17759

nie są zapowiedziane, śluzą one:

0 zdobyciu w»edzy dotyczącej planów rozwojowych firmy 0 doświadczeń kadry kierowniczej

0 stwierdzenia stanu majątkowego podmiotu

0 zbadaniu zakresu i trybu rozliczeń z kontrahentami

0 sprawdzeniu poprawności prowadzonej sprawozdawczości

VIII. MERYTORYCZNA OCENA WNIOSKU KREDYTOWEGO OKREŚLANA MIANEM BADANIA ZDOLNOŚCI KREDYTOWEJ KREDYTOBIORCY.

Zdolność kredytowa zgodnie z art. 70 prawa bankowego to zdolność podmiotu do spłaty zaciągniętego kredytu wraz z odsetkami, w terminach ustalonych w umowie. Zdolność ta stanowi centralny punkt

0 w opracowywaniu opinii kredytowej.

0 w podejmowaniu decyzji kredytowej

SEGMENTY ANALIZY ZDOLNOŚCI KREDYTOWEJ

1.    Ustalenie płynności kredytowo biezacei odbywa się w chwili rozpatrywania wniosku kredytowego i opiera się na podstawie stanu faktycznego oraz ubiegłych okresów działalności kredytobiorcy.

2.    Badanie tzw. zdolności kredytowej ccisacktyjfticinci. doko n uje się w momencie rozpatrywania wniosku ale okres badawczy zawiera się pomiędzy datą udzielania kredytu a chwilą spłaty kredytu wraz z odsetkami.

3.    Sprawozdanie prawidłowości kredytowania w okresie kredytowym tzw. monitorowania.

METODY BADANIA ZDOLNOŚCI KREDYTOWEJ

Zawarte są w regulaminach kredytowania poszczególnych banków, co oznacza, że nie istnieje metoda uniwersalna pozwalająca na kompleksowe i jednoznaczne określenie zdolności. Każdy bank opiera się na własnej procedurze oceny wniosku kredytowego, a wybór metody zalezy od:

0 rodzaju udzielanego kredytu U osobowości prawnej kredytobiorcy

0    uwarunkowań gospodarczych POLSKIE BANKI stosują następujące metody badania zdolności kredytowej:

1) Analiza ekonomiczna

1    ) Analiza finansowa 1) Metoda pinktowa

I ) Plan przedsięwzięcia inwestycyjnego (BIZNES PLAN)

1 ) Metoda określania maksymalnej kwoty kredytu dla kredytobiorców indywidualnych

1) Analiza SWOT

I) Modele skońngowe

ANALIZA EKONOMICZNA

Polega na dokładnym poznaniu i

scharakteryzowaniu podmiotu gospodarczego oraz na ocenie elementów składających się na jego rozwój i działalność gospodarczą. Informacje te są etapem poprzedzającym właściwe badanie sytuacji finansowej poprzez:

3 określenie prawnego statusu firmy, wysokości jej kapitału okresu istnienia firmy na rynku oraz zakresu jej działalności

D analizę i ocenę czynników ściśle związanych z działalnością jednostki (kadry kierowniczej, majątku trwałego, środków finansowych)

0 badanie otoczenia ekonomicznego podmiotu poprzez:

0 czynniki wpływające na aktualną sytuację w branży

0 związki z kontrahentami U strategię sprzedaży produktu

ANALIZA FINANSOWA

Podstawą tej analizy są sprawozdania finansowe a gł. celem jest:

*    ustalenie trendu kształtowania się danych finansowych, w znaczeniu poprzez analizę poprzednich lat (wzrost, spadek)

*    porównanie pozycji podmiotu z sytuacja w branży, do której ten podmiot należy

⁺ zbadanie realności prognoz kredytobiorcy

Główne etapy analizy finansowej:

I. ANALIZA PORÓWNAWCZA

Polega na porównywaniu poszczególnych pozycji sprawozdań miedzy sobą w kolejnych okresach.

Podstawę tej analizy stanowią przyrosty i spadki wartości określonych pozycji (dynamika zmian). Zaletą analizy porównawczej jest możliwość porównywania pozycji w jednym lub większej liczbie sprawozdań, a zestawienie danych wieloletnich pozwala na ustalenie trendów rozwojowych w firmie. Przeprowadzając te analizę należy każdorazowo uwzględnić wpływ Inflacji na ewentualne zmiany (i tak np.: 10-cio procentowy wzrost sprzedaży przy kilkunasto procentowej inflacji będzie w rzeczywistości SBadXł£m SBIZŁdaiy) Sprzedaż podmiotu X w okresie 2002-2009

Q Rok 2002 - 100% - rok bazowy, to: 2003/2002-102.8 2004/20002-103.0 2005/2002- 99.8 2009/2002—...

3 Rok poprzedni = 100% - rok bazowy, to: 2003/2002-102.8 2004/2003-99.9 2005/2004=99.9 2009/2008- ...

II. ANALIZA STRUKTURY DANYCH

Obejmuje:

*    ustalenie i ocenę udziału poszczególnych pozycji np,: aktywów i pasywów w ogólnej sumie bilansowej

*    lub tez udziału poszczególnych rodzajów kosztów w kosztach ogółem. Analiza ta w przeciwieństwie do analizy porównawczej (badającej gł. dynamikę zmian) nie jest wrażliwa na zjawiska inflacyjne.

Wyniki analizy struktury danych w

przypadku korzystnych z punktu widzenia podmiotu zwiększają szansę uzyskania kredytu a pozytywnymi przesłankami są:

3 wzrost produkcyjnego majątku trwałego

0 optymalna struktura środków obrotowych

0 inwestowanie wypracowanego zysku w rozwój firmy

0 malejący udział zobowiązań krótkoterminowych koszty ogółem - 100%, w tym:

J koszty matenalne 75%

0 koszty niematerialne 25%

LUB Inny podział:

3 Koszty zużycia matenałów D Koszty zuzycia energii U koszty transportu 0 amortyzacja

0 wynagrodzenia/płace (koszty niematenalne)

III.    ZESTAWIENIE PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH

Umożliwia kompleksową ocenę płynności finansowej przedsiębiorstwa, a bank poprzez tę analizę orientuje się:

3 rzeczywistej możliwości terminowego regulowania zobowiązań 0 spłaty przez przedsiębiorstwo zadłużenia z tytułu kredytu

0 w osiągam u zysku przez firmę Przepływy pieniężne są zestawieniem faktycznych wpływów i wydatków środków pieniężnych danym okresie. Przepływ środków w całej działalności jest sumą przepływów:

3 z działalności operacyjnej, obejmują podstawę działalności podmiotu tj.

3 przychody ze sprzedaży 3 koszty operacyjne 3 zmiany w majątku obrotowym firmy

0 z działalności inwestycyjnej, czyli kupno lub sprzedaż rzeczowego majątku trwałego jak również WNiP

3 z działalności finansowej, czyli zaciąganie lub spłata kredytów bankowych, emisja lub wykup obligacji i warunkiem pozytywnej zdolności kredytowej przez bank |est dodatnie saldo planowanych przepływów pieniężnych

IV.    ANALIZA WSKAŹNIKOWA

Polega na badaniu wielkości poszczególnych wskaźników i porównywaniu ich:

0 ze wskaźnikami obliczonymi w poprzednich latach w celu wyznaczenia trendu (dynamiki)

0 ze wskaźnikami podobnych firm tej samej branży

0 ze średnimi wskaźnikami danej branży czy gałęzi

3 ze wskaźnikami wynikającymi z plan finansowego

Właściwa interpretacja wskaźników staje się rzetelnym narzędziem w ocenie zdolności kredytowej. Wyróżnia się 4 podstawowe