AnalizaFinansowaTeoriaPraktyF3

Statyczna i dynamiczna analiza płynności finansowej

stwa zmniejsza się w konsekwencji z 86% do 40%. W całym analizowanym okresie największe obciążenie środków pieniężnych z działalności operacyjnej związane jest z prowadzoną działalnością inwestycyjną oraz obsługą zadłużenia, w tym jego spłatą. Odsetki bowiem w kolejnych latach stanowią 17% do 11% przepływów pieniężnych z działalności operacyjnej.

III. Wskaźniki wydajności gotówkowej

1. Wskaźnik wydajności gotówkowej sprzedaży

przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej przychody ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów + pozostałe przychody operacyjne

- rok 200b

158342

1027 704 + 9511

= 0,15

rok 200c

100 322

908120 + 4 873

= 0,11

rok 200d

162813

1329811 + 3 787

= 0,12

2. Wskaźnik wydajności gotówkowej zainwestowanego kapitału

przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej przeciętny stan zainwestowanego kapitału

rok 200b

- rok 200c

¹⁵⁸³⁴² =021 (764 904 + 76 hTó)    ’

2

100 322

(761416 + 721906)    ’

2

162813

rok 200d

(721906 + 887 579)

= 0,20

463