29850

□    Krótkookresowa sztywność niektórych cen

□    Hiperinflacja

□    Presja na popyt i koszty

□    Wzrost przyszłego poziomu cen Inflacja a KW

□    Przestrzelenie kursu walutowego

□    Wyjaśnienie wahań KW

□    Krótkookresowa sztywność płac Stopa procentowa a kurs walutowy

□    Nieubezpieczony parytet stóp procentowych

□    Uwzględnienie premii za tyzyko

□    E(St+1)- St= int- iat - ót+1

Stopa procentowa a kurs walutowy- teoria

□    Reakcje KW na zmiany i%

□    Zmiany premii za ryzyko

□    Kumulacja efektu zmian i% oraz premii za ryzyko Stopa procentowa a kurs walutowy- teoria

□    Stopa rynkowa a stopa referencyjna

□    Hipoteza oczekiwań terminowej struktury stóp procentowych

□    itn= 1/n Z Et (it+k,l) + ct,n Mechanizm transmisji monetarnej

□    Proces oddziaływania impulsów BC na poziom cen

□    Różne kanały transmisji monetarnej

□    i%, KW, podaż instrumentów finansowych

□    Działalność BC oraz innych podmiotów na rynku finansowym

□    Opóźnienia w reakcji wielkości gospodarczych na zmiany

□    Sztywność struktur rynkowych

□    Wykorzystanie mocy produkcyjnych Stopa procentowa a kurs walutowy- metody analizy

□    Szoki w polityce pieniężnej a zmiany KW

□    Analiza reakcji na impuls

□    Analiza zdarzeń Analiza zdarzeń

□    Wpływ danego zjawiska na zmienne finansowe w momencie najsilniejszego oddziaływania

□    Izolacja wpływu zjawiska z grupy czynników wpływających na zmienne

□    Momenty zmian stopy referencyjnej

□    ASt= aAit + B + £t

□    Uwzględnienie oczekiwanej i nieoczekiwanej zmiany stopy referencyjnej

□    Ait= B Ast + yzt+ £t Ast = aAit + zt +ijt

Analiza zdarzeń dla rynków kapitałowych

□    Analogia cech rynku walutowego i kapitałowego

□    Metoda stałego tempa wzrostu

□    A st = BO + £t

□    Modele „dzienne”