Kredytowanie bankowe
polskich przedsiębiorstw

Dina Dąbrowska
Sonia Staniszewska

Struktura kapitału w
przedsiębiorstwie

Bankowe usługi kredytowe dla
polskich przedsiębiorstw

Kredyty obrotowe

•

W rachunku
bieżącym (overdraft)

•

W rachunku
kredytowym
(płatniczy,
rewolwingowy)

•

Wekslowe
(dyskontowy,
akceptacyjny)

Kredyty

inwestycyjne

• Przedsięwzięcia

inwestycyjne

• Kredyty

preferencyjne (np.
technologiczne,
termo-
modernizacyjne)

Przyczyny zaciągania kredytów

1.

Brak kapitałów własnych

2.

Wykorzystanie efektu dźwigni finansowej

3.

Bezpieczeństwo finansowe

4.

Zapotrzebowanie na kapitał obrotowy
netto

5.

Poprawa struktury bilansu

6.

Koszty pozyskania

7.

Wygodny instrument

Struktura przedsiębiorstw
aktywnych

Kredyt vs. inne źródła
finansowania

Dostępność kredytów na tle
innych źródeł finansowania

Źródło
finansowania

Mikrofirmy Małe firmy

Średnie

firmy

Kredyt

Średnia

Średnia

Średnia

Leasing

Średnia

Łatwa

Łatwa

Venture capital

Brak

Trudna

Średnia

Franchising

Trudna

Średnia

Łatwa

Emisja

akcji/udziałów

Brak

Trudna

Trudna

Dłużne papiery

wartościowe

Brak

Trudna

Trudna

styczeń 2009

maj 2010

Kredyty dla firm: Zaczyna się

sprawdzać czarny scenariusz?

Maciej Samcik, Gazeta Wyborcza, 15 stycznia

2009r.

Zastój w kredytach dla

firm

Mirosław Kuk, Rzeczpospolita,

15 kwietnia 2009r.

Kredytowa susza trwa w

najlepsze

Nina Hałabuz, Leszek Baj,

Gazeta Wyborcza, 5 maja 2009r.

Firmom będzie łatwiej

o pożyczki dopiero

za rok

Monika Krześniak,

Rzeczpospolita, 1 lipca 2009r.

Banki odkręciły

kurek

z kredytami

dla przedsiębiorstw

Mirosław Kuk, Dziennik

Gazeta Prawna, 22

października 2009r.

Banki poszerzają ofertę usług

finansowych dla małych

przedsiębiorstw

Mirosław Kuk, Dziennik Gazeta Prawna,

12 lutego 2010r.

O kredyt dziś dużo łatwiej

niż w ubiegłym roku

Mirosław Kuk, Dziennik Gazeta Prawna,

26 kwietnia 2010r.

NBP: banki prognozują

złagodzenie polityki

kredytowania firm

Gazeta Wyborcza, 4 maja 2010r.

Wiele

produktów

bankowych

dla małych firm

Dziennik,

22 czerwca 2009r.

Pogorszenie akcji kredytowej od
czasów kryzysu

Pogorszenie akcji kredytowej od
czasów kryzysu

Indeks PENGAB jest to syntetyczny wskaźnik koniunktury w
placówkach bankowych. Przygotowywany jest przez instytut Pentor
na zlecenie Związku Banków Polskich.

Pogorszenie akcji kredytowej od
czasów kryzysu

•

Zwiększenie marży kredytowej

•

Zwiększenie pozaodsetkowych kosztów kredytu

•

Zmniejszenie maksymalnej dostępnej kwoty

kredytu

•

Zwiększenie wymaganej wartości zabezpieczeń w

stosunku do kwoty kredytowej

•

Skrócenie maksymalnego okresu kredytowania

•

Firmy spłacają więcej kredytów niż pożyczają

•

ok. 80-90% bankructw wśród MSP

spowodowanych brakiem płynności a nie popytu

Polityka kredytowa wobec MSP

•

Ocena stopnia trudności uzyskania kredytu w sektorze MSP:

Przyczyny niechęci wobec
kredytowania MSP

•

wysoki i rosnący stopień bankructwa małych

firm

•

niski udział środków własnych i problemy z

zapewnieniem bieżącej płynności finansowej

•

niewystarczający zakres informacji

ekonomiczno- finansowej dostarczanej bankom

•

spekulacyjny charakter oraz duża skłonność do

ryzykownych przedsięwzięć

•

słabe zabezpieczenie kredytowe oferowane

bankom przez małe firmy

•

brak historii kredytowej

•

Czynniki zewnętrzne: wymogi kapitałowe,

nadzór bankowy, polityka pieniężna etc.

Wykorzystanie przez MSP
kredytów bankowych w
finansowaniu inwestycji