Finansowe i podatkowe

korzyści z leasingu

Anna Rutkowska

Mateusz Margol

Plan prezentacji

• Korzyści dla leasingobiorcy
• Leasing a podatek dochodowy,

podatek VAT

• Umowa leasingowa a kredyt
• Korzyści dla leasingodawcy
• Oferta firm leasingowych w Polsce
• Leasing konsumencki w Polsce

Korzyści dla leasingobiorcy

• Możliwość sfinansowania w całości nakładów

inwestycyjnych

– Istotna w sytuacji braku kapitału na pokrycie kosztów

przedsięwzięcia

– Ochrona przed skutkami inflacji

• Elastyczność w finansowaniu inwestycji

– Duża różnorodność transakcji leasingowych
– Możliwość dopasowywania umów do indywidualnych potrzeb

• Stosunkowo niskie obciążenie początkowymi nakładami

inwestycyjnymi

– Korzystne oferty dotyczące opłaty początkowej

• Korzyści podatkowe

Korzyści dla leasingobiorcy

• Wpływ na rozszerzenie możliwości kredytowych

– Podpisanie umowy leasingowej nie powoduje wzrostu

współczynnika zadłużenia

– Możliwość korzystania z leasingu nawet, gdy zdolność

kredytowa jest za niska, aby otrzymać kredyt bankowy

• Możliwość zmniejszenia całkowitych kosztów inwestycji

– Gdy przedmiot leasingu posiada wysoką wartość w momencie

upływu terminu umowy leasingowej

• Korzyści bilansowe
• Dostęp do nowoczesnych technologii

Leasing a podatek

dochodowy

Rodzaj umowy

(podejście

podatkowe)

Wykazanie

przedmiotu

leasingu

Efekty podatkowe

dla finansującego

Efekty

podatkowe dla

korzystającego

Wariant I (leasing

operacyjny)

Majątek

finansującego

Przychód:

•Wszystkie opłaty

leasingowe

Koszt:

•Odpisy

amortyzacyjne

•Wydatki na nabycie

lub wytworzenie

przedmiotu umowy

pomniejszone o

odpisy

amortyzacyjne (w

momencie

sprzedaży)

Koszt:

•Wszystkie

opłaty

leasingowe

Wariant II

(leasing

finansowy)

Majątek

korzystająceg

o

Przychód:

•Część odsetkowa

Koszt:

•Część

odsetkowa

•Odpisy

amortyzacyjne

Przykład

• Leasing operacyjny maszyny numerycznej

NEWEN CONTOUR, do frezowania gniazd
zaworowych w głowicach silnikowych

• Wartość 200 tys. PLN
• Długość obowiązywania umowy 59 miesięcy
• Opłata początkowa:

25%

(

50 000 PLN

) stanowi

koszt uzyskania przychodu

• Miesięczne opłaty leasingowe:

1,523%

(

3046 PLN

miesięcznie, suma

179 714 PLN

) stanowią koszty uzyskania

przychodu

• Suma opłat:

114,857%

(

229 714 PLN

).

• Wartość końcowa:

0,1%

(200 PLN, kwota za jaką

korzystający może nabyć maszynę)

• Suma wszystkich opłat wraz z opłatą końcową:

114,957%

• Kwota zaoszczędzona na podatku dochodowym:

229 714 PLN*19% =

43 645 PLN

Korzyści podatkowe

• Przyspieszona amortyzacja podatkowa

– Umowa leasingu dotyczy środków trwałych z grup 3-6
– Amortyzacji dokonuje korzystający
– Okres zawarcia na nie mniej niż 60 miesięcy

Przykład

Rozważamy zakup bądź leasing finansowy tokarki do metalu GHB-

1340A 400V o wartości netto 20 540,16 PLN, którą chcemy
używać przez 5 lat. Jakie będą skutki w zakresie amortyzacji
podatkowej.

Pełna
amortyzacja
przez okres
umowy

Zakup

Leasing

Stawka amortyzacji

14%

20%

Roczny odpis

amortyzacyjny

2 875,62 PLN

4 108,03 PLN

Suma opisów w

ciągu 5 lat

14 378,11

PLN

20 540,16

PLN

Podatkowa wartość

końcowa

6 162,05 PLN

0 PLN

Leasing a podatek VAT

Leasing operacyjny

Leasing finansowy

Traktowany jako świadczenie

usług

Traktowany jako dostawa towaru

Obowiązek podatkowy powstaje z

chwilą otrzymania całości lub

części zapłaty

Obowiązek podatkowy powstaje z

chwilą wydania towaru (lub

wystawienia faktury)

Podatek obliczany sukcesywnie

od wartości poszczególnych rat

Podatek obliczany od całej

należnej kwoty

Możliwość odliczenia podatku

naliczonego*

Możliwość odliczenia podatku

naliczonego*

*Ograniczenie w możliwości odliczenia podatku VAT w przypadku
samochodów osobowych: 60% zapłaconego podatku, ale nie więcej
niż 6 000 PLN

• Niemcy, Holandia: możliwość pełnego odliczenia podatku VAT przy

leasingu finansowym

• Belgia: możliwe częściowe odliczenie

• Austria, Dania, Francja: brak możliwości odliczenia

Leasing samochodu osobowego

• Leasing samochodu osobowego BMW X5 o wartości 330 tys. PLN

netto (402 600 PLN brutto, 396 600 PLN po odliczeniu podatku
VAT)

• Długość umowy: 24 miesiące
• Wstępna opłata leasingowa

45%

wartości netto (

148 500 PLN

)

• VAT: 22%* 148 500 =

32 670 PLN

• 60% * 32 670 PLN = 19 602
• VAT do odliczenia:

6 000 PLN

• Miesięczne opłaty leasingowe:

1,8420%

wartości netto (

6 078,6

PLN

miesięcznie, suma

145 886,4 PLN

)

• VAT od miesięcznej opłaty:

6 078,6 PLN *22% = 1 337,29 PLN

bez

prawa do odliczenia

• Suma opłat netto:

89,208%

(

294 386,4 PLN

)

• VAT nie podlegający odliczeniu:

58 674,96 PLN

• Suma opłat brutto:

363 151,36 PLN

• Wartość końcowa: 18% (59 400 PLN)
• Suma opłat wraz z opłatą końcową:

435 619,36 PLN

• Tarcza podatkowa:

68 998,76 PLN

Leasing a możliwości

finansowe przedsiębiorstwa

• Podpisanie umowy leasingowej nie powoduje wzrostu

współczynnika zadłużenia

• Możliwy w przypadku niskiej zdolności kredytowej, w

przeciwieństwie do kredytu

• Zwiększa ogólną sumę wsparcia finansowego, dostępnego

dla korzystającego

• Wpływa na poprawę płynności finansowej

Przykład – umowa leasingowa

a kredyt

-

Przedsiębiorstwo planuje zakup nowego środka trwałego o
wartości netto

79 200zł, który będzie eksploatowany przez okres 3 lat (36 miesięcy)

1. Kredyt bankowy

•

Zaciągnięty na okres 3 lat

•

Płatności na koniec miesiąca

•

Oprocentowany 12% w skali roku

•

Wpłata własna w wysokości 20% wartości przedmiotu

•

Płatna z góry prowizja w wysokości 2% wartości przedmiotu

2. Leasing operacyjny

•

Umowa na okres 3 lat

•

Miesięczne opłaty w wysokości 3010,24zł

•

Opłata wstępna 7% wartości

•

Opcja wykupu za 1% wartości początkowej przedmiotu

Rzeczywisty koszt pozyskania środka trwałego przy

finansowaniu kredytem

Całkowite wydatki towarzyszące umowie kredytowej

nominalnie

1.

Prowizja bankowa

2.

Wkład własny

3.

Spłata kapitału wraz z odsetkami

2% * 79 200

20% * 79 200

79 200 +14652

1 584

15 840,00
93 852,00

razem

111 276,00

Wydatki stanowiące koszt uzyskania przychodu

1.

Prowizja bankowa

2.

Odsetki od kapitału

3.

Amortyzacja w okresie

kredytowania

2% * 79 200

14 652

1 584

14 652,00
79 200,00

razem

95 436,00

Tarcza podatkowa

95 436 *19%

18 132,84

Rzeczywisty koszt pozyskania środka

trwałego

111 276-18

132,84

93 143,16

Łączna wielkość kosztów i wydatków
związanych z leasingiem operacyjnym

Całkowite koszty towarzyszące umowie leasingowej

nominalnie

1.

Opłata wstępna

2.

Raty leasingowe razem

3.

Opcja wykupu

7% * 79 200

36 * 3 010,24

1% * 79 200

5 544,00

108 368,64

792,00

razem

114 704,64

Wydatki stanowiące koszt uzyskania przychodu

1.

Opłata wstępna

2.

Raty leasingowe razem

3.

Opcja wykupu

7% * 79 200

36 * 3 010,24

1% * 79 200

5 544,00

108 368,64

792,00

razem

114 704,64

Tarcza podatkowa

114 704,64 * 19%

21 793,90

Rzeczywisty koszt pozyskania

środka trwałego

114 704,64 – 21

793,90

92 910,74

Korzyści dla leasingodawcy

• Zysk
• Dodatkowe korzyści podatkowe
• Wpływ na zmniejszenie ryzyka

Oferta firm leasingowych w

Polsce

Nazwa firmy

Wartość zawartych
umów (w mln PLN)

1

Europejski Fundusz Leasingowy

624,59

2

Raiffeisen Leasing Polska

504,46

3

Millennium Leasing

428,33

4

Pekao Leasing

392,09

5

BRE Leasing

296,79

6

BZ WBK Finance & Leasing

290,76

7

VB Leasing Polska

269,66

8

Bankowy Fundusz Leasingowy

208,64

9

ING Lease (Polska)

204,63

10

SG Equipment Leasing Polska

198,29

Europejski Fundusz

Leasingowy

Raiffeisen Leasing Polska

• finansowanie nawet 90% inwestycji

• okres leasingu: od 24 nawet do 72 miesięcy lub

od 6 miesięcy w przypadku leasingu finansowego

• wartość minimalna transakcji 10.000 zł,

maksymalna wartość – nieograniczona

• leasing operacyjny i finansowy – również zwrotny

• finansowanie w walutach: PLN, EUR

• rodzaje opłat: równe, sezonowe, degresywne

• możliwość negocjowania indywidualnych

warunków

• możliwość skorzystania z atrakcyjnych warunków

ubezpieczenia w UNIQA Towarzystwo Ubezpieczeń

S.A.

• zabezpieczenie standardowo: weksel własny in

blanco

Millennium Leasing

• opłata wstępna od 0%

• okres finansowania od 24 do 60 miesięcy

• dostępne waluty: PLN, EUR

• stała i zmienna stopa procentowa 

• maszyny nowe i używane

• struktura rat dostosowana do sezonowości

działalności

• atrakcyjne warunki ubezpieczenia

• finansowanie przy wykorzystaniu funduszy

UE

 Leasing 3 ambulansów ratunkowych typu C, na bazie

samochodów Mercedes Sprinter, nowe, o łącznej wartości

około 1.050 tys. PLN netto

LEASING OPERACYJNY, ZMIENNA STOPA PROCENTOWA

* Wartość końcowa oznacza cenę netto zakupu Przedmiotu Leasingu przez
Korzystającego (Leasingobiorcę) w przypadku zrealizowania opcji zakupu po
wygaśnięciu umowy leasingu.

LEASING OPERACYJNY, STAŁA STOPA PROCENTOWA

W przypadku leasingu finansowego przeniesienie prawa własności przedmiotu
leasingu może odbyć się za minimalną opłatę (spłata całej wartości przedmiotu
leasingu następuje w trakcie trwania umowy).

LEASING FINANSOWY, ZMIENNA STOPA PROCENTOWA

Leasing konsumencki w

Polsce

• korzystniejsze rabaty

wynegocjowane bezpośrednio u
producenta lub importera

• korzystniejsze opłaty ubezpieczenia

pojazdu

• krótszy okres wydania decyzji o

finansowaniu

• brak możliwości odliczenia kosztów

leasingu od dochodu