Fundusze

inwestycyj

ne

porównanie ofert

funduszy akcyjnych

Fundusze akcyjne

To fundusze inwestycyjne o

największym ryzyku, ale jednocześnie
to one w dłuższym terminie powinny
przynieść Ci największe zyski.
Inwestując w te fundusze musisz się
liczyć ze znacznymi wahaniami ich
notowań, które mogą sięgać nawet
kilkudziesięciu procent rocznie.

NN Średnich i Małych Spółek

Informacje

Typ funduszu

Akcji

Kategoria jednostki

A

Zakres geograficzny

Polska

Benchmark

60% mWIG40 + 40% sWIG80

Początek działalności funduszu

03.10.2005

Opłata za zarządzanie i

administrację

(w skali roku)

3,50%

Zarządzający

Michał Kopiczyński, Marcin

Szortyka

Dla kogo?



Fundusz przeznaczony dla osób, które
chcą inwestować przez co najmniej 5 lat.



Z uwagi na wysokie ryzyko, fundusz
nieodpowiedni dla osób obawiających
się ponoszenia strat w okresie
zawirowań na rynkach finansowych.



Aktywa funduszu są denominowane
głównie w polskich złotych, ryzyko
walutowe jest średnie.

Cel i polityka inwestycyjna



Fundusz inwestuje do 100% zgromadzonych
aktywów w akcje średnich i małych spółek głównie
na Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie
(GPW).



Zarządzając funduszem wybieramy spośród
różnych sektorów akcje spółek o dobrej sytuacji
finansowej i bardzo dobrych perspektywach
wzrostu ich wartości.



Silnie zdywersyfikowany portfel starannie
wyselekcjonowanych spółek o charakterystyce
zbliżonej do indeksów średnich (mWIG40) i małych
spółek (sWIG80).

Skład portfela

91,56%

8,24% 0,20%

Alokacja instrumentów finansowych

Akcje

Gotówka i lokaty skorygowane o
saldo należności i zobowiązań

Inne (m.in. instrumenty
pochodne, depozyty
zabezpieczające)

Poprzednie wyniki funduszu –

NN Średnich i Małych Spółek

-80,00%

-60,00%

-40,00%

-20,00%

0,00%

20,00%

40,00%

60,00%

80,00%

100,00%

37,63%

9,95%

-46,88%

51,30%

15,43%

-24,15%

18,75%

32,93%

-7,38%

76,30%

18,74%

-57,37%

27,15%

13,37%

-34,26%

12,54%

31,22%

0,43%

Wyniki osiągnięte w przeszłości

W

y

n

ik

i

w

p

ro

c

e

n

ta

ch

Fundusz pod parasolem

- NN Parasol FIO/ NN Parasol SFIO

INWESTUJĘ W FUNDUSZ

A

1000 PLN

Bez

parasola

Z parasolem

Fundusz

A

rośnie –

Zarabiam

200 PLN

1200 PLN

Twój kapitał bez

Parasola

1200 PLN

Twój kapitał z

Parasolem

POSTANAWIAM

ZAINWESTOWAĆ W

FUNDUSZ

B

1200 PLN

Płacę

podatek 19%

(

38PLN

)

Nie płacę

podatku

Fundusz

B

spada –

Tracę

200 PLN

962 PLN

Twój kapitał bez

Parasola

1000 PLN

Twój kapitał z

Parasolem

Profil ryzyka i zysku

Fundusz należy do kategorii ryzyka 5 ponieważ:



rynkowe ryzyko akcji uzależnione jest m.in. od sytuacji na

rynkach finansowych, kondycji finansowej emitentów



ryzyko płynności jest średnie



ryzyko płynności związane z inwestycjami na rynkach

wschodzących jest często wyższe od inwestycji na rynkach
rozwiniętych.



wahania kursów walutowych mogą wpłynąć na stopy

zwrotu Funduszu.



Fundusz nie gwarantuje zwrotu całości zainwestowanych

środków

Opłaty

Informacje

Typ funduszu

Akcji

Kategoria jednostki

A

Zakres geograficzny

Rynki Globalne

Benchmark

Brak

Początek działalności funduszu

23.11.2009

Opłata za zarządzanie i

administrację

(w skali roku)

2,50%

Zarządzający

Bruno Springael, Herman Klein

NN (L) GLOBALNY SPÓŁEK

DYWIDENDOWYCH

Dla kogo?



Fundusz przeznaczony dla osób, które
chcą inwestować przez co najmniej 5 lat.



Z uwagi na stosunkowo wysokie ryzyko,
fundusz nieodpowiedni dla osób
obawiających się ponoszenia strat w
okresie zawirowań na rynkach
finansowych.



Aktywa funduszu są denominowane
głównie w polskich złotych, ryzyko
walutowe jest średnie.

Cel i polityka inwestycyjna



Fundusz inwestuje do 100% zgromadzonych aktywów w
fundusz luksemburski NN (L) Invest Global High
Dividend.



NN (L) Invest Global High Dividend inwestuje w akcje
spółek notowanych na światowych giełdach, które
charakteryzują się ponadprzeciętnym poziomem
wypłacanych dywidend.



W ramach strategii funduszu luksemburskiego dobierane
są najbardziej obiecujące spółki, po których zarządzający
spodziewa się stabilnych, corocznych wypłat dywidend.



Silnie zdywersyfikowany portfel starannie
wyselekcjonowanych spółek wysokodywidendowych
działających w różnych krajach i sektorach.

Skład portfela

95,00%

5,00%

Alokacja instrumentów finansowych

zagraniczny fundusz
akcji

gotówka

Opłaty

Profil ryzyka i zysku

Fundusz należy do kategorii ryzyka 5 ponieważ:



Ryzyko rynkowe związane z inwestowaniem w tytuły uczestnictwa

funduszy zagranicznych w celu osiągnięcia celu inwestycyjnego jest
stosunkowo wysokie.



Ryzyko rynkowe tytułów uczestnictwa funduszy zagranicznych

uzależnione jest m.in od sytuacji na rynkach finansowych, kondycji
finansowej emitentów



Ryzyko płynności jest średnie



Wahania kursów walutowych mogą wpłynąć na stopy zwrotu

Funduszu.



Fundusz nie gwarantuje zwrotu całości zainwestowanych środków.



Zabezpieczenie ryzyka zmian kursu walutowego (hedging) może

prowadzić do zwiększenia się ryzyka kredytowego lub ryzyka
rynkowego.

NN Akcji

Informacje

Typ funduszu

Akcji

Kategoria jednostki

A

Zakres geograficzny

Polska

Benchmark

100%WIG

Początek działalności funduszu

11.03.1993

Opłata za zarządzanie i

administrację

(w skali roku)

3,50%

Zarządzający

Michał Kopiczyński, Marcin

Szortyka

Profil inwestora

Subfundusz przeznaczony jest dla inwestorów,

którzy:



planują oszczędzanie przez okres co najmniej 5
lat,



oczekują wysokich zysków



akceptują wysokie ryzyko związane z
inwestycjami w akcje (

tzn

. liczą się z możliwością

silnych wahań wartości ich inwestycji,
szczególnie w krótkim okresie, włącznie z
możliwością utraty części zainwestowanych
środków).

Cel i polityka
inwestycyjna



Fundusz dąży do wzrostu wartości aktywów w wyniku wzrostu wartości jego lokat.



Fundusz inwestuje do 100% zgromadzonych aktywów w akcje spółek notowanych
głównie na Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie (GPW).



Zarządzając Funduszem wybieramy spośród różnych sektorów akcje spółek o
dobrej sytuacji finansowej i bardzo dobrych perspektywach wzrostu ich wartości.



Portfel Funduszu jest zdywersyfikowany i zawiera akcje spółek działających w
różnych sektorach.



Fundusz dąży do osiągnięcia stopy zwrotu wyższej od benchmarku (100% WIG).
Dopuszczamy jednak możliwość wyboru poszczególnych inwestycji odbiegających
od benchmarku.



Dochody osiągnięte przez Fundusz, w tym otrzymane dywidendy, są ponownie
inwestowane i powiększają aktywa Funduszu. Fundusz odkupuje jednostki
uczestnictwa na żądanie uczestnika w każdym dniu, na który przypada sesja na
GPW.



Zalecenie: niniejszy Fundusz może nie być odpowiedni dla inwestorów, którzy
planują wycofać swoje środki w ciągu 5 lat.

Skład portfela

98,05%

1,95%

Alokacja instrumentów finansowych

Akcje

Gotówka i lokaty skorygowane
o saldo należności i
zobowiązań

Profil ryzyka i zysku

Fundusz należy do kategorii ryzyka 5 ponieważ:



Ryzyko rynkowe związane z inwestowaniem w akcje w celu
osiągnięcia celu inwestycyjnego jest stosunkowo wysokie.



Ryzyko rynkowe akcji uzależnione jest m.in od sytuacji na
rynkach finansowych, kondycji finansowej emitentów.



Ryzyko płynności jest średnie.



Ryzyko płynności związane z inwestycjami na rynkach
wschodzących jest często wyższe od inwestycji na rynkach
rozwiniętych.



Fundusz nie gwarantuje zwrotu całości zainwestowanych
środków.

Poprzednie wyniki funduszu –

NN Akcji

2005

2006

2007

2008

2009

2010

2011

2012

2013

2014

-60,00%

-40,00%

-20,00%

0,00%

20,00%

40,00%

60,00%

23,90%

42,80%

4,30%

-49,90%

34,00%

16,50%

-25,70%

26,10%

5,90%

1,60%

30,70%

37,60%

10,00%

-46,90%

42,20%

18,00%

-19,70%

25,10%

8,20%

0,30%

Wyniki osiągnięte w przeszłości

W

y

n

ik

i

w

p

ro

c

e

n

ta

c

h

Opłaty

Porównanie funduszy – stopa

zwrotu

Fundusze

Początek

okresu

Wartość

jednostki

Koniec

okresu

Wartość

jednostki

Stopa

zwrotu

•

NN Akcji

23.11.20

09

243,40 PL

N

19.11.20

15

280,69 P

LN

+15,32 %

•

NN (L)

Globalny

Spółek

Dywidendowy

ch

23.11.20

09

100,00 PL

N

19.11.20

15

206,79 P

LN

+106,79 

%

•

NN

Średnich i

Małych

Spółek

23.11.20

09

154,26 PL

N

19.11.20

15

173,80 P

LN

+15,60 %

Porównanie funduszy

– stopa zwrotu (wykres)

Porównanie funduszy – cena

jednostki

Fundusze

Początek

okresu

Wartość

jednostki

Koniec

okresu

Wartość

jednostki

Stopa

zwrotu

•

NN Akcji

23.11.20

09

243,40 PL

N

19.11.20

15

280,69 P

LN

+15,32 %

•

NN (L)

Globalny

Spółek

Dywidendowy

ch

23.11.20

09

100,00 PL

N

19.11.20

15

206,79 P

LN

+106,79 

%

•

NN

Średnich i

Małych

Spółek

23.11.20

09

154,26 PL

N

19.11.20

15

173,80 P

LN

+15,60 %

Porównanie funduszy

– cena jednostki (wykres)

Wskaźnik ryzyka i efektywności

-porównanie

Nazwa

inwestycji

NN Akcji

NN (L) Globalny

Spółek

Dywidendowych

NN Średnich i

Małych Spółek

Lata

1

3

5

1

3

5

1

3

5

odchylenie

standardowe

8,16%

12,01

%

14,34

%

16,47%

10,32

%

9,85% 9,34%

12,36

%

16,09

%

wskaźnik

Sharpe'a

-0,84

0,25

-0,14

0,68

1,42

1,2

0,17

0,91

-0,15

wskaźnik R

2

93,10%

96,13

%

96,77

%

97,00%

95,00

%

93,00

%

88,87%

92,95

%

93,03

%

Porównanie funduszy

1 D

1 M

3 M

6 M

12 M

36 M

Max

-50,00%

0,00%

50,00%

100,00%

150,00%

200,00%

Stopa zwrotu funduszy

W

a

rt

o

ś

ci

w

p

ro

ce

n

ta

ch