjmowali prezentów od obecnych i potencjalnych dostawców

IV. 3. ZAKRES RZECZOWO - WARTOŚCIOWY INWESTYCJI

Spółka „INWESTBRUK” zamierza uruchomić nowy kierunek produkcji . Ma nim być wytwórnia kostki brukowej.

Aby zrealizować ten cel firma musi ponieść odpowiednie nakłady, które kształtują się następująco:

WYSZCZEGÓLNIENIE

WYSOKOŚĆ NAKŁADÓW

HALA PRODUKCYJNA

600.000

URZĄDZENIA DOZUJĄCE WODĘ

60.000

URZĄDZENIA DOZUJĄCE BARWNIKI

73.000

CIĄGI TRANSPORTOWE

38.000

WAGI ELEKTRONICZNE

40.000

WÓZKI WIDŁOWE

80.000

TECHNOLOGIA PASLER

580.000

MIESZALNIK BWE

105.000

KOMPUTERY

160.000

RAZEM

1.736.000

IV. 4. ŹRÓDŁA FINASOWANIA

Spółka „INWESTBRUK” posiada kapitały własne w wysokości wystarczającej na poniesienie powyższych nakładów inwestycyjnych. W związku z prowadzoną przez firmę produkcją innych materiałów budowlanych firma zamierza w ponad 85% wykorzystać na realizację tego zamierzenia kredyt budowlany.

W związku z powyższym źródła finansowania nowego przedsięwzięcia inwestycyjnego będą wyglądały następująco:

Wyszczególnienie

Kwota

%

KREDYT

1.500.000

86,40

ŚRODKI WŁASNE

236.000

13,60

RAZEM

1.736.000

100,00

IV. 5. KALENDARZ ORGANIZACYJNY

WYKAZ CZYNNOŚCI

ROZPOCZĘCIE

ZAKOŃCZENIE

Przygotowanie biznes planu

01.06.1999

15.06.1999

Oczekiwanie na kredyt

15.07.1999

Lipiec 1999

Realizacja planu inwestycyjnego

Sierpień 1999

Sposób zorganizowania realizowanego przedsięwzięcia:

  1. Budowa hali produkcyjnej

  2. Przygotowanie pomieszczeń hali do montażu linii technologicznej

  3. Opracowanie i uzgodnienie projektu technicznego

  4. Opracowanie przez kierownictwo planu działania

  5. Przeprowadzenie rozmów z dostawcami maszyn technologicznych i wybór najlepszej oferty

  6. Podpisanie umowy

  7. Zorganizowanie dostawy i montaż linii technologicznej

  8. Zorganizowanie grupy produkcyjnej i przeprowadzenie szkoleń

  9. Opracowanie planu marketingowego

  10. Podpisanie umów o dostawę kostki brukowej

  11. Rozpoczęcie kampanii reklamowej

  12. Rozruch produkcji

  13. Uruchomienie zakładu

V. 1. ANALIZA MAKROOTOCZENIA

  1. OTOCZENIE EKONOMICZNE

Na podstawie zdobytych doświadczeń firma ocenia , że w jej otoczeniu występują w zasadzie sprzyjające warunki ekonomiczne , polityczne , technologiczne i społeczne.

- WZROST GOSPODARCZY wpływa pozytywnie na rozwój przedsiębiorstwa i pozwala mieć nadzieję na ciągłe powiększanie produkcji oraz zysku przedsiębiorstwa.

- INFLACJA są tendencje do zmniejszania stopy inflacji z roku na rok i to powoduje, że zmniejsza się niepewność co do podejmowania racjonalnych decyzji oraz nie ma zagrożenia hamowania rozwoju przedsiębiorstwa.

- BEZROBOCIE obecnie bezrobocie wzrasta co powoduje , że jest możliwość doboru pracowników z wykształceniem takim jakiego sobie firma życzy. Z drugiej strony bezrobocie może (ale nie musi) wpłynąć na zmniejszenie się popytu na wyroby gotowe.

- WYNAGRODZENIA lekki wzrost zarobków z roku na rok ma korzystny wpływ na potencjalnych klientów firmy.

II. OTOCZENIE TECHNOLOGICZNE

- PROCESY TECHNOLOGICZNE ciągły rozwój konkurencji powoduje konieczność ciągłego „biegu” za nowymi technologiami , które mogą spowodować wzrost produkcji i zysku. W chwili obecnej firma jest wyposażona w nowoczesne technologie.

- STANDARYZACJA , UNIFIKACJA przedsiębiorstwo dąży do jak najwyższego poziomu technologii aby być konkurencyjnym wobec innych producentów.

III. OTOCZENIE KULTUROWO-SPOŁECZNE

- POSTĘP CYWILIZACYJNY SPOŁECZEŃSTWA w związku ze wzrostem stopy życiowej ludzi wzrasta popyt na dobra luksusowe. Społeczeństwo polskie zaczęło bardziej dbać o wygodę jak i o estetykę obejść domowych oraz placów miejskich co jest korzystne dla naszej inwestycji.

- AKTYWNOŚĆ KONSUMENTÓW większa świadomość klientów , którzy już nie kupują „bubli” a przedsiębiorstwa je produkujące stracą klientów. Dlatego firma kładzie bardzo duży nacisk na wysoką jakość swoich produktów.

IV. OTOCZENIE POLITYCZNO - PRAWNE

- PRAWO PODATKOWE - od 1.1.2000 spółka nie może już korzystać z ulg inwestycyjnych. Od tego roku zostały też obniżone stawki podatkowe od osób prawnych na 30% , w 2001r. - 28% i w 2002r. - 28% podstawy opodatkowania. Od tego roku stawki amortyzacyjne nie są określone widełkowo. Obniżenie stawek podatkowych i podwyższenie stawek amortyzacyjnych zrekompensuje firmie likwidację ulg inwestycyjnych.

  1. OTOCZENIE EKOLOGICZNE

- UNORMOWANIA PRAWNE dopuszczają określone normy zanieczyszczeń. W związku z dużym uświadomieniem społeczeństwa w kierunku eko-rozwoju , nieprzychylnie przyjmowane są przedsięwzięcia inwestycyjne zagrażające środowisku. W przypadku „INWESTBRUK” , spółka nie powinna stwarzać w przyszłości problemów gdyż jest podłączona do oczyszczalni ścieków.

V. 2. ANALIZA MIKROOTOCZENIA

GROŹBA POJAWIENIA SIĘ

NOWYCH KONKURENTÓW

(średnia)

RYWALIZACJA MIĘDZY

PRZEDSIĘB. SEKTORA

SIŁA PRZETARGOWA (duża) SIŁA PRZETARGOWA

DOSTAWCÓW ODBIORCÓW

(mała) (duża)

GROŹBA POJAWIENIA SIĘ

SUBSTYTUTÓW

(mała)

Mikrootoczenie tworzą wszystkie podmioty gospodarcze , które mają z danym przedsiębiorstwem powiązania kooperacyjne lub konkurencyjne.

Między elementami mikrootoczenia a przedsiębiorstwem zachodzi sprzężenie zwrotne , czyli podmioty mikrootoczenia oddziaływują na przedsiębiorstwo a przedsiębiorstwo oddziaływuje na nie.

ANALIZA ATRAKCYJNOŚCI SEKTORA MIKROOTOCZENIA NA PODSTAWIE 5 SIŁ PORTERA

  1. ANALIZA KONKURENCJI

L.P.

PRODUCENCI SEKTORA

UDZIAŁ % W RYNKU

1.

POZBRUK

30

2.

BRULEX

25

3.

SOLTEX

20

4.

INWESTBRUK

15

5.

WINIARSKI

8

6.

POZOSTALI

2

Udział liderów rynku to 25-30%. Dla firmy „INWESTBRUK" 15% udział w rynku to sytuacja dobra i dobrze wróży na przyszłość .

  1. ANALIZA SIŁY ODDZIAŁYWANIA DOSTAWCÓW

L.P.

DOSTAWCY

UDZIAŁ % W CAŁOŚCI DOSTAW

1.

ŻWIROWNIA REJOWIEC + WŁASNA

20 +10

2.

BAZALT - MICHAŁOWICE

20

3.

CEMENTOWNIA - CHEŁM

35

4.

KOLOREX - NIEMCY

10

5.

POZOSTALI

5

3.ANALIZA SIŁ ODDZIAŁYWANIA ODBIORCÓW