3148972916

4.8    Metoda minimalizacji wariancji przy ograniczeniu na warunkową wartość zagrożoną

oraz daną średnią stopę zwrotu z portfela ..........................................................................77

4.9    Wskaźniki rentowności portfeli....................................................................................79

ROZDZIAŁ V. ZASADY KONSTRUKCJI PORTFELA ...........................................83

5.1    Charakterystyka dynamiki rynku w okresach objętych badaniem ...............................84

5.2    Założenia badania.........................................................................................................86

5.3    Opis rozważanych instrumentów..................................................................................93

5.4.    Portfel akcji .................................................................................................................98

5.5.    Portfel akcji i walut....................................................................................................101

5.6.    Portfel akcji i towarów...............................................................................................103

5.7.    Portfel walut i towarów .............................................................................................105

5.8.    Portfel akcji, walut i towarów ...................................................................................107

ROZDZIAŁ VI. PORÓWNANIE METOD OPTYMALIZACJI PORTFELA WEDŁUG KRYTERIUM ZYSKOWNOŚCI......................................................................109

6.1    Portfela akcji...............................................................................................................111

6.2.    Portfel akcji i walut ...................................................................................................118

6.3.    Portfel akcji i towarów ..............................................................................................124

6.4.    Portfel walut i towarów .............................................................................................130

6.5.    Portfel akcji, walut i towarów ...................................................................................136

ROZDZIAŁ VII. PORÓWNANIE METOD OPTYMALIZACJI PORTFELA WEDŁUG KRYTERIUM RYZYKA ..................................................................................143

7.1    Portfela akcji...............................................................................................................144

7.2.    Portfel akcji i walut ...................................................................................................149

7.3.    Portfel akcji i towarów ..............................................................................................154

7.4.    Portfel walut i towarów .............................................................................................159

7.5.    Portfel akcji, walut i towarów ...................................................................................163

ROZDZIAŁ VIII. PODSUMOWANIE ANALIZ........................................................169

Zakończenie......................................................................................................................181

Spis symboli......................................................................................................................184

Literatura.........................................................................................................................186

3