Firma X charakteryzuje się rozwojem, o czym świadczy wzrost sumy bilansowej o 8,71% (12 tyś 300), na co złożył się wzrost wartości aktywów obrotowych o 8 tyś 600 (wzrost o 19,35%) oraz wzrost wartości aktywów trwałych o 3 tyś 600 (wzrost o 3,8%) w porównaniu do roku ubiegłego.
Na wzrost aktywów obrotowych przełożyły się następujące przyczyny:
1) wzrost zapasów o 3 tyś 200, co stanowi spadek o 15,46% w porównaniu do roku ubiegłego, wzrost stanu zapasów oraz przychodów ze sprzedaży świadczy o wzroście produkcji w firmie
2) wzrost poziomu należności o 4 tyś 400 co stanowi wzrost o 21,65% w porównaniu do roku ubiegłego, może to świadczyć o złagodzeniu polityki kredytowej dla odbiorców
3) wzrost wartości inwestycji krótkoterminowych o 900, co stanowi wzrost o 31,12% w porównaniu do roku ubiegłego
W firmie zmieniła się struktura kapitałów, kapitał własny zmalał o 765 (spadek o 0,65%) oraz wzrost kapitału obcego o 13 tyś (wzrost o 54,35%) w porównaniu do roku ubiegłego.
Na wzrost wartości kapitału obcego przełożyły się następujące przyczyny:
1) wzrost wartości zobowiązań długoterminowych o 4 tyś 400 (wzrost o 76,45%) w porównaniu do roku ubiegłego
2) wzrost wartości zobowiązań krótkoterminowych o 8 tyś 600 (wzrost o 47,24%) w porównaniu do roku ubiegłego, firma prawdopodobnie zwiększyła wykorzystanie kredytu kupieckiego
Firma X zachowuje złotą regułę bilansową i tym samym złotą regułę finansową.
Przedsiębiorstwo opiera się w dużej mierze na wykorzystaniu kapitału własnego, w roku ubiegłym KW stanowił ok. 82,97% pasywów, jednak spadł w roku bieżącym do 75,82%.
Wiązał się z tym wzrost udziału kapitału obcego z 17,03% do 24,18%. Pomimo tych zmian w strukturze finansowania firmy, dalej zachowuje ona obie złote reguły.
20:02:42
Firma X odnotowała w roku bieżącym zysk netto na poziomie niecałych 3 tyś, w porównaniu do roku ubiegłego zysk netto spadł o 7 tyś 500 (spadek o 71,55%) . Na tę zmianę złożyły się następujące przyczyny:
1)Przychody ze sprzedaży wzrosły o 24 tyś 800 (wzrost o 17,08%), jednak koszt własny sprzedaży wzrósł w większym stopniu, o 31 tyś 100 (wzrost o 23,95%) co ostatecznie negatywnie przełożyło się na wynik na działalności operacyjnej powodując spadek o 6 tyś 300 (spadek o 40,80%) w porównaniu do roku ubiegłego
2)Nastąpił wzrost przychodów finansowych o 537 (wzrost o 28,84%) przy jednoczesnym wzroście kosztów finansowych o 4 tyś 600 (wzrost o 133,61%) co ostatecznie negatywnie przełożyło się na wynik na operacjach finansowych powodując spadek o 4 tyś 100 (spadek o 255,24%) w porównaniu do roku ubiegłego
3)zmniejszenie się strat nadzwyczajnych z poziomu -927 do 237, czyli przedsiębiorstwo uzyskało zysk nadzwyczajny
4)obniżenie się obciążeń obligatoryjnych z 2 tyś 400 do 700 (spadek o 71,55%), co wpłynęło pozytywnie na wynik netto
Nastąpił spadek wskaźnika struktury majątku z 2,16 do 1,88 co oznacza wzrost elastyczności przedsiębiorstwa.
Spadek wskaźnika struktury kapitału z 4,87 do 3,14 co świadczy o pogorszeniu sytuacji finansowej, a co za tym idzie spadek wypłacalności.
Wskaźnik zastosowania kapitału własnego spadł z 1,21 do 1,16. Nadal jest wysoki, tzn. wyższy od jedności co oznacza zachowanie złotej reguły bilansowej.
Wskaźnik syntetyczny sytuacji finansowo-majątkowy spadł z 2,25 do 1,67. Nadal jest wysoki, jednak spadek sygnalizuje pogorszenie się sytuacji majątkowej oraz może świadczyć o wzroście trudności finansowych przedsiębiorstwa.
Wskaźniki płynności w roku ubiegłym wskazywały na niewielką nadpłynność, jednak spadły w roku bieżącym i oscylują w optymalnych wartościach.
Kapitał obrotowy netto wynosi 26 tyś i praktycznie nie zmienił się w stosunku do roku ubiegłego, co świadczy o stabilności finansowej przedsiębiorstwa.