Jeśli importer chce przyśpieszyć zawartą wcześniej transakcję forward, to a) kupi walutę spot i jednocześnie sprzeda forward b) kupi od banku swapa c)zawrze transakcję swapową, którą zakończy przez odbiór z banku waluty obcej d) sprzeda walutę spot i jednocześnie kupi forward.
Centra offchore charakteryzują się a) prawie wyłącznie niskimi podatkami b) swobodą prowadzenia działalności gospodarczej c)podpisanymi umowami o unikaniu podwójnego opodatkowania z większością krajów OECD d) położeniem zawsze na wyspach.
Jeśli delta wynosi ok. 0,5 to opcja walutowa jest z reguły a) at the money b) out of money c) in the money d) nie wiadomo.
Delta netto a) to różnica między deltą dla call i dla put b) mierzy wpływ zmienności kursu na cenę opcji c) to inaczej futures delta d) pozwala na policzenie ekwiwalentu długiej lub krótkiej pozycji w walucie obcej.
Jeśli wykorzystujemy dwa notowania odwrotne to aby obliczyć kurs krzyżowy a) dzielimy jeden kurs kupna przez drugi kurs sprzedaży b) mnożymy jeden kurs kupna przez drugi kurs sprzedaży c) mnożymy jeden kurs sprzedaży przez drugi kurs sprzedaży d) dzielimy jeden kurs sprzedaży przez drugi kurs sprzedaży.
Aby zabezpieczyć się przed wzrostem stopy procentowej powinniśmy a) kupić kontrakt futures na stopę procentową b) sprzedać walutowy kontrakt futures c) kupić opcję put na kontrakt futures na stopę procentową d) sprzedać FRA.
Transakcje walutowe NDF a) lepiej nadają się do spekulacji niż tradycyjne transakcje forward b) wymagają dostawy walut c) to inaczej swapy walutowo-procntowe d) nazywane są transakcjami forward z opcją.
Zmiany kursów walutowych a) trudno prognozować , ale stosunkowo łatwo wyjaśnić ex post b) jednoznacznie zależą od relacji krajowej i zagranicznej stopy procentowej (ceteris paribyus) c) w dużej mierze są zjawiskiem losowym d) są dobrze wyjaśniane przez teorię portfelową.
Cena rozliczeniowa na giełdzie futures jest ważna ze względu na a) konieczność policzenia bazy b)ustalenie zysków i strat podmiotów, które w ciągu danego dnia sprzedały posiadane kontrakty c) ustalenie zysków i strat podmiotów, które mają otwarte pozycje na giełdzie d) konieczność policzenia tick value.
Jeśli eksporter uczestniczy w przetargu w obawia się niekorzystnych zmian kursu to powinien a) kupić opcję put b) kupić opcję call c) sprzedać walutę obcą w transakcji forward d) sprzedać walutę obcą w transakcji NDF.
Na tradycyjnym rynku walutowym dominują transakcje a) futures b) banków z niebankowymi podmiotami finansowymi c) opcje d) banków informujących BIS między sobą.
Wzrost krajowej stopy procentowej spowoduje (ceteris paribus) a) wzrost futures delta b) spadek futures delta c) spadek lub wzrost futures delta, w zależności od terminu wygaśnięcia kontraktu d) nie wywrze wpływu na futures delta.
Wypłaty w związku z wykorzystaniem opcji call na stopę procentową a) nie są dyskontowane b) są dyskontowane c) są dzielone przez 4 d) są opóźnione o 3 miesiące.
W przypadku cross currency interest rate swap standardem jest a) naliczanie dla obu walut stałych stóp procentowych b) naliczanie dla obu walut zmiennych stóp procentowych c) podawanie stałej stopy procentowej dla jednej waluty, podczas gdy dla drugiej, na ogół dolara, stasuje się stopę zmienną.
Relacje wymienne korony norweskiej i vatu wynosiło w czerwcu VOV/NOK 0,0620. Załóżmy, że niekorzystne wydarzenia gospodarcze w Vanuatu spowodowały, iż vatu się zdeprecjonowało o jedną figurę. Kurs wyniósł wówczas a) 0,0720 b) 0.0621 c) 0,0520 d) 0,0619.
Oprocentowanie franka szwajcarskiego jest w przybliżeniu o 1,2 punktu procentowego niższe niż analogiczne oprocentowanie dla funta. W związku z tym kurs forward na 1 M franka do funta a) wykaże premię b) wyniesie ok. 98,8% kursu spot c)wykaże report d) będzie niższy niż kurs spot.
Jeśli oczekuje się dużej zmienności kursu walutowego, ale nie jest jasny kierunek zmian kursu, należy zastosować strategię a) krótkiego dusiciela b)krótkiego stelaża c) długiego dusiciela lub długiego stelaża d) long call i short put, gdzie cena opcyjna dla call jest niższa niż dla put.
Pierwszą unią celną była a)EWG b) unia Szwajcarii i Lichtensteinu c) GATT d) unia państw niemieckich Zollverein.
Porozumienie NAFTA tworzą a)USA, Kanada i Meksyk b) USA i Kanada c) USA, Kanada i Kostaryka.
Trasatem w przypadku czeku osoby fizycznej jest a) osoba fizyczna wystawiająca czek b)osoba, na rzecz której powinna być wypłacona kwota wypisana na czeku c) bank pośredniczący d) bank wystawcy czeku.
Jeśli bank importera z pominięciem banku pośredniczącego upoważnia eksportera do ciągnięcia na niego traty i gwarantuje wykup tej traty po przedłożeniu jej z dokumentami handlowymi, to mamy do czynienia z a) inkasem dokumentowym b) akredytywą niepotwierdzoną c) listem kredytowym d)akredytywą przenośną.
Przekazanie dotacji UE przeznaczonej na budowę autostrady zostanie zapisane w bilansie płatniczym Polski a) w transferach bieżących po stronie Ma b)w transferach kapitałowych po stronie Ma c) w rachunku finansowym po stronie Ma d) w transferach bieżących po stronie Wn.
Jeśli rezydent Polski wyjeżdża służbowo do Niemiec, to wydatki jego firmy na przejazd koleją z Berlina do Drezna powinny być zapisane w bilansie płatniczym Niemiec a) po stronie Wn w pozycji Transport b) po stronie Ma w pozycji Transport c) po stronie Wn w pozycji Podróże d) po stronie Ma w pozycji Podróże.
Kurs walutowy wynosi MYR/TND 0,38582 a) dinar tunezyjski jest walutą notowaną b) kurs kupna ringgita malezyjskiego jest równy 0,38582 dinara c) podany kurs jest przykladem notowania prostego w Malezji d) podany kurs jest przykładem notowania prostego w Tunezji.
Należne, ale nie wypłacone dochody odsetkowe od kredytów zaciągniętych przez rezydentów Polski za granicą, będą zapisane w bilansie płatniczym Polski a) po stronie Ma w pozycji Dochody pierwotne b) po stronie Wn w pozycji Dochody pierwotne c) po stronie Ma w pozycji Dochody wtórne d) w ogóle nie będą zapisane w bilansie płatniczym Polski.
Na tradycyjnym rynku walutowym największy udział mają transakcje a)spot b) forward c) swap d) opcyjnie.
Prowizja od niewykorzystanego a przyznanego kredytu syndykalnego to a) facility fee b) commitment fee c) underwiriting fee d) participation fee.
W Wielkiej Brytanii podano w tabeli kursowej, że kursy dla riala Omanu wynoszą 0,59 - 0,67. Oznacza to że: a) bank sprzedający funta żąda za niego 0,59 riala b) bank sprzedaje riale za funty żądając 0,59 funta za jednego riala c) bank sprzedaje riale za funty po 0,59 OMR/GBP d) bank kupuje riale za funty po 0,59 OMR/ GBP.
Jeśli bank żąda od drugiej strony transakcji 6,15% w zamian za oprocentowanie zmienne to znaczy, że bank kwotuje swapa procentowego a) 6,10 -6,15 b) 6,12 - 6,18 c) 6,15 - 6,20 d) 6,15.
Jeśli kurs kasowy spadnie, to przy pozostałych warunkach niezmiennych cena opcjo walutowej call a) z reguły pozostanie bez zmian b)spadnie c) wzrośnie d) nie wiadomo.
ZESTAW 2