System finansowy:

Publiczny system finansowy (sektor finansów publicznych)

Rynkowy system finansowy (sektor finansów komercyjnych)

Ogniwa rynkowego systemu finansowego:

Instytucje finansowe

Instrumenty finansowe

Rynki finansowe

Zasady funkcjonowania

Sektory rynkowego systemu finansowego:

Bankowy, ubezpieczeniowy, usług inwestycyjnych

Modele rynkowego systemu finansowego:

zorientowany na banki (Niemcy, Francja, Polska) banki uniwersalne

zorientowany na rynek papierów wartościowych (USA, Wlk Brytania) – szczególna rola banków inwestycyjnych, banki specjalistyczne

Rodzaje instytucji finansowych (pośredników finansowych) wg kryterium tworzenia instrumentów:

Pasywni pośrednicy finansowi – nie tworzą własnych instrumentów, redystrybucja istniejących; kantory, domy maklerskie, firmy faktoringowe

Aktywni pośrednicy finansowi – tworzą własne instrumenty (tow. ubezpieczeniowe, fundusze inwestycyjne, fundusze emerytalne, venture capital, banki inwestycyjne oraz:

Instytucje tworzące pieniądz: banki centralne i komercyjne

Instytucje finansowe:

w szerokim znaczeniu – każdy podmiot na rynku fin, świadczący usługi fin;

w wąskim znaczeniu – przedsiębiorstwo inne niż instytucja kredytowa, wykonujące określone czynności

W Polsce niejednoznaczne definicje; instytucja finansowa to:

Wg prawa bankowego to podmiot niebędący bankiem ani instytucją kredytową (np. biuro maklerskie, firma leasingowa, fundusz inwestycyjny

Wg kodeksu spółek handlowych to bank, fundusz inwestycyjny, firma ubezpieczeniowa itp.

bank krajowy – bank mający siedzibę na terenie Rzeczypospolitej Polskiej,

bank zagraniczny – bank mający siedzibę za granicą Rzeczypospolitej Polskiej, na terytorium państwa niebędącego członkiem Unii Europejskiej,

instytucja finansowa – podmiot niebędący bankiem ani instytucją kredytową (obrót pap. wartościowymi, terminowymi instr fin, wierzytelnościami, leasing, zarządzanie aktywami, doradztwo inwestycyjne itp.)

międzynarodowa instytucja finansowa – instytucję finansową, której większość kapitału własnego należy do państw będących członkami Organizacji Współpracy Gospodarczej i Rozwoju lub banków centralnych takich państw

instytucja kredytowa – podmiot mający swoją siedzibę za granicą RP, ale w Unii Europejskiej, prowadzący działalność polegającą na przyjmowaniu depozytów lub innych środków i udzielaniu kredytów lub na wydawaniu pieniądza elektronicznego,

oddział instytucji kredytowej – jednostka organizacyjna instytucji kredytowej wykonującą w jej imieniu i na jej rzecz wszystkie lub niektóre czynności, przy czym wszystkie jednostki organizacyjne danej instytucji kredytowej utworzone na terytorium RP uważa się za jeden oddział

System bankowy – to całokształt:

instytucji bankowych, wraz z

regulacjami określającymi ich działanie,

instrumentami finansowymi które są wykorzystywane,

instytucjami wspierajacymi system bankowy (ZBP, KIR, BIK itp)

oraz systemem nadzoru i siecią bezpieczeństwa finansowego.

Skąd bierze się różnorodność krajowych systemów bankowych?

Porządek ekonomiczny i społeczny (wpływ czynników historycznych, tradycja, struktura społeczna, zamożność społeczeństwa, system klasowy itp.)

Struktura i wielkość popytu na usługi bankowe (kogo banki finansują: firmy czy osoby prywatne? Dlaczego? Czy to się zmienia? Polska vs Europa Zachodnia)

Regulacje prawne krajowe i międzynarodowe (ale również system sądownictwa – różnice między krajami)

Funkcje systemu bankowego:

Stworzenie mechanizmów gromadzenia środków i ich inwestowania

Możliwość dokonywania płatności i transferów między podmiotami

Zarządzanie ryzykiem bankowym

Zapewnienie informacji cenowej

Stworzenie warunków do transformacji środków do inwestowania, względem:

Czasu (krótkookresowe depozyty służą do udzielania długoterminowych kredytów)

Wielkości (nawet małe kwoty depozytów służą do inwestowania w wielkie kredyty)

Ryzyka (istotna rola możliwości dywersyfikacji ryzyka przez instytucje fin.)