Inwestycje

1. OKREŚLENIE INWESTYCJI.
   

1. Rodzaj inwestycji.

Rozszerzenie działalności produkcyjnej o działalność handlową, tj. budowa hurtowni wraz z magazynem przy siedzibie firmy w Krakowie na ulicy Konarskiego.

Budowę hali magazynu wraz z biurami obsługi klienta zlecamy krakowskiej firmie budowlanej „Contractor”.

2. Planowane koszty.

1. zakup terenu na budowlę hali - działka budowlana o powierzchni 15 arów (1500 m²) uzbrojona - kwota 150 000 zł,

2. wybudowanie hali wraz z biurami o powierzchni 700 m²; hala budowana z pustaków, pokrycie dachu z blach trapezowej, część biurowa wykonana z cegły dziurawki, pokrycie dachowe blacha dachówko podobna. Zaopatrzenie w materiały budowlane przejmuje na siebie firma wykonująca zlecenie. Koszt budowy jednego metra kwadratowego wynosi szacunkowo 1000 zł, łączny koszt budowy wynosi 700 000 zł.

3. wybudowanie parkingu i ogrodzenie terenu:

parking o powierzchni 650 m² (150 m² zakupionego terenu przeznaczone na pasy zieleni), przygotowanie terenu i wylanie masy bitumicznej 20 zł/m², koszt całkowity wynosi 13000 zł.

Długość ogrodzenia wynosi 338 m (działka sąsiaduje z obecną siedzibą firmy - 150m, wjazd - 12 m). Słupki co 2 metry plus słupki do zamontowania bramy - 171 sztuk. Cena siatki za metr bieżący wynosi 4zł, cena słupka wynosi 12 zł. Całkowity koszt ogrodzenia terenu - 3404 zł.

4. wyposażenie hali i biur obsługi klienta:

• wózki: 4 szt. x 150 zł = 600 zł,

• widlaki: 2 szt. x 11000 zł = 22000 zł,

• regały metalowe (250 x 300 x 100): 30 szt. x 50 zł = 1500 zł,

• komputery: 7 szt. x 4000 zł = 28000 zł,

• kasy fiskalne: 4 szt. x 2000 zł = 8000 zł,

• meble biurowe: łącznie 6000 zł,

Całkowity koszt wyposażenia biura i hali: 66100 zł.

5. zestawienie łącznych kosztów:

L.p.	Rodzaj kosztów	Wartość [zł]
1	Zakup działki budowlanej	150 000
2	Budowa hali wraz z biurem	700 000
3	Budowa parkingu i ogrodzenia	16 404
4	Wyposażenie hali i biura	66100
5	Suma	932 504

2. ŹRÓDŁA FINANSOWANIA INWESTYCJI.

1. Część zysku wypracowanego przez naszą firmę „Alpina S.A.” w ubiegłym roku, tj. 700 000 przeznaczona będzie na budowę hali wraz z częścią biurową.

2. Zaciągamy kredyt w banku PKO BP na kwotę 300 000 zł z którego sfinansujemy:

• zakup działki budowlanej,

• budowę parkingu i ogrodzenia,

• wyposażenie hali i biura,

• nieprzewidziane wydatki.

3. OKREŚLENIE PRZYCHODÓW ZE SPRZEDAŻY.

Przewiduje się, że tygodniowo będziemy sprzedawać 40% maksymalnej ilość wyrobów gotowych możliwych do jednokrotnego zmagazynowania. Dostawy są realizowane codziennie, na bieżąco z działów produkcyjnych. W trzecim kwartale na podstawie lat ubiegłych odnotowuje się 40 % wzrost obrotów. Związane jest to głównie z sezonowym charakterem prac wysokościowych. Tak więc roczne obroty będą przedstawiać się następująco:

Styczeń	1 200 000 zł,
Luty	1 200 000 zł,
Marzec	1 200 000 zł,
Kwiecień	1 680 000 zł,
Maj	1 680 000 zł,
Czerwiec	1 680 000 zł,
Lipiec	1 200 000 zł,
Sierpień	1 200 000 zł,
Wrzesień	1 200 000 zł,
Październik	1 200 000 zł,
Listopad	1 200 000 zł,
Grudzień	1 200 000 zł,
Suma	15 840 000 zł

Zakładając 20 % zysk ze sprzedaży roczny dochód będzie wynosił:

[zł/rok]

4. ANALIZA KOSZTÓW.
   

1. Zużycie energii:
   

1. gaz - 200 m³/miesiąc, cena - 0,82 zł/m³,
   200 ⋅ 0,82 = 164 zł +22 % VAT = 200,08 zł/miesiąc
   
   

2. elektryczność - 3500 kWh/miesiąc, cena 0,30 zł/kWh,
   3500 ⋅ 0,30 = 1050 zł/miesiąc.
   

3. woda - 30 m³/miesiąć, cena 2,20 zł/m³,
   30 ⋅ 2,20 = 66 zł/miesiąc.
   

4. paliwo do widlaków - gaz, 6 butli/miesiąc, cena 30 zł/szt.
   6 ⋅ 30 = 180 zł/miesiąc.

1. Podatek od gruntu (0,50 zł/m²) i budynków (14,36 zł/m²):
   800 m² ⋅ 0,50 zł = 400 zł,
   700 m² ⋅ 14,36 zł = 10 052 zł.
   

2. Wynagrodzenie pracowników:

Zatrudnienie w hurtowni:

• 
  Kierownik sklepu (specjalista ds. handlowych) szczebel menedżerski

• Zastępca kierownika (specjalista ds. handlowych) 2 osoby

• 
  Sprzedawcy - 4 osoby

• Magazynierzy - 5 osób 11 osób najniższy szczebel

• Kierowcy - 2 osoby

Razem 13 osób.

Wynagrodzenie dla danego stanowiska - „Metoda własna” wg Martyniaka:

P_z = P_nj + (P_ktn - P_ktnj) W_p

gdzie:

P_z - płaca zasadnicza,

P_nj - płaca najniższa w danym przedsiębiorstwie,

P_ktn - liczba punktów należna dla danego stanowiska ( wg metody

UMEWAP -n 85P),

P_ktnj - liczba punktów należna dla stanowiska z płacą najniższą,

W_p - wartość jednego punktu w zł,

gdzie:

N - współczynnik zależny od przeciętnej maksymalnej rozpiętości

między płacą najniższą a płacą maksymalną.,

P_ktmax - realne maksimum punktów (310pkt).

Noty punktowe wyliczone metodą UMEWAP - 85P:

- Średni szczebel menedżerski - 210pkt,

- Najniższy szczebel - 106pkt,

P_njmin = 100zł

P_njmax = 600zł

N = 6

^zł/_pkt

Płaca dla najniższej stawki wynagrodzenia:

P_z1 = 1000 + (106 - 106) * 16,13 =1000 zł,

P_z2 = 1000 + (210 - 106) * 16,13 = 2677,52 = 2700 zł

Koszty wynagrodzenia pracowników:

1. najniższy szczebel - płaca brutto 1000 zł:

jeden pracownik:

ubezpieczenie emerytalne (9,76%) = 97,6 zł

ubezpieczenie rentowne (6,5%) = 65 zł

ubezpieczenie chorobowe (2,45%) = 24,5 zł

Suma = 187,1 zł

Od wynagrodzenia odejmujemy ubezpieczenie:

1000 - 187,1 = 812,9 zł.

Obliczamy składkę na ubezpieczenie zdrowotne (kasa chorych) - 7,5%:

812,9 * 7,5% = 60,97 zł.

Podstawa do opodatkowania wynosi:

812,9 - 74,06(kup) = 738,84 zł.

Obliczam podatek:

738,84 * 19% = 140,38 zł,

140,38 - 32,90(kwota wolna od podatku) = 107,48 zł.

Zaliczka na podatek dochodowy wynosi:

107,48 - 60,97 = 46,51 zł.

Do wypłaty = kwota brutto - ubezpieczenie - zaliczka na podatek -

składka zdrowotna:

1000 - 187,1 - 46,51 - 60,97 = 705,42 zł,

705,42 * 11 osób = 7759,62 zł.

2. średni szczebel - płaca brutto 2700zł

Pracownik:

ubezpieczenie emerytalne (9,76%) = 263,52 zł,

ubezpieczenie rentowne (6,5%) = 175,50 zł,

ubezpieczenie chorobowe (2,45%) = 66,15 zł,

Suma = 505,17 zł.

Od wynagrodzenia odejmujemy ubezpieczenie:

2700 - 505,17 = 2194,83 zł.

Obliczamy składkę na ubezpieczenie zdrowotne (kasa chorych) - 7,5%:

2194,83 * 7,5% = 164,61 zł.

Podstawa do opodatkowania wynosi:

2194,83 - 74,06(kup) = 2120,77 zł.

Obliczam podatek:

2120,77 * 19% = 402,95 zł,

402,95 - 32,90(kwota wolna od podatku) = 370,05 zł.

Zaliczka na podatek dochodowy wynosi:

370,05 - 164,61 = 205,44 zł.

Do wypłaty = kwota brutto - ubezpieczenie - zaliczka na podatek -

składka zdrowotna:

2700 - 505,17 - 205,44 - 164,61 = 1824,78 zł,

1824,78 * 2 osób = 3649,56 zł.

Łączny koszt wynagrodzenia pracowników hurtowni = 11409,18zł

Koszty zatrudnienia:

1. najniższy szczebel - płaca brutto 1000 zł:

Pracodawca:

Ubezpieczenie emerytalne (9,76%) = 97,6 zł.

Ubezpieczenie rentowe (6,5%) = 65 zł.

Ubezpieczenie chorobowe (1,62%) = 16,2 zł.

Suma = 178,8 zł.

Koszty zatrudnienia:

1000 + 178,8 = 1178,8 zł,

1178,8 * 11 osób = 12666,8 zł.

2. średni szczebel - płaca brutto 2700 zł:

Pracodawca:

Ubezpieczenie emerytalne (9,76%) = 263,52 zł.

Ubezpieczenie rentowe (6,5%) = 175,50 zł.

Ubezpieczenie chorobowe (1,62%) = 43,74 zł.

Suma = 482,76 zł.

Koszty zatrudnienia:

2700 + 482,76 = 3182,76 zł,

3182,76 * 2 osób = 6365,52 zł.

Łączny koszt zatrudnienia (13 osób) = 19332,32 zł.

Koszty rekrutacji i selekcji pracowników:

1. pracownicy szczebla menedżerskiego

- koszt dotarcia do kandydatów (koszt opłaty ogłoszeń w radiu, prasie, telewizji)2000zł

- koszt doboru i selekcji (koszty testów: psychologicznych, zadaniowych, zestawów ćwiczeń, koszt takich operacji jak: analiza pracy, stanowisk pracy, opracowanie kryteriów ocen oraz najważniejsze czyli koszty szkolenia asesorów):

3 * 2700 = 8100 zł

2. pracownicy niższego szczebla

- koszty dotarcia do kandydatów ( koszty opłat ogłoszeń w radiu, prasie, telewizji.)

kwota = 1000 zł

- koszt doboru i selekcji (koszt opracowania dokumentów, kryteriów w ocenie, analizy informacji)

kwota = 500 zł

Łączny koszt rekrutacji i selekcji = 11600zł

1. Amortyzacja.

• Widlaki (stawka 20%)
  

• Hala (stawka 10%)

• Komputery (stawka30%)

Roczna stawka amortyzacyjna przy zastosowaniu odpisów liniowych

oblicz się wg wzoru.

A% - roczna stawka amortyzacyjna przyjmowana wg

obowiązujących przepisów [%]

W_p - wartość początkowa środku trwałego [zł]

Hala:

zł tj. 5833,3 zł miesięcznie

Amortyzacja przez 10 lat

Komputery:

zł tj. 606,6 zł miesięcznie

Amortyzujemy przez 3,lata

Widlaki:

zł tj. 366,6 zł miesięcznie

Amortyzujemy przez 5 lat

Zestawienie łącznych kosztów amortyzacji.

LATA AMORTYZACJI	CENA [zł/rok}
3 lata	81680
5 rok	74400
Kolejne lata do 10 roku	70000

4.5 Koszt finansowy (koszt obsługi kredytu - odsetki)

1. obliczona rata kapitałowa

300000:10 lat = 30000 na rok

raty będziemy spłacać przez 10 lat

2. odsetki przy stałej stopie 21%

Lp.	ROK	KWOTA ODSETEK
1	1999	63000
2	2000	56700
3	2001	50400
4	2002	44100
5	2003	37800
6	2004	31500
7	2005	25200
8	2006	18900
9	2007	12600
10	2008	6300




Łącznie = 346500

4.6 Koszty sprzedaży - reklama.

Firma nasza na reklamę nowo powstałej hurtowni w pierwszej fazie jej działalności zamierza przeznaczyć 2500 zł na rok. Kwota ta będzie przeznaczona na reklamę w radiu, w prasie, na plakatach, ulotkach oraz na kupno drobnych reklamówek typu; długopisy, torebki, koszulki, czapeczki. W póżniejszej fazie, po upływie roku kwota ta zmniejszy się do 10000 zł na rok.

4.7 Określenie łącznych kosztów.

Zawarte są w tabeli nr. 2

5. OCENA EFEKTYWNOŚCI.

Zawarta jest w tabeli nr 2

1. pierwszy wskaźnik spłaty długu

zysk brutto + odsetki

I = __________

rata kredytu + odsetki

2. drugi wskaźnik spłaty długu

zysk netto

II = __________

rata kredytu + odsetki

3. określenie czy dana inwestycja jest opłacalna od ulokowania

pieniędzy w banku.




gdzie:

C_t - dochody w poszczególnych okresach

t - ilość okresów

I_o -kapitał zainwestowany

r - stopa oprocentowania

NPV = 1919870,3 - 2500000

NPV = -580129,7zł

---