arkusz str !

po spadku YTM:

%Apv= -AMSS- 'MC-O<9( %Apv= -3,5/1 • ^Zp~f -i 4li<C₁(-Q005)^z= 0,OAGS

A i O 7 4    '

Odpowiednie zmiany cen:

YTM	PV	% Apv	Przybliżenie % A PV przy wykorzystaniu D i C (dane roczne)	Przybliżenie % A PV przy wykorzystaniu D i C (dane okresowe)
15%	108,3733	-		-
16%		-o, 0	-o, on af	-O, 016 id
14%	AAO, A6AG	0f CM6SO	<9,	0 f OA£ SID

6) wartość netto banku

Przykład 16    4zo ~^    Ao    - A /o

Na podstawie zamieszczonego poniżej uproszczonego bilansu wyznaczyć lukę okresu (duration gap) oraz wpływ

zmian stóp procentowych na wartość netto banku.    p ^    ^    ^    ^

AKTYWA	Wartość bieżąca (PV)	Duration (w latach)	Wartość bieżąca po wzroście stóp o 1 pkt. proc.	Wartość bieżąca po wzroście stóp o 2 pkt. proc.
Papiery wartościowe -płynne -długoterminowe	150.0 100.0	0,5 3,5	149,31 96,79
Kredyty -o stałej stopie -o zmiennej stopie	400.0 350.0	0,0 2,0	400,00 343,58
Razem	1000,0
ZOBOWIĄZANIA I WARTOŚĆ NETTO
Depozyty bieżące	400,0	0,0	400,00
Depozyty terminowe i CDs -krótkoterminowe -długoterminowe	350.0 150.0	0,4 2,5	348,72 146,56
Wartość netto	100,0	5,0	94,40
Razem	1000,0		895,28

D(A)=n_sc . /cao-s. r-+ uoo-o 3SV-£.') ■■ /icoo d(z>= (^cc-o -f 3sc-G^t /m-J.s) ^: fco ^ Qx7<2

dg =    0    £102

- 5', SSfe

0,0-4

apnw= - 0₍6-i -    - --- • icoo ~

^pNW(ti) =    5^= St^o

21