portfel pomoc egzaminacyjna studia niestacjonarne 13

HPR –Holding Period Return – dochód w okresie inwestycji:

Efektywna stopa procentowa:

Efektywna stopa procentowa dla kapitalizacji ciągłej (continuous / instantaneous total interest):

Wewnętrzna stopa zwrotu (IRR)

Oczekiwana stopa zwrotu:

Oczekiwana stopa zwrotu z próby:

Wariancja stopy zwrotu:

Odchylenie standardowe stopy zwrotu:

Odchylenie standardowe z próby:

Odchylenie przeciętne:

Odchylenie przeciętne z próby:

Standardowy współczynnik zmienności:

Przeciętny współczynnik zmienności:

Wycena akcji:

Wartość wewnętrzna akcji:

Model stałej dywidendy

Model stałego wzrostu dywidendy (Gordona - Shapiro)

Model dwóch faz

Model H – wzór przybliżony

Model zysku rezydualnego wyceny akcji:

Wycena prawa poboru:

Wycena obligacji:

Wartość obligacji zero-kuponowej (czystej obligacji dyskontowej):

C0 = WN / (1 + k) n = WN MWB(k, n)

Mnożnik wartości bieżącej:

MWB = 1 / (1 + i) n

Nominalna stopa procentowa dla obligacji:

r nom = K / WN

Bieżąca stopa dochodu (current yield)

Prosta stopa dochodu w okresie do wykupu (simple yield to maturity)

Stopa dochodu w okresie do wykupu (yield to maturity)

YTM – formuła przybliżona:

YTM dla obligacji zero kuponowej:

Czas trwania obligacji – duration Macauleya

Zmodyfikowany czas trwania – modified duration

MMD = MD/(1 + YTM)

Wrażliwość ceny obligacji na zmiany stopy procentowej:

(P1 – P0)/P0 = -MMD * (YTM1 – YTM0)

Wypukłość obligacji (convexity)

Wrażliwość ceny obligacji na zmiany stopy procentowej – wzór 2:

(P1 – P0) / P0 = -MMD * (YTM1 – YTM0) + C * (YTM1 – YTM0)2

Teoria portfela:

Współczynnik korelacji

Lub inaczej

Portfel MVP (minimum variance portfolio) – dla 2 spółek

Oczekiwana stopa zwrotu z portfela:

Wariancja stopy zwrotu z portfela:

Równanie linii CL (Characteristic Line):

Współczynnik β

Model Sharpe’a – parametry portfela

Linia rynku kapitałowego (CML)

Linia rynku papierów wartościowych (SML)

Model ICAPM (International CAPM)

Równanie wyceny modelu APT

Indeks Sharpe’a

Indeks Sharpe'a (rewizja 1994)

Indeks Sortino

Alfa Sharpe’a

Indeks Treynora

Alfa Jensena


Wyszukiwarka

Podobne podstrony:
ZAGADNIENIA EGZAMINACYJNE studia niestacjPC15 2013
2011 ZAGADNIENIA DO EGZAMINU PODSTAWY PIELEGNIARSTWA STUDIA NIESTACJONARNE, Pielęgniarstwo, pliki
Zagadnienia do egzaminu z logiki socjologia i kulturoznawstwo 1 r , studia niestacjonarne r ak 1
egzamin automatyka, STUDIA niestacjonarne, Uniersytet Przyrodniczy, Automatyka
portfel INWESTYCYJNY- SGH pomoc egzaminacyjna
Neurobiologia Beh. STUDIA NIESTACJONARNE, tezy do pytan egzaminacyjnych
logika egzamin(1), Studia Pedagogika, Logika
pomoc publiczna, Studia, STUDIA PRACE ŚCIĄGI SKRYPTY
Ścieki ściąga(egzamin), Studia, 1-stopień, inżynierka, Ochrona Środowiska, Technologie stosowane w o
Egzamin SK?za 13
Egzamin termin 0 SIPR 13 06 2013
egzamin 2002 06 13
Zestaw 2 egzamin, studia, wnożcik, prawo żywnościowe
Bankowa obsługa przedsiębiorstw- egzamin, Studia ekonomiczne, bankowość i bankowa obsługa przedsiębi
ściąga psychologia egzamin, STUDIA PEDAGOGIKA AJD, I semestr (pedagogika), PSYCHOLOGIA
biogeografia-egzamin4, Studia, Biogeografia

więcej podobnych podstron